ý | Quarterly Report Pursuant to Section 13 or 15(d) of the Securities Exchange Act of 1934 |
o | Transition Report Pursuant to Section 13 or 15(d) of the Securities Exchange Act of 1934 |
Commission File Number | Exact name of registrant as specified in its charter, | I.R.S. Employer Identification Number | ||||||||||||
000-56123 | NMF SLF I, Inc. 1633 Broadway, 48th Floor New York, New York 10019 Telephone: (212) 720-0300 State of Incorporation: Maryland | 83-3291673 |
Title of each class | Trading Symbol(s) | Name of each exchange on which registered | ||||||||||||
None | N/A | N/A |
Large accelerated filer ☐ | Accelerated filer ☐ | ||||||||||
Non-accelerated filer ý | Smaller reporting company ☐ | ||||||||||
Emerging growth company ☒ |
PAGE | ||||||||
September 30, 2022 | December 31, 2021 | September 30, 2023 | December 31, 2022 | |||||||||||||||||||
Assets | Assets | Assets | ||||||||||||||||||||
Non-controlled/non-affiliated investments at fair value (cost of $1,177,219 and $1,060,947, respectively) | $ | 1,165,982 | $ | 1,070,088 | ||||||||||||||||||
Non-controlled/non-affiliated investments at fair value (cost of $1,237,106 and $1,191,246, respectively) | Non-controlled/non-affiliated investments at fair value (cost of $1,237,106 and $1,191,246, respectively) | $ | 1,230,366 | $ | 1,173,399 | |||||||||||||||||
Cash and cash equivalents | Cash and cash equivalents | 17,076 | 21,426 | Cash and cash equivalents | 17,469 | 16,012 | ||||||||||||||||
Interest receivable | Interest receivable | 4,978 | 5,237 | Interest receivable | 8,376 | 6,833 | ||||||||||||||||
Receivable from affiliate | 6 | — | ||||||||||||||||||||
Other assets | Other assets | 328 | 337 | Other assets | 268 | 328 | ||||||||||||||||
Total assets | Total assets | $ | 1,188,370 | $ | 1,097,088 | Total assets | $ | 1,256,479 | $ | 1,196,572 | ||||||||||||
Liabilities | Liabilities | Liabilities | ||||||||||||||||||||
Borrowings | Borrowings | Borrowings | ||||||||||||||||||||
Wells Credit Facility | Wells Credit Facility | $ | 401,000 | $ | 318,000 | Wells Credit Facility | $ | 360,300 | $ | 394,500 | ||||||||||||
Deferred financing costs (net of accumulated amortization of $1,752 and $1,088, respectively) | (2,867) | (3,531) | ||||||||||||||||||||
Deferred financing costs (net of accumulated amortization of $2,640 and $1,975, respectively) | Deferred financing costs (net of accumulated amortization of $2,640 and $1,975, respectively) | (1,990) | (2,644) | |||||||||||||||||||
Net borrowings | Net borrowings | 398,133 | 314,469 | Net borrowings | 358,310 | 391,856 | ||||||||||||||||
Distribution payable | Distribution payable | 18,659 | 32,021 | Distribution payable | 27,268 | 40,489 | ||||||||||||||||
Payable for unsettled securities purchased | Payable for unsettled securities purchased | 1,471 | 27,781 | Payable for unsettled securities purchased | 5,602 | — | ||||||||||||||||
Interest payable | Interest payable | 2,286 | 2,181 | |||||||||||||||||||
Management fee payable | Management fee payable | 1,887 | 1,460 | Management fee payable | 1,952 | 1,878 | ||||||||||||||||
Interest payable | 1,627 | 646 | ||||||||||||||||||||
Payable to affiliates | Payable to affiliates | — | 114 | Payable to affiliates | 64 | 160 | ||||||||||||||||
Accrued organizational and offering expenses | Accrued organizational and offering expenses | — | 61 | |||||||||||||||||||
Other liabilities | Other liabilities | 935 | 498 | Other liabilities | 870 | 872 | ||||||||||||||||
Total liabilities | Total liabilities | 422,712 | 376,989 | Total liabilities | 396,352 | 437,497 | ||||||||||||||||
Commitments and contingencies (See Note 8) | Commitments and contingencies (See Note 8) | Commitments and contingencies (See Note 8) | ||||||||||||||||||||
Net Assets | Net Assets | Net Assets | ||||||||||||||||||||
Common stock, par value $0.001, 500,000,000 shares authorized, 73,750,032 and 67,739,484 shares issued and outstanding, respectively | 74 | 68 | ||||||||||||||||||||
Common stock, par value 0.001, 500,000,000 shares authorized, 82,381,922 and 73,750,032 shares issued and outstanding, respectively | Common stock, par value 0.001, 500,000,000 shares authorized, 82,381,922 and 73,750,032 shares issued and outstanding, respectively | 82 | 74 | |||||||||||||||||||
Paid in capital in excess of par | Paid in capital in excess of par | 771,472 | 707,361 | Paid in capital in excess of par | 860,861 | 771,472 | ||||||||||||||||
Accumulated undistributed earnings | Accumulated undistributed earnings | (5,888) | 12,670 | Accumulated undistributed earnings | (816) | (12,471) | ||||||||||||||||
Total net assets | Total net assets | $ | 765,658 | $ | 720,099 | Total net assets | $ | 860,127 | $ | 759,075 | ||||||||||||
Total liabilities and net assets | Total liabilities and net assets | $ | 1,188,370 | $ | 1,097,088 | Total liabilities and net assets | $ | 1,256,479 | $ | 1,196,572 | ||||||||||||
Net asset value per share | Net asset value per share | $ | 10.38 | $ | 10.63 | Net asset value per share | $ | 10.44 | $ | 10.29 |
Three Months Ended | Nine Months Ended | Three Months Ended | Nine Months Ended | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
September 30, 2022 | September 30, 2021 | September 30, 2022 | September 30, 2021 | September 30, 2023 | September 30, 2022 | September 30, 2023 | September 30, 2022 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Investment income | Investment income | Investment income | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Interest income (excluding Payment-in-kind ("PIK") interest income) | Interest income (excluding Payment-in-kind ("PIK") interest income) | $ | 24,434 | $ | 14,683 | $ | 62,237 | $ | 36,623 | Interest income (excluding Payment-in-kind ("PIK") interest income) | $ | 35,251 | $ | 24,434 | $ | 98,972 | $ | 62,237 | ||||||||||||||||||||||||||||
PIK interest income | PIK interest income | 1,039 | 427 | 2,727 | 754 | PIK interest income | 1,663 | 1,039 | 4,366 | 2,727 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fee income | Fee income | 942 | 2,861 | 3,822 | 4,860 | Fee income | 788 | 942 | 2,101 | 3,822 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total investment income | Total investment income | 26,415 | 17,971 | 68,786 | 42,237 | Total investment income | 37,702 | 26,415 | 105,439 | 68,786 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Expenses | Expenses | Expenses | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Interest and other financing expenses | Interest and other financing expenses | 4,940 | 1,608 | 10,557 | 3,738 | Interest and other financing expenses | 7,209 | 4,940 | 21,198 | 10,557 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Management fee | Management fee | 1,887 | 1,272 | 5,137 | 3,158 | Management fee | 1,952 | 1,887 | 5,794 | 5,137 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Administrative expenses | Administrative expenses | 280 | 263 | 862 | 777 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Professional fees | Professional fees | 232 | 173 | 779 | 480 | Professional fees | 224 | 232 | 738 | 779 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Administrative expenses | 263 | 182 | 777 | 446 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Other general and administrative expenses | Other general and administrative expenses | 74 | 70 | 221 | 211 | Other general and administrative expenses | 116 | 74 | 314 | 221 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Organizational expenses | — | — | — | 18 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total expenses | Total expenses | 7,396 | 3,305 | 17,471 | 8,051 | Total expenses | 9,781 | 7,396 | 28,906 | 17,471 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net investment income before income taxes | 19,019 | 14,666 | 51,315 | 34,186 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Income tax expense | — | — | — | 3 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net investment income | Net investment income | 19,019 | 14,666 | 51,315 | 34,183 | Net investment income | 27,921 | 19,019 | 76,533 | 51,315 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net realized and unrealized gains (losses) | Net realized and unrealized gains (losses) | Net realized and unrealized gains (losses) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net realized (losses) gains on investments | (138) | 65 | 1,260 | 65 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net change in unrealized depreciation of investments | (7,948) | (5,228) | (20,378) | (7,666) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net realized gains (losses) on investments | Net realized gains (losses) on investments | 72 | (138) | 191 | 1,260 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net change in unrealized appreciation (depreciation) of investments | Net change in unrealized appreciation (depreciation) of investments | 5,374 | (7,948) | 11,107 | (20,378) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net realized and unrealized losses | (8,086) | (5,163) | (19,118) | (7,601) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net realized and unrealized gains (losses) | Net realized and unrealized gains (losses) | 5,446 | (8,086) | 11,298 | (19,118) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net increase in net assets resulting from operations | Net increase in net assets resulting from operations | $ | 10,933 | $ | 9,503 | $ | 32,197 | $ | 26,582 | Net increase in net assets resulting from operations | $ | 33,367 | $ | 10,933 | $ | 87,831 | $ | 32,197 | ||||||||||||||||||||||||||||
Earnings per share (basic & diluted) | Earnings per share (basic & diluted) | $ | 0.15 | $ | 0.22 | $ | 0.45 | $ | 0.70 | Earnings per share (basic & diluted) | $ | 0.41 | $ | 0.15 | $ | 1.12 | $ | 0.45 | ||||||||||||||||||||||||||||
Weighted average shares of common stock outstanding - basic & diluted (See Note 10) | Weighted average shares of common stock outstanding - basic & diluted (See Note 10) | 73,125,855 | 42,251,397 | 71,404,519 | 38,116,661 | Weighted average shares of common stock outstanding - basic & diluted (See Note 10) | 81,401,276 | 73,125,855 | 78,632,968 | 71,404,519 |
Three Months Ended | Nine Months Ended | Three Months Ended | Nine Months Ended | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
September 30, 2022 | September 30, 2021 | September 30, 2022 | September 30, 2021 | September 30, 2023 | September 30, 2022 | September 30, 2023 | September 30, 2022 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Increase (decrease) in net assets resulting from operations: | Increase (decrease) in net assets resulting from operations: | Increase (decrease) in net assets resulting from operations: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net investment income | Net investment income | $ | 19,019 | $ | 14,666 | $ | 51,315 | $ | 34,183 | Net investment income | $ | 27,921 | $ | 19,019 | $ | 76,533 | $ | 51,315 | ||||||||||||||||||||||||||||
Net realized (losses) gains on investments | (138) | 65 | 1,260 | 65 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net change in unrealized depreciation of investments | (7,948) | (5,228) | (20,378) | (7,666) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net realized gains (losses) on investments | Net realized gains (losses) on investments | 72 | (138) | 191 | 1,260 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net change in unrealized appreciation (depreciation) of investments | Net change in unrealized appreciation (depreciation) of investments | 5,374 | (7,948) | 11,107 | (20,378) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net increase in net assets resulting from operations | Net increase in net assets resulting from operations | 10,933 | 9,503 | 32,197 | 26,582 | Net increase in net assets resulting from operations | 33,367 | 10,933 | 87,831 | 32,197 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Capital transactions | Capital transactions | Capital transactions | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net proceeds from shares of common stock sold | — | 151,800 | — | 151,800 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distributions declared to stockholders from net investment income | Distributions declared to stockholders from net investment income | (18,659) | (14,673) | (50,755) | (34,534) | Distributions declared to stockholders from net investment income | (27,268) | (18,659) | (76,177) | (50,755) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Reinvestment of distributions | Reinvestment of distributions | 32,096 | 10,746 | 64,117 | 19,861 | Reinvestment of distributions | 48,909 | 32,096 | 89,398 | 64,117 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total net increase (decrease) in net assets resulting from capital transactions | 13,437 | 147,873 | 13,362 | 137,127 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total net increase in net assets resulting from capital transactions | Total net increase in net assets resulting from capital transactions | 21,641 | 13,437 | 13,221 | 13,362 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net increase (decrease) in net assets | Net increase (decrease) in net assets | 24,370 | 157,376 | 45,559 | 163,709 | Net increase (decrease) in net assets | 55,008 | 24,370 | 101,052 | 45,559 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net assets at the beginning of the period | Net assets at the beginning of the period | 741,288 | 393,045 | 720,099 | 386,712 | Net assets at the beginning of the period | 805,119 | 741,288 | 759,075 | 720,099 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net assets at the end of the period | Net assets at the end of the period | $ | 765,658 | $ | 550,421 | $ | 765,658 | $ | 550,421 | Net assets at the end of the period | $ | 860,127 | $ | 765,658 | $ | 860,127 | $ | 765,658 | ||||||||||||||||||||||||||||
Capital share activity | Capital share activity | Capital share activity | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Shares of common stock sold | — | 14,094,708 | — | 14,094,708 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Shares issued from the reinvestment of distributions | Shares issued from the reinvestment of distributions | 3,022,333 | 989,490 | 6,010,548 | 1,829,609 | Shares issued from the reinvestment of distributions | 4,748,390 | 3,022,333 | 8,631,890 | 6,010,548 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net increase in shares of common stock outstanding | 3,022,333 | 15,084,198 | 6,010,548 | 15,924,317 |
Nine Months Ended | Nine Months Ended | |||||||||||||||||||||
September 30, 2022 | September 30, 2021 | September 30, 2023 | September 30, 2022 | |||||||||||||||||||
Cash flows from operating activities | Cash flows from operating activities | Cash flows from operating activities | ||||||||||||||||||||
Net increase in net assets resulting from operations | Net increase in net assets resulting from operations | $ | 32,197 | $ | 26,582 | Net increase in net assets resulting from operations | $ | 87,831 | $ | 32,197 | ||||||||||||
Adjustments to reconcile net increase in net assets resulting from operations to net cash used in operating activities: | ||||||||||||||||||||||
Adjustments to reconcile net increase in net assets resulting from operations to net cash provided by (used in) operating activities: | Adjustments to reconcile net increase in net assets resulting from operations to net cash provided by (used in) operating activities: | |||||||||||||||||||||
Net realized gains on investments | Net realized gains on investments | (1,260) | (65) | Net realized gains on investments | (191) | (1,260) | ||||||||||||||||
Net change in unrealized depreciation of investments | 20,378 | 7,666 | ||||||||||||||||||||
Net change in unrealized (appreciation) depreciation of investments | Net change in unrealized (appreciation) depreciation of investments | (11,107) | 20,378 | |||||||||||||||||||
Amortization of purchase discount | Amortization of purchase discount | (3,802) | (9,512) | Amortization of purchase discount | (2,722) | (3,802) | ||||||||||||||||
Amortization of deferred financing costs | Amortization of deferred financing costs | 664 | 611 | Amortization of deferred financing costs | 665 | 664 | ||||||||||||||||
Non-cash investment income | Non-cash investment income | (2,771) | (598) | Non-cash investment income | (4,154) | (2,771) | ||||||||||||||||
(Increase) decrease in operating assets: | (Increase) decrease in operating assets: | (Increase) decrease in operating assets: | ||||||||||||||||||||
Purchase of investments and delayed draw facilities | Purchase of investments and delayed draw facilities | (260,330) | (469,724) | Purchase of investments and delayed draw facilities | (90,783) | (260,330) | ||||||||||||||||
Proceeds from sales and paydowns of investments | Proceeds from sales and paydowns of investments | 155,718 | 125,594 | Proceeds from sales and paydowns of investments | 54,337 | 155,718 | ||||||||||||||||
Cash paid for purchase of drawn portion of revolving credit facilities | Cash paid for purchase of drawn portion of revolving credit facilities | (34) | (731) | Cash paid for purchase of drawn portion of revolving credit facilities | (140) | (34) | ||||||||||||||||
Cash paid on drawn revolving credit facilities | Cash paid on drawn revolving credit facilities | (22,071) | (3,052) | Cash paid on drawn revolving credit facilities | (23,726) | (22,071) | ||||||||||||||||
Cash received for purchase of undrawn portion of revolving credit or delayed draw facilities | Cash received for purchase of undrawn portion of revolving credit or delayed draw facilities | 141 | 347 | Cash received for purchase of undrawn portion of revolving credit or delayed draw facilities | 64 | 141 | ||||||||||||||||
Cash repayments on drawn revolvers | Cash repayments on drawn revolvers | 18,137 | 3,390 | Cash repayments on drawn revolvers | 21,456 | 18,137 | ||||||||||||||||
Interest receivable | Interest receivable | 259 | (1,995) | Interest receivable | (1,543) | 259 | ||||||||||||||||
Receivable from unsettled securities sold | — | (582) | ||||||||||||||||||||
Receivable from affiliate | Receivable from affiliate | (6) | — | Receivable from affiliate | — | (6) | ||||||||||||||||
Other assets | Other assets | 9 | (158) | Other assets | 59 | 9 | ||||||||||||||||
Increase (decrease) in operating liabilities: | Increase (decrease) in operating liabilities: | Increase (decrease) in operating liabilities: | ||||||||||||||||||||
Payable for unsettled securities purchased | Payable for unsettled securities purchased | (26,310) | (16,761) | Payable for unsettled securities purchased | 5,602 | (26,310) | ||||||||||||||||
Interest payable | Interest payable | 981 | 425 | Interest payable | 105 | 981 | ||||||||||||||||
Management fee payable | Management fee payable | 427 | 590 | Management fee payable | 74 | 427 | ||||||||||||||||
Accrued organizational and offering expenses | Accrued organizational and offering expenses | (61) | — | |||||||||||||||||||
Payable to affiliates | Payable to affiliates | (114) | (6) | Payable to affiliates | (96) | (114) | ||||||||||||||||
Other liabilities | Other liabilities | 443 | 184 | Other liabilities | (6) | 443 | ||||||||||||||||
Net cash flows used in operating activities | (87,344) | (337,795) | ||||||||||||||||||||
Net cash flows provided by (used in) operating activities | Net cash flows provided by (used in) operating activities | 35,664 | (87,344) | |||||||||||||||||||
Cash flows from financing activities | Cash flows from financing activities | Cash flows from financing activities | ||||||||||||||||||||
Distributions paid | — | (5,811) | ||||||||||||||||||||
Net proceeds from issuance of common stock | — | 151,800 | ||||||||||||||||||||
Repayment of Wells Subscription Line | — | (8,000) | ||||||||||||||||||||
Proceeds from Wells Credit Facility | Proceeds from Wells Credit Facility | 203,000 | 390,000 | Proceeds from Wells Credit Facility | 40,000 | 203,000 | ||||||||||||||||
Repayment of Wells Credit Facility | Repayment of Wells Credit Facility | (120,000) | (180,000) | Repayment of Wells Credit Facility | (74,200) | (120,000) | ||||||||||||||||
Deferred financing costs paid | Deferred financing costs paid | (6) | (955) | Deferred financing costs paid | (7) | (6) | ||||||||||||||||
Net cash flows provided by financing activities | 82,994 | 347,034 | ||||||||||||||||||||
Net decrease in cash and cash equivalents | (4,350) | 9,239 | ||||||||||||||||||||
Net cash flows (used in) provided by financing activities | Net cash flows (used in) provided by financing activities | (34,207) | 82,994 | |||||||||||||||||||
Net increase (decrease) in cash and cash equivalents | Net increase (decrease) in cash and cash equivalents | 1,457 | (4,350) | |||||||||||||||||||
Cash and cash equivalents at the beginning of the period | Cash and cash equivalents at the beginning of the period | 21,426 | 37,073 | Cash and cash equivalents at the beginning of the period | 16,012 | 21,426 | ||||||||||||||||
Cash and cash equivalents at the end of the period | Cash and cash equivalents at the end of the period | $ | 17,076 | $ | 46,312 | Cash and cash equivalents at the end of the period | $ | 17,469 | $ | 17,076 | ||||||||||||
Supplemental disclosure of cash flow information | Supplemental disclosure of cash flow information | Supplemental disclosure of cash flow information | ||||||||||||||||||||
Cash interest paid | Cash interest paid | $ | 8,626 | $ | 2,359 | Cash interest paid | $ | 20,148 | $ | 8,626 | ||||||||||||
Income taxes paid | — | 23 | ||||||||||||||||||||
Non-cash financing activities: | Non-cash financing activities: | Non-cash financing activities: | ||||||||||||||||||||
Distribution declared and payable | Distribution declared and payable | 18,659 | 14,673 | Distribution declared and payable | 27,268 | 18,659 | ||||||||||||||||
Value of shares issued in connection with reinvestment of distributions | Value of shares issued in connection with reinvestment of distributions | 64,117 | 19,861 | Value of shares issued in connection with reinvestment of distributions | 89,398 | 64,117 | ||||||||||||||||
Accrual for deferred financing costs | Accrual for deferred financing costs | — | 21 | Accrual for deferred financing costs | 4 | — |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Non-Controlled/Non-Affiliated Investments | Non-Controlled/Non-Affiliated Investments | Non-Controlled/Non-Affiliated Investments | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Funded Debt Investments - United States | Funded Debt Investments - United States | Funded Debt Investments - United States | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Frontline Technologies Group Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2) | 11.00% (P + 4.75%/Q) | 4/20/2020 | 9/18/2023 | $ | 16,823 | $ | 16,535 | $ | 16,823 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2) | 11.00% (P + 4.75%/Q) | 12/30/2020 | 9/18/2023 | 9,777 | 9,777 | 9,777 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2) | 11.00% (P + 4.75%/Q) | 4/20/2020 | 9/18/2023 | 7,429 | 7,302 | 7,429 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2) | 11.00% (P + 4.75%/Q) | 6/15/2021 | 9/18/2023 | 3,230 | 3,230 | 3,230 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
37,259 | 36,844 | 37,259 | 4.87 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GS Acquisitionco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 9.81% (L + 5.75%/S) | 2/6/2020 | 5/22/2026 | 24,416 | 24,322 | 24,199 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 9.81% (L + 5.75%/S) | 2/6/2020 | 5/22/2026 | 5,641 | 5,615 | 5,590 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 6.78% (L + 5.75%/S) | 2/6/2020 | 5/22/2026 | 1,343 | 1,339 | 1,331 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
31,400 | 31,276 | 31,120 | 4.06 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Higginbotham Insurance Agency, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Insurance Services | First lien (2)(3) | 8.37% (L + 5.25%/M) | 11/19/2020 | 11/25/2026 | 23,727 | 23,596 | 23,447 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 8.37% (L + 5.25%/M) | 11/19/2020 | 11/25/2026 | 6,699 | 6,657 | 6,620 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30,426 | 30,253 | 30,067 | 3.93 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pye-Barker Fire & Safety, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Zone Climate Services, Inc. | Zone Climate Services, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Business Services | First lien (3) | 9.17% (L + 5.50%/Q) | 10/15/2020 | 11/26/2027 | 19,684 | 19,456 | 19,122 | Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 4.75% | 10.23% | 03/2022 | 03/2028 | $ | 27,752 | $ | 27,524 | $ | 27,691 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 9.17% (L + 5.50%/Q) | 11/26/2021 | 11/26/2027 | 10,477 | 10,381 | 10,177 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 9.15% (L + 5.50%/Q) | 11/26/2021 | 11/26/2024 | 449 | 448 | 442 | First lien (3)(4) - Drawn | P(Q) | 3.75% | 11.39% | 03/2022 | 03/2028 | 3,551 | 3,528 | 3,543 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30,610 | 30,285 | 29,741 | 3.88 | % | 31,303 | 31,052 | 31,234 | 3.63 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Wealth Enhancement Group, LLC (fka TA/WEG Holdings, LLC) | Wealth Enhancement Group, LLC (fka TA/WEG Holdings, LLC) | Wealth Enhancement Group, LLC (fka TA/WEG Holdings, LLC) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | Financial Services | First lien (3) | 9.41% (SOFR + 6.00%/S) | 12/11/2020 | 10/4/2027 | 18,538 | 18,411 | 18,538 | Financial Services | First lien (3) | SOFR(Q) | 5.75% | 11.26% | 12/2020 | 10/2027 | 18,350 | 18,262 | 18,350 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 8.05% (SOFR + 6.00%/S) | 6/3/2021 | 10/4/2027 | 4,973 | 4,952 | 4,973 | First lien (3) | SOFR(S) | 5.75% | 10.78% | 08/2021 | 10/2027 | 5,850 | 5,839 | 5,850 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 8.54% (SOFR + 6.00%/S) | 8/13/2021 | 10/4/2027 | 5,907 | 5,894 | 5,907 | First lien (3) | SOFR(S) | 5.75% | 10.67% | 06/2021 | 10/2027 | 4,923 | 4,906 | 4,923 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 9.96% (SOFR + 6.00%/S) | 5/2/2022 | 10/4/2027 | 214 | 214 | 214 | First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 5.75% | 10.72% | 05/2022 | 10/2027 | 1,898 | 1,895 | 1,898 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
29,632 | 29,471 | 29,632 | 3.87 | % | 31,021 | 30,902 | 31,021 | 3.61 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Zone Climate Services, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (2)(3) | 7.53% (SOFR + 4.75%/M) | 3/9/2022 | 3/9/2028 | 27,963 | 27,702 | 27,516 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Higginbotham Insurance Agency, Inc. | Higginbotham Insurance Agency, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.50% | 10.92% | 11/2020 | 11/2028 | 23,488 | 23,385 | 23,488 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(M) | 5.50% | 10.92% | 11/2020 | 11/2028 | 6,631 | 6,593 | 6,631 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30,119 | 29,978 | 30,119 | 3.50 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GS Acquisitionco, Inc. | GS Acquisitionco, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.75% | 11.29% | 02/2020 | 05/2026 | 24,166 | 24,095 | 24,166 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q) | 5.75% | 11.29% | 02/2020 | 05/2026 | 5,717 | 5,697 | 5,717 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
29,883 | 29,792 | 29,883 | 3.47 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pye-Barker Fire & Safety, LLC | Pye-Barker Fire & Safety, LLC | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Business Services | First lien (3) | SOFR(Q) | 5.50% | 11.04% | 10/2020 | 11/2027 | 19,484 | 19,295 | 19,387 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q) | 5.50% | 11.04% | 11/2021 | 11/2027 | 10,371 | 10,288 | 10,319 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
29,855 | 29,583 | 29,706 | 3.45 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Associations, Inc. | Associations, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(Q)* | 4.00% + 2.50%/PIK | 12.03% | 07/2021 | 07/2027 | 15,206 | 15,160 | 15,206 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 7.89% (SOFR + 4.75%/M) | 3/9/2022 | 3/9/2028 | 1,466 | 1,456 | 1,442 | First lien (3) | SOFR(Q)* | 4.00% + 2.50%/PIK | 12.17% | 07/2021 | 07/2027 | 3,741 | 3,729 | 3,741 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
29,429 | 29,158 | 28,958 | 3.78 | % | First lien (3) | SOFR(Q)* | 4.00% + 2.50%/PIK | 12.14% | 07/2021 | 07/2027 | 3,741 | 3,729 | 3,741 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q)* | 4.00% + 2.50%/PIK | 12.13% | 07/2021 | 07/2027 | 2,259 | 2,252 | 2,259 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q)* | 4.00% + 2.50%/PIK | 12.05% | 07/2021 | 07/2027 | 1,797 | 1,791 | 1,797 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
26,744 | 26,661 | 26,744 | 3.11 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Syndigo LLC | Syndigo LLC | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2) | SOFR(M) | 4.50% | 9.93% | 12/2020 | 12/2027 | 23,562 | 23,232 | 22,090 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Second Lien (3) | SOFR(Q) | 8.00% | 13.67% | 12/2020 | 12/2028 | 4,000 | 3,977 | 3,849 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
27,562 | 27,209 | 25,939 | 3.02 | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Diligent Corporation | Diligent Corporation | Diligent Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2)(3) | 9.13% (L + 6.25%/S) | 8/4/2020 | 8/4/2025 | $ | 14,785 | $ | 14,672 | $ | 14,785 | Software | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 6.25% | 11.77% | 08/2020 | 08/2025 | $ | 14,634 | $ | 14,558 | $ | 14,268 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 8.63% (L + 5.75%/S) | 3/30/2021 | 8/4/2025 | 5,596 | 5,577 | 5,528 | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.75% | 11.27% | 03/2021 | 08/2025 | 5,539 | 5,526 | 5,378 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 8.63% (L + 5.75%/S) | 3/4/2021 | 8/4/2025 | 3,121 | 3,110 | 3,083 | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.75% | 11.27% | 03/2021 | 08/2025 | 3,089 | 3,082 | 2,999 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 9.13% (L + 6.25%/S) | 8/4/2020 | 8/4/2025 | 1,237 | 1,228 | 1,222 | First lien (3) | SOFR(Q) | 6.25% | 11.77% | 08/2020 | 08/2025 | 1,224 | 1,218 | 1,189 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 8.49% (L + 6.25%/S) | 8/4/2020 | 8/4/2025 | 1,184 | 1,187 | 1,184 | First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 6.25% | 11.77% | 08/2020 | 08/2025 | 971 | 980 | 947 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 9.13% (L + 6.25%/S) | 8/4/2020 | 8/4/2025 | 780 | 774 | 780 | First lien (3) | SOFR(Q) | 6.25% | 11.77% | 08/2020 | 08/2025 | 772 | 768 | 753 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
26,703 | 26,548 | 26,582 | 3.47 | % | 26,229 | 26,132 | 25,534 | 2.97 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Associations, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
iCIMS, Inc. | iCIMS, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2) | SOFR(Q)* | 3.38% + 3.88%/PIK | 12.63% | 08/2022 | 08/2028 | 20,229 | 20,085 | 20,027 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien | SOFR(Q) | 7.25% | 12.63% | 10/2022 | 08/2028 | 5,126 | 5,086 | 5,074 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (4) - Drawn | SOFR(Q) | 6.75% | 12.14% | 08/2022 | 08/2028 | 312 | 313 | 309 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
25,667 | 25,484 | 25,410 | 2.94 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OA Buyer, Inc. | OA Buyer, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.50% | 10.82% | 12/2021 | 12/2028 | 23,460 | 23,273 | 23,460 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.50% | 10.82% | 05/2022 | 12/2028 | 1,485 | 1,473 | 1,485 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
24,945 | 24,746 | 24,945 | 2.90 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Allworth Financial Group, L.P. | Allworth Financial Group, L.P. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | Financial Services | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.50% | 10.92% | 12/2020 | 12/2026 | 17,613 | 17,506 | 17,489 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(M) | 5.50% | 10.92% | 12/2020 | 12/2026 | 5,331 | 5,297 | 5,294 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(M) | 5.50% | 10.92% | 01/2022 | 12/2026 | 2,034 | 2,021 | 2,020 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
24,978 | 24,824 | 24,803 | 2.88 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Diamondback Acquisition, Inc. | Diamondback Acquisition, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.50% | 10.92% | 09/2021 | 09/2028 | 24,885 | 24,696 | 23,536 | 2.74 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Anaplan, Inc. | Anaplan, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 6.50% | 11.82% | 06/2022 | 06/2029 | 22,941 | 22,743 | 22,941 | 2.67 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IG Investments Holdings, LLC | IG Investments Holdings, LLC | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 6.00% | 11.45% | 09/2021 | 09/2028 | 22,965 | 22,789 | 22,660 | 2.63 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
PDQ.com Corporation | PDQ.com Corporation | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (3) | SOFR(Q) | 4.75% | 10.24% | 09/2021 | 08/2027 | 13,259 | 13,212 | 13,218 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q) | 4.75% | 10.24% | 09/2021 | 08/2027 | 9,083 | 9,051 | 9,055 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
22,342 | 22,263 | 22,273 | 2.59 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KWOR Acquisition, Inc. | KWOR Acquisition, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.25% | 10.67% | 12/2021 | 12/2028 | 20,557 | 20,434 | 20,557 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | P(Q) | 4.25% | 12.75% | 12/2021 | 12/2027 | 1,584 | 1,578 | 1,584 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
22,141 | 22,012 | 22,141 | 2.57 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
AAH Topco, LLC | AAH Topco, LLC | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | Consumer Services | First lien (2)(3) | 9.32% (SOFR + 4.00% + 2.50% PIK/Q)* | 7/2/2021 | 7/2/2027 | 14,826 | 14,771 | 14,826 | Consumer Services | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.50% | 10.92% | 12/2021 | 12/2027 | 11,666 | 11,578 | 11,526 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 10.18% (SOFR + 4.00% + 2.50% PIK/Q)* | 7/2/2021 | 7/2/2027 | 3,648 | 3,633 | 3,648 | First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(M) | 5.50% | 10.92% | 12/2021 | 12/2027 | 10,667 | 10,589 | 10,539 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 9.62% (SOFR + 4.00% + 2.50% PIK/Q)* | 7/2/2021 | 7/2/2027 | 3,647 | 3,633 | 3,647 | 22,333 | 22,167 | 22,065 | 2.57 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 9.40% (SOFR + 4.00% + 2.50% PIK/Q)* | 7/2/2021 | 7/2/2027 | 2,203 | 2,194 | 2,203 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 8.98% (SOFR + 4.00% + 2.50% PIK/Q)* | 7/2/2021 | 7/2/2027 | 1,752 | 1,745 | 1,752 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
26,076 | 25,976 | 26,076 | 3.41 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Apptio, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | 8.46% (L + 6.00%/Q) | 4/20/2020 | 1/10/2025 | 25,000 | 24,263 | 25,000 | 3.27 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OA Buyer, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (2)(3) | 9.12% (L + 6.00%/M) | 12/20/2021 | 12/20/2028 | 23,698 | 23,483 | 23,461 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 9.12% (L + 6.00%/M) | 5/6/2022 | 12/20/2028 | 1,500 | 1,486 | 1,485 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
25,198 | 24,969 | 24,946 | 3.26 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Diamondback Acquisition, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 8.62% (L + 5.50%/M) | 9/13/2021 | 9/13/2028 | 25,139 | 24,919 | 24,560 | 3.21 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IG Investments Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | 9.45% (L + 6.00%/Q) | 9/22/2021 | 9/22/2028 | 23,200 | 22,995 | 23,200 | 3.03 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Allworth Financial Group, L.P. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (2)(3) | 7.88% (SOFR + 4.75%/M) | 12/21/2020 | 12/23/2026 | 17,794 | 17,658 | 17,304 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 7.88% (SOFR + 4.75%/M) | 12/21/2020 | 12/23/2026 | 5,385 | 5,342 | 5,237 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 7.63% (SOFR + 4.75%/M) | 1/20/2022 | 12/23/2026 | 638 | 633 | 621 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
23,817 | 23,633 | 23,162 | 3.03 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Syndigo LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 7.32% (L + 4.50%/M) | 12/14/2020 | 12/15/2027 | 19,700 | 19,584 | 19,117 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Second Lien (3) | 10.51% (L + 8.00%/S) | 12/14/2020 | 12/15/2028 | 4,000 | 3,979 | 3,783 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
23,700 | 23,563 | 22,900 | 2.99 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Notorious Topco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Products | First lien (2)(3) | 9.88% (SOFR + 6.75%/M) | 11/23/2021 | 11/23/2027 | 21,106 | 20,967 | 20,948 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 9.88% (SOFR + 6.75%/M) | 11/23/2021 | 11/23/2027 | 1,839 | 1,819 | 1,825 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
22,945 | 22,786 | 22,773 | 2.97 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Anaplan, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 9.53% (SOFR + 6.50%/M) | 6/21/2022 | 6/21/2029 | 22,941 | 22,718 | 22,711 | 2.97 | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
PDQ.com Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Information Technology | First lien (3) | 8.42% (L + 4.75%/Q) | 9/1/2021 | 8/27/2027 | $ | 13,394 | $ | 13,337 | $ | 13,079 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Thermostat Purchaser III, Inc. | Thermostat Purchaser III, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 4.50% | 10.07% | 08/2021 | 08/2028 | $ | 18,713 | $ | 18,677 | $ | 18,535 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 8.42% (L + 4.75%/Q) | 9/1/2021 | 8/27/2027 | 9,175 | 9,137 | 8,960 | First lien (3) | SOFR(Q) | 4.50% | 10.07% | 08/2021 | 08/2028 | 3,366 | 3,356 | 3,334 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
22,569 | 22,474 | 22,039 | 2.88 | % | 22,079 | 22,033 | 21,869 | 2.54 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CCBlue Bidco, Inc. | CCBlue Bidco, Inc. | CCBlue Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 9.92% (L + 3.50% + 2.75% PIK/Q)* | 12/20/2021 | 12/21/2028 | 20,885 | 20,700 | 20,467 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 5.93% (P + 3.50%/Q) | 12/20/2021 | 12/21/2028 | 1,078 | 1,069 | 1,057 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
21,963 | 21,769 | 21,524 | 2.81 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KWOR Acquisition, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | 8.91% (L + 5.25%/Q) | 12/22/2021 | 12/22/2028 | 20,713 | 20,571 | 20,514 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(Q)* | 3.50% + 2.75%/PIK | 11.75% | 12/2021 | 12/2028 | 21,264 | 21,105 | 20,286 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 10.50% (P + 4.25%/Q) | 12/22/2021 | 12/22/2027 | 836 | 833 | 828 | First lien (3) | SOFR(Q)* | 3.50% + 2.75%/PIK | 11.75% | 12/2021 | 12/2028 | 1,105 | 1,103 | 1,054 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
21,549 | 21,404 | 21,342 | 2.79 | % | 22,369 | 22,208 | 21,340 | 2.48 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Eisner Advisory Group LLC | Eisner Advisory Group LLC | Eisner Advisory Group LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | Financial Services | First lien (2) | 8.40% (SOFR + 5.25%/M) | 8/16/2021 | 7/28/2028 | 19,704 | 19,588 | 18,669 | Financial Services | First lien (2) | SOFR(M) | 5.25% | 10.68% | 08/2021 | 07/2028 | 19,505 | 19,405 | 19,517 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien | 8.40% (SOFR + 5.25%/M) | 8/16/2021 | 7/28/2028 | 1,667 | 1,659 | 1,579 | First lien | SOFR(M) | 5.25% | 10.68% | 08/2021 | 07/2028 | 1,650 | 1,644 | 1,651 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
21,371 | 21,247 | 20,248 | 2.64 | % | 21,155 | 21,049 | 21,168 | 2.46 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Notorious Topco, LLC | Notorious Topco, LLC | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Products | Consumer Products | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 6.75% | 12.27% | 11/2021 | 11/2027 | 20,893 | 20,776 | 19,253 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 6.75% | 12.27% | 11/2021 | 11/2027 | 1,821 | 1,804 | 1,678 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 6.75% | 12.27% | 11/2021 | 05/2027 | 123 | 126 | 113 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
22,837 | 22,706 | 21,044 | 2.45 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Avalara, Inc. | Avalara, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (3) | SOFR(Q) | 7.25% | 12.64% | 10/2022 | 10/2028 | 20,012 | 19,791 | 20,012 | 2.33 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Recorded Future, Inc. | Recorded Future, Inc. | Recorded Future, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2)(3) | 8.13% (L + 5.25%/Q) | 12/30/2021 | 7/3/2025 | 7,444 | 7,414 | 7,407 | Software | First lien (2)(3) | SOFR(S) | 5.25% | 10.69% | 12/2021 | 07/2025 | 7,369 | 7,349 | 7,369 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 8.13% (L + 5.25%/Q) | 8/3/2020 | 7/3/2025 | 5,773 | 5,738 | 5,744 | First lien (2)(3) | SOFR(S) | 5.25% | 10.69% | 08/2020 | 07/2025 | 5,715 | 5,691 | 5,715 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 8.13% (L + 5.25%/Q) | 8/3/2020 | 7/3/2025 | 4,115 | 4,071 | 4,094 | First lien (3) | SOFR(S) | 5.25% | 10.69% | 08/2020 | 07/2025 | 4,073 | 4,044 | 4,073 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 8.13% (L + 5.25%/Q) | 1/19/2022 | 7/3/2025 | 2,498 | 2,483 | 2,486 | First lien (2)(3) | SOFR(S) | 5.25% | 10.69% | 01/2022 | 07/2025 | 2,473 | 2,463 | 2,473 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
19,830 | 19,706 | 19,731 | 2.58 | % | 19,630 | 19,547 | 19,630 | 2.28 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Thermostat Purchaser III, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | 7.57% (L + 4.50%/Q) | 8/24/2021 | 8/31/2028 | 18,903 | 18,862 | 18,262 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 7.57% (L + 4.50%/Q) | 8/24/2021 | 8/31/2028 | 1,301 | 1,297 | 1,257 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
20,204 | 20,159 | 19,519 | 2.55 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
iCIMS, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 9.49% (SOFR + 6.75%/Q) | 8/17/2022 | 8/18/2028 | 19,638 | 19,469 | 19,467 | 2.54 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DECA Dental Holdings LLC | DECA Dental Holdings LLC | DECA Dental Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 9.42% (L + 5.75%/Q) | 8/26/2021 | 8/28/2028 | 16,905 | 16,758 | 16,577 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.75% | 11.24% | 08/2021 | 08/2028 | 16,734 | 16,608 | 16,226 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 9.42% (L + 5.75%/Q) | 8/26/2021 | 8/28/2028 | 1,779 | 1,764 | 1,745 | First lien (3) | SOFR(Q) | 5.75% | 11.24% | 08/2021 | 08/2028 | 1,762 | 1,758 | 1,708 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 9.40% (L + 5.75%/Q) | 8/26/2021 | 8/26/2027 | 629 | 625 | 617 | First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 5.75% | 11.24% | 08/2021 | 08/2027 | 899 | 894 | 871 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
19,313 | 19,147 | 18,939 | 2.47 | % | 19,395 | 19,260 | 18,805 | 2.19 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Acutane, Inc. (fka Stamps.com Inc.) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Acutane Inc. (fka Stamps.com Inc.) | Acutane Inc. (fka Stamps.com Inc.) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2)(3) | 8.38% (L + 5.75%/M) | 10/5/2021 | 10/5/2028 | 11,662 | 11,559 | 11,464 | Software | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.75% | 11.17% | 10/2021 | 10/2028 | 11,545 | 11,456 | 11,355 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 8.38% (L + 5.75%/M) | 12/13/2021 | 10/5/2028 | 7,330 | 7,263 | 7,205 | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.75% | 11.17% | 12/2021 | 10/2028 | 7,256 | 7,199 | 7,136 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
18,992 | 18,822 | 18,669 | 2.44 | % | 18,801 | 18,655 | 18,491 | 2.15 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Project Essential Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 7.31% (L + 5.75%/S) | 4/20/2021 | 4/20/2028 | 17,252 | 17,127 | 17,010 | 2.22 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GraphPAD Software, LLC | GraphPAD Software, LLC | GraphPAD Software, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (2)(3) | 6.50% (L + 5.50%/S) | 12/1/2021 | 4/27/2027 | 9,221 | 9,181 | 9,058 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(S) | 5.50% | 11.22% | 12/2021 | 04/2027 | 9,128 | 9,096 | 9,004 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 8.31% (L + 5.50%/Q) | 4/28/2021 | 4/27/2027 | 6,913 | 6,885 | 6,790 | First lien (2)(3) | L(S) | 5.50% | 10.87% | 04/2021 | 04/2027 | 6,843 | 6,820 | 6,749 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 6.50% (L + 5.50%/S) | 10/14/2021 | 4/27/2027 | 1,063 | 1,058 | 1,044 | First lien (2)(3) | SOFR(S) | 5.50% | 11.22% | 10/2021 | 04/2027 | 1,052 | 1,048 | 1,038 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
17,197 | 17,124 | 16,892 | 2.21 | % | First lien (3)(4) - Drawn | P(Q) | 5.00% | 13.50% | 04/2021 | 04/2027 | 500 | 500 | 493 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
17,523 | 17,464 | 17,284 | 2.01 | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fortis Solutions Group, LLC | Fortis Solutions Group, LLC | Fortis Solutions Group, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Packaging | Packaging | First lien (2)(3) | 9.28% (L + 5.50%/Q) | 10/15/2021 | 10/13/2028 | $ | 12,309 | $ | 12,199 | $ | 12,179 | Packaging | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.50% | 11.04% | 10/2021 | 10/2028 | $ | 12,185 | $ | 12,091 | $ | 12,051 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 9.28% (L + 5.50%/Q) | 10/15/2021 | 10/13/2028 | 4,427 | 4,394 | 4,381 | First lien (3) | SOFR(Q) | 5.50% | 11.04% | 10/2021 | 10/2028 | 4,906 | 4,873 | 4,852 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 9.67% (L + 5.50%/S) | 10/15/2021 | 10/15/2027 | 115 | 116 | 114 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
16,851 | 16,709 | 16,674 | 2.18 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
AAH Topco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (2)(3) | 8.58% (L + 5.50%/M) | 12/22/2021 | 12/22/2027 | 11,784 | 11,678 | 11,666 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 8.36% (L + 5.50%/M) | 12/22/2021 | 12/22/2027 | 4,354 | 4,315 | 4,310 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
16,138 | 15,993 | 15,976 | 2.09 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Foundational Education Group, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Education | First lien (2)(3) | 7.56% (SOFR + 3.75%/Q) | 8/19/2021 | 8/31/2028 | 9,404 | 9,362 | 9,136 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Second Lien (2)(3) | 10.31% (SOFR + 6.50%/Q) | 8/19/2021 | 8/31/2029 | 6,488 | 6,459 | 6,209 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
15,892 | 15,821 | 15,345 | 2.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Ocala Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (2)(3) | 9.23% (L + 3.50% + 2.75% PIK/Q)* | 12/27/2021 | 11/24/2028 | 15,524 | 15,349 | 15,330 | 2.00 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
FS WhiteWater Borrower, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (2)(3) | 9.42% (L + 5.75%/Q) | 12/20/2021 | 12/21/2027 | 9,053 | 8,972 | 8,963 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 9.42% (L + 5.75%/Q) | 12/20/2021 | 12/21/2027 | 3,020 | 2,993 | 2,989 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 8.92% (L + 5.75%/Q) | 12/20/2021 | 12/21/2027 | 3,039 | 3,012 | 3,008 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 9.39% (L + 5.75%/Q) | 12/20/2021 | 12/21/2027 | 243 | 243 | 241 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 8.98% (L + 6.00%/S) | 7/1/2022 | 12/21/2027 | 5 | 5 | 5 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
15,360 | 15,225 | 15,206 | 1.99 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Granicus, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 10.25% (L + 6.50%/S) | 1/27/2021 | 1/29/2027 | 10,641 | 10,580 | 10,641 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 10.25% (L + 6.50%/S) | 1/27/2021 | 1/29/2027 | 2,980 | 2,962 | 2,980 | First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 5.50% | 10.99% | 06/2022 | 10/2028 | 188 | 187 | 186 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 10.17% (L + 6.00%/S) | 4/23/2021 | 1/29/2027 | 1,379 | 1,368 | 1,379 | First lien (3) | SOFR(Q) | 5.50% | 10.99% | 10/2021 | 10/2028 | 49 | 44 | 48 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
15,000 | 14,910 | 15,000 | 1.95 | % | 17,328 | 17,195 | 17,137 | 1.99 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
MRI Software LLC | MRI Software LLC | MRI Software LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2) | 9.17% (L + 5.50%/Q) | 1/31/2020 | 2/10/2026 | 10,945 | 10,911 | 10,699 | Software | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.50% | 10.99% | 01/2020 | 02/2026 | 10,833 | 10,808 | 10,729 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2) | 9.17% (L + 5.50%/Q) | 3/24/2021 | 2/10/2026 | 3,104 | 3,099 | 3,034 | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.50% | 10.99% | 03/2021 | 02/2026 | 3,072 | 3,068 | 3,043 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien | 9.17% (L + 5.50%/Q) | 3/24/2021 | 2/10/2026 | 928 | 927 | 907 | First lien (3) | SOFR(Q) | 5.50% | 10.99% | 03/2021 | 02/2026 | 2,874 | 2,869 | 2,847 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien | 9.17% (L + 5.50%/Q) | 1/31/2020 | 2/10/2026 | 316 | 315 | 309 | First lien (3) | SOFR(Q) | 5.50% | 10.99% | 01/2020 | 02/2026 | 313 | 312 | 310 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
15,293 | 15,252 | 14,949 | 1.95 | % | 17,092 | 17,057 | 16,929 | 1.97 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Project Essential Bidco, Inc. | Project Essential Bidco, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2)(3) | SOFR(Q)* | 3.00% + 3.25%/PIK | 11.78% | 04/2021 | 04/2028 | 17,250 | 17,143 | 16,736 | 1.95 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Granicus, Inc. | Granicus, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2)(3) | SOFR(Q)* | 5.50% + 1.50%/PIK | 12.47% | 01/2021 | 01/2027 | 10,667 | 10,618 | 10,667 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q)* | 5.50% + 1.50%/PIK | 12.47% | 01/2021 | 01/2027 | 2,987 | 2,973 | 2,987 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q) | 6.00% | 11.47% | 04/2021 | 01/2027 | 2,277 | 2,262 | 2,277 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 6.50% | 11.96% | 01/2021 | 01/2027 | 555 | 555 | 555 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
16,486 | 16,408 | 16,486 | 1.92 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
FS WhiteWater Borrower, LLC | FS WhiteWater Borrower, LLC | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | Consumer Services | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.75% | 11.29% | 12/2021 | 12/2027 | 8,962 | 8,894 | 8,813 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q) | 5.75% | 11.31% | 12/2021 | 12/2027 | 3,008 | 2,986 | 2,958 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q) | 5.75% | 11.29% | 12/2021 | 12/2027 | 2,989 | 2,967 | 2,940 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 6.00% | 11.54% | 07/2022 | 12/2027 | 1,406 | 1,395 | 1,395 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(M) | 5.75% | 11.22% | 12/2021 | 12/2027 | 122 | 124 | 120 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
16,487 | 16,366 | 16,226 | 1.89 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Foreside Financial Group, LLC | Foreside Financial Group, LLC | Foreside Financial Group, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Business Services | First lien (2)(3) | 8.62% (L + 5.50%/M) | 5/26/2022 | 9/30/2027 | 14,939 | 14,798 | 14,790 | Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.25% | 10.82% | 05/2022 | 09/2027 | 14,790 | 14,673 | 14,790 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 8.62% (L + 5.50%/M) | 5/26/2022 | 9/30/2027 | 146 | 146 | 145 | First lien (3) | SOFR(Q) | 5.25% | 10.82% | 05/2022 | 09/2027 | 1,088 | 1,087 | 1,088 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
15,085 | 14,944 | 14,935 | 1.95 | % | First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 5.25% | 10.79% | 05/2022 | 09/2027 | 254 | 254 | 254 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Kaseya Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
16,132 | 16,014 | 16,132 | 1.88 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Ocala Bidco, Inc. | Ocala Bidco, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(Q)* | 3.50% + 2.75%/PIK | 11.89% | 12/2021 | 11/2028 | 15,962 | 15,810 | 15,943 | 1.85 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Topco I, L.P. (6) | Pioneer Topco I, L.P. (6) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Buyer I, LLC | Pioneer Buyer I, LLC | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2)(3) | 8.29% (SOFR + 5.75%/S) | 6/23/2022 | 6/25/2029 | 14,662 | 14,556 | 14,552 | 1.89 | % | Software | First lien (3) | SOFR(Q)* | 7.00%/PIK | 12.39% | 11/2021 | 11/2028 | 13,621 | 13,534 | 13,621 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q)* | 7.00%/PIK | 12.39% | 03/2022 | 11/2028 | 1,867 | 1,854 | 1,867 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
15,488 | 15,388 | 15,488 | 1.80 | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Topco I, L.P.(6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Buyer I, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Foundational Education Group, Inc. | Foundational Education Group, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Education | Education | First lien (2) | SOFR(Q) | 4.25% | 9.88% | 08/2021 | 08/2028 | $ | 9,309 | $ | 9,274 | $ | 8,844 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Second Lien (2)(3) | SOFR(Q) | 6.50% | 12.13% | 08/2021 | 08/2029 | 6,488 | 6,462 | 6,335 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
15,797 | 15,736 | 15,179 | 1.76 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Kaseya Inc. | Kaseya Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (3) | 10.67% (L + 7.00% PIK/Q)* | 11/1/2021 | 11/1/2028 | $ | 12,130 | $ | 12,029 | $ | 11,839 | Software | First lien (2)(3) | SOFR(Q)* | 3.75% + 2.50%/PIK | 11.62% | 06/2022 | 06/2029 | 14,694 | 14,599 | 14,694 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 10.67% (L + 7.00% PIK/Q)* | 3/11/2022 | 11/1/2028 | 1,662 | 1,648 | 1,623 | First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(M)* | 3.75% + 2.50%/PIK | 11.57% | 06/2022 | 06/2029 | 225 | 225 | 225 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
13,792 | 13,677 | 13,462 | 1.76 | % | First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q)* | 3.75% + 2.50%/PIK | 11.62% | 06/2022 | 06/2029 | 55 | 61 | 55 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
14,974 | 14,885 | 14,974 | 1.74 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Oranje Holdco, Inc. | Oranje Holdco, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Education | Education | First lien (3) | SOFR(Q) | 7.75% | 13.12% | 01/2023 | 02/2029 | 14,453 | 14,287 | 14,453 | 1.68 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
RealPage, Inc. | RealPage, Inc. | RealPage, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Second Lien | 9.62% (L + 6.50%/M) | 2/18/2021 | 4/23/2029 | 13,612 | 13,523 | 13,204 | 1.72 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | Second Lien | SOFR(M) | 6.50% | 11.93% | 02/2021 | 04/2029 | 13,612 | 13,534 | 13,684 | 1.59 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Coupa Holdings, LLC | Coupa Holdings, LLC | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 7.50% | 12.82% | 02/2023 | 02/2030 | 13,366 | 13,209 | 13,366 | 1.55 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Businessolver.com, Inc. | Businessolver.com, Inc. | Businessolver.com, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.50% | 10.99% | 12/2021 | 12/2027 | 12,360 | 12,314 | 12,360 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 5.50% | 10.99% | 12/2021 | 12/2027 | 287 | 286 | 287 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
12,647 | 12,600 | 12,647 | 1.47 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CentralSquare Technologies, LLC | CentralSquare Technologies, LLC | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2)(3) | 9.67% (L + 5.50%/S) | 12/1/2021 | 12/1/2027 | 12,486 | 12,429 | 12,311 | 1.61 | % | Software | First lien (2) | SOFR(Q) | 3.75% | 9.29% | 04/2020 | 08/2025 | 13,268 | 12,318 | 12,616 | 1.47 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Relativity ODA LLC | Relativity ODA LLC | Relativity ODA LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (3) | 10.59% (L + 6.50% PIK/M)* | 5/12/2021 | 5/12/2027 | 11,805 | 11,698 | 11,805 | 1.54 | % | Software | First lien (3) | SOFR(M) | 6.50% | 11.92% | 05/2021 | 05/2027 | 12,414 | 12,327 | 12,414 | 1.44 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CentralSquare Technologies, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2) | 7.42% (L + 3.75%/Q) | 4/1/2020 | 8/29/2025 | 13,408 | 12,020 | 11,779 | 1.54 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CFS Management, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 9.73% (SOFR + 6.25%/Q) | 9/1/2021 | 7/1/2024 | 8,810 | 8,775 | 8,427 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Nielsen Consumer, Inc.** | Nielsen Consumer, Inc.** | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Business Services | First lien (2) | SOFR(M) | 6.25% | 11.57% | 09/2023 | 03/2028 | 12,169 | 11,402 | 11,990 | 1.39 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OB Hospitalist Group, Inc. | OB Hospitalist Group, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.50% | 11.04% | 09/2021 | 09/2027 | 11,249 | 11,168 | 10,895 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 9.73% (SOFR + 6.25%/Q) | 9/1/2021 | 7/1/2024 | 3,353 | 3,340 | 3,208 | First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(M) | 5.50% | 10.92% | 09/2021 | 09/2027 | 673 | 671 | 652 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
12,163 | 12,115 | 11,635 | 1.52 | % | 11,922 | 11,839 | 11,547 | 1.34 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DOCS, MSO, LLC | DOCS, MSO, LLC | DOCS, MSO, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 8.85% (SOFR + 5.75%/Q) | 6/1/2022 | 6/1/2028 | 11,564 | 11,565 | 11,531 | 1.51 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OB Hospitalist Group, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 9.17% (L + 5.50%/Q) | 9/21/2021 | 9/27/2027 | 11,364 | 11,266 | 11,183 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.75% | 11.18% | 06/2022 | 06/2028 | 11,477 | 11,477 | 11,296 | 1.31 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Daxko Acquisition Corporation | Daxko Acquisition Corporation | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.50% | 10.92% | 10/2021 | 10/2028 | 10,361 | 10,281 | 10,185 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(M) | 5.50% | 10.92% | 10/2021 | 10/2028 | 873 | 868 | 858 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 8.88% (L + 5.50%/Q) | 9/21/2021 | 9/27/2027 | 297 | 296 | 292 | First lien (3)(4) - Drawn | P(Q) | 4.50% | 13.00% | 10/2021 | 10/2027 | 98 | 99 | 96 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
11,661 | 11,562 | 11,475 | 1.50 | % | 11,332 | 11,248 | 11,139 | 1.30 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bullhorn, Inc. | Bullhorn, Inc. | Bullhorn, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2)(3) | 9.42% (L + 5.75%/Q) | 9/11/2020 | 9/30/2026 | 9,678 | 9,628 | 9,678 | Software | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.75% | 11.24% | 09/2020 | 09/2026 | 9,580 | 9,541 | 9,580 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 9.42% (L + 5.75%/Q) | 9/11/2020 | 9/30/2026 | 1,234 | 1,232 | 1,234 | First lien (3) | SOFR(Q) | 5.75% | 11.24% | 09/2020 | 09/2026 | 1,222 | 1,220 | 1,222 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 9.42% (L + 5.75%/Q) | 9/11/2020 | 9/30/2026 | 319 | 318 | 319 | 10,802 | 10,761 | 10,802 | 1.26 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
11,231 | 11,178 | 11,231 | 1.47 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Daxko Acquisition Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 8.62% (L + 5.50%/M) | 10/15/2021 | 10/16/2028 | 10,467 | 10,373 | 10,173 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 8.62% (L + 5.50%/M) | 10/15/2021 | 10/16/2028 | 882 | 876 | 857 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
11,349 | 11,249 | 11,030 | 1.44 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Snap One Holdings Corp.** | Snap One Holdings Corp.** | Snap One Holdings Corp.** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | Distribution & Logistics | First lien (2) | 7.38% (L + 4.50%/S) | 11/23/2021 | 12/8/2028 | 11,122 | 11,072 | 10,149 | 1.33 | % | Distribution & Logistics | First lien (2) | SOFR(Q) | 4.50% | 10.04% | 11/2021 | 12/2028 | 11,010 | 10,967 | 10,698 | 1.24 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bottomline Technologies, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (2)(3) | 8.35% (SOFR + 5.50%/M) | 5/12/2022 | 5/14/2029 | 10,127 | 10,030 | 10,026 | 1.31 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Xactly Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | 10.06% (L + 7.25%/Q) | 6/5/2020 | 7/31/2023 | 9,449 | 9,309 | 9,449 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 10.20% (L + 7.25%/Q) | 6/5/2020 | 7/31/2023 | 551 | 543 | 551 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
10,000 | 9,852 | 10,000 | 1.31 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
LSCS Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2) | 8.17% (L + 4.50%/Q) | 11/23/2021 | 12/16/2028 | 10,381 | 10,358 | 9,966 | 1.30 | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IG Intermediateco LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Infogain Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 8.43% (SOFR + 5.75%/Q) | 7/30/2021 | 7/28/2028 | $ | 6,117 | $ | 6,077 | $ | 6,055 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CFS Management, LLC | CFS Management, LLC | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(Q)* | 6.25% + 0.75%/PIK | 12.65% | 09/2021 | 07/2024 | $ | 8,644 | $ | 8,629 | $ | 7,654 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 8.04% (SOFR + 5.75%/Q) | 7/11/2022 | 7/28/2028 | 3,594 | 3,559 | 3,558 | First lien (3) | SOFR(Q)* | 6.25% + 0.75%/PIK | 12.65% | 09/2021 | 07/2024 | 3,299 | 3,294 | 2,921 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 8.41% (SOFR + 5.75%/Q) | 7/30/2021 | 7/30/2026 | 219 | 219 | 217 | 11,943 | 11,923 | 10,575 | 1.23 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Subordinated (3) | 11.90% (SOFR + 8.25%/Q) | 7/15/2022 | 7/16/2029 | 1 | 1 | 1 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
9,931 | 9,856 | 9,831 | 1.28 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TRC Companies L.L.C (fka Energize Holdco LLC) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Second Lien (2)(3) | 9.87% (L + 6.75%/M) | 11/19/2021 | 12/7/2029 | 10,000 | 9,954 | 9,472 | 1.24 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Legal Spend Holdings, LLC (fka Bottomline Technologies, Inc.) | Legal Spend Holdings, LLC (fka Bottomline Technologies, Inc.) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.25% | 10.57% | 05/2022 | 05/2029 | 10,026 | 9,941 | 10,026 | 1.17 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
RXB Holdings, Inc. | RXB Holdings, Inc. | RXB Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2) | 6.61% (L + 4.50%/S) | 7/28/2021 | 12/20/2027 | 9,875 | 9,854 | 9,381 | 1.23 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CoreTrust Purchasing Group LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien | 9.78% (SOFR + 6.75%/M) | 9/30/2022 | 10/1/2029 | 9,196 | 9,058 | 9,058 | 1.18 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
ACI Group Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 9.17% (L + 5.50%/Q) | 8/2/2021 | 8/2/2028 | 7,405 | 7,341 | 7,214 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 4.50% | 9.95% | 07/2021 | 12/2027 | 6,302 | 6,291 | 6,302 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 9.17% (L + 5.50%/Q) | 8/2/2021 | 8/2/2028 | 651 | 645 | 634 | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.25% | 10.57% | 06/2023 | 12/2027 | 3,416 | 3,334 | 3,416 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
8,056 | 7,986 | 7,848 | 1.03 | % | 9,718 | 9,625 | 9,718 | 1.13 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GC Waves Holdings, Inc. | GC Waves Holdings, Inc. | GC Waves Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | Financial Services | First lien (2)(3) | 8.62% (L + 5.50%/M) | 8/12/2021 | 8/13/2026 | 7,212 | 7,155 | 7,125 | Financial Services | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 6.00% | 11.42% | 04/2022 | 08/2028 | 7,140 | 7,095 | 7,140 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 8.62% (L + 5.50%/M) | 4/11/2022 | 8/13/2026 | 666 | 660 | 658 | First lien (3) | SOFR(M) | 6.00% | 11.42% | 04/2022 | 08/2028 | 2,494 | 2,541 | 2,494 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
7,878 | 7,815 | 7,783 | 1.02 | % | First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(M) | 6.00% | 11.42% | 08/2021 | 08/2028 | 53 | 52 | 53 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DCA Investment Holding, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 9.98% (SOFR + 6.00%/S) | 3/12/2021 | 4/3/2028 | 6,365 | 6,325 | 6,359 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
9,687 | 9,688 | 9,687 | 1.13 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TRC Companies L.L.C. (fka Energize Holdco LLC) | TRC Companies L.L.C. (fka Energize Holdco LLC) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Business Services | Second Lien (2)(3) | SOFR(M) | 6.75% | 12.18% | 11/2021 | 12/2029 | 10,000 | 9,958 | 9,649 | 1.12 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Infogain Corporation | Infogain Corporation | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.75% | 11.17% | 07/2021 | 07/2028 | 6,055 | 6,021 | 6,055 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.75% | 11.17% | 07/2022 | 07/2028 | 3,558 | 3,528 | 3,558 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Subordinated (3) | SOFR(Q) | 8.25% | 13.74% | 07/2022 | 07/2029 | 1 | 1 | 1 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
9,614 | 9,550 | 9,614 | 1.12 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Xactly Corporation | Xactly Corporation | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Software | First lien (3) | SOFR(Q) | 7.25% | 12.77% | 06/2020 | 07/2025 | 9,449 | 9,244 | 9,449 | 1.10 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CoreTrust Purchasing Group LLC | CoreTrust Purchasing Group LLC | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Business Services | First lien (3) | SOFR(M) | 6.75% | 12.07% | 09/2022 | 10/2029 | 9,127 | 9,005 | 9,127 | 1.06 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
ACI Group Holdings, Inc. | ACI Group Holdings, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.50% | 10.92% | 08/2021 | 08/2028 | 7,386 | 7,331 | 7,227 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 9.98% (SOFR + 6.00%/S) | 3/12/2021 | 4/3/2028 | 1,059 | 1,055 | 1,058 | First lien (3) | SOFR(M) | 5.50% | 10.92% | 08/2021 | 08/2028 | 1,309 | 1,305 | 1,281 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 9.76% (SOFR + 6.00%/S) | 3/12/2021 | 4/3/2028 | 263 | 259 | 262 | First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(M) | 5.50% | 10.92% | 08/2021 | 08/2028 | 295 | 287 | 289 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
7,687 | 7,639 | 7,679 | 1.00 | % | 8,990 | 8,923 | 8,797 | 1.02 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
NMC Crimson Holdings, Inc. | NMC Crimson Holdings, Inc. | NMC Crimson Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 8.28% (L + 6.00%/Q) | 3/1/2021 | 3/1/2028 | 7,401 | 7,310 | 7,390 | 0.97 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OEConnection LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Second Lien (2)(3) | 10.05% (L + 7.00%/M) | 12/17/2021 | 9/25/2027 | 7,360 | 7,295 | 7,139 | 0.93 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Maverick Bidco Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien (3) | 9.56% (L + 6.75%/Q) | 4/29/2021 | 5/18/2029 | 6,800 | 6,783 | 6,712 | 0.88 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Coyote Buyer, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Specialty Chemicals & Materials | First lien (2)(3) | 8.81% (L + 6.00%/Q) | 3/13/2020 | 2/6/2026 | 5,388 | 5,371 | 5,387 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 6.09% | 11.49% | 03/2021 | 03/2028 | 7,401 | 7,323 | 7,266 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 11.67% (L + 8.00%/Q) | 10/15/2020 | 8/6/2026 | 970 | 963 | 970 | First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 6.09% | 11.64% | 03/2021 | 03/2028 | 1,535 | 1,530 | 1,507 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6,358 | 6,334 | 6,357 | 0.83 | % | 8,936 | 8,853 | 8,773 | 1.02 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Kele Holdco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | First lien (2)(3) | 8.06% (L + 5.50%/M) | 2/20/2020 | 2/20/2026 | 6,166 | 6,147 | 6,166 | 0.81 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Beacon Pointe Harmony, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (2)(3) | 8.37% (L + 5.25%/M) | 12/29/2021 | 12/29/2028 | 5,186 | 5,139 | 5,131 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Sierra Enterprises, LLC | Sierra Enterprises, LLC | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Food & Beverage | Food & Beverage | First lien (3) | SOFR(Q)* | 2.50% + 4.25%/PIK | 12.12% | 07/2023 | 05/2027 | 9,419 | 7,821 | 8,731 | 1.02 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 8.37% (L + 5.25%/M) | 12/29/2021 | 12/29/2028 | 776 | 769 | 768 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,962 | 5,908 | 5,899 | 0.77 | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Trinity Air Consultants Holdings Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | 7.08% (L + 5.25%/S) | 6/30/2021 | 6/29/2027 | $ | 4,966 | $ | 4,925 | $ | 4,926 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 8.60% (L + 5.25%/S) | 6/30/2021 | 6/29/2027 | 933 | 924 | 925 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,899 | 5,849 | 5,851 | 0.76 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CG Group Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Specialty Chemicals & Materials | First lien (2)(3) | 10.92% (L + 5.25% + 2.00% PIK/Q)* | 7/19/2021 | 7/19/2027 | 5,392 | 5,342 | 5,029 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 10.37% (L + 5.25% + 2.00% PIK/M)* | 7/19/2021 | 7/19/2026 | 593 | 587 | 553 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,985 | 5,929 | 5,582 | 0.73 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KPSKY Acquisition Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Industrial Services | First lien (2)(3) | 8.58% (L + 5.50%/M) | 10/19/2021 | 10/19/2028 | 4,393 | 4,354 | 4,339 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 10.75% (P + 4.50%/Q) | 10/19/2021 | 10/19/2028 | 505 | 500 | 498 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 10.75% (P + 4.50%/Q) | 6/17/2022 | 10/19/2028 | 93 | 92 | 92 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,991 | 4,946 | 4,929 | 0.64 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
eResearchTechnology, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2) | 7.62% (L + 4.50%/M) | 1/8/2021 | 2/4/2027 | 4,924 | 4,924 | 4,605 | 0.60 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Community Brands ParentCo, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 8.88% (SOFR + 5.75%/M) | 2/24/2022 | 2/24/2028 | 4,668 | 4,625 | 4,593 | 0.60 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Safety Borrower Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Information Services | First lien (2)(3) | 8.81% (L + 5.25%/Q) | 9/1/2021 | 9/1/2027 | 3,715 | 3,700 | 3,655 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 8.81% (L + 5.25%/Q) | 9/1/2021 | 9/1/2027 | 830 | 826 | 816 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 10.50% (P + 4.25%/Q) | 9/1/2021 | 9/1/2027 | 83 | 83 | 82 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,628 | 4,609 | 4,553 | 0.59 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Convey Health Solutions, Inc.** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 7.87% (L + 4.75%/M) | 2/1/2022 | 9/4/2026 | 4,544 | 4,485 | 4,469 | 0.58 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TigerConnect, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 9.98% (SOFR + 7.25%/Q) | 2/16/2022 | 2/16/2028 | 4,223 | 4,184 | 4,180 | 0.55 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Therapy Brands Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | Second Lien (2)(3) | 9.74% (L + 6.75%/M) | 5/12/2021 | 5/18/2029 | 4,222 | 4,204 | 4,070 | 0.53 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Appriss Health, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (3) | 9.93% (L + 7.25%/M) | 5/6/2021 | 5/6/2027 | 4,057 | 4,025 | 4,057 | 0.53 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Affinipay Midco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 8.81% (SOFR + 5.75%/Q) | 7/14/2022 | 6/9/2028 | 4,097 | 4,057 | 4,056 | 0.53 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
USRP Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Federal Services | First lien (2)(3) | 9.17% (L + 5.50%/Q) | 7/22/2021 | 7/23/2027 | 3,661 | 3,630 | 3,542 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 9.17% (L + 5.50%/Q) | 7/22/2021 | 7/23/2027 | 477 | 473 | 461 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,138 | 4,103 | 4,003 | 0.52 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Sun Acquirer Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (2)(3) | 8.56% (L + 5.75%/Q) | 9/8/2021 | 9/8/2028 | 2,597 | 2,577 | 2,571 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 8.57% (L + 5.75%/Q) | 9/8/2021 | 9/8/2028 | 1,388 | 1,370 | 1,374 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 11.00% (P + 4.75%/Q) | 9/8/2021 | 9/8/2027 | 44 | 44 | 43 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,029 | 3,991 | 3,988 | 0.52 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DCA Investment Holding, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 6.41% | 11.80% | 03/2021 | 04/2028 | $ | 6,294 | $ | 6,261 | $ | 6,105 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q) | 6.41% | 11.80% | 03/2021 | 04/2028 | 1,049 | 1,045 | 1,017 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 6.50% | 11.89% | 12/2022 | 04/2028 | 925 | 912 | 900 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q) | 6.41% | 11.80% | 03/2021 | 04/2028 | 521 | 517 | 505 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
8,789 | 8,735 | 8,527 | 0.99 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OEConnection LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien (2)(3) | SOFR(M) | 7.00% | 12.42% | 12/2021 | 09/2027 | 7,360 | 7,305 | 7,360 | 0.86 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Beacon Pointe Harmony, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.75% | 11.07% | 12/2021 | 12/2028 | 5,134 | 5,093 | 5,065 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(M) | 5.75% | 11.07% | 12/2021 | 12/2028 | 2,013 | 2,001 | 1,986 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(M) | 5.75% | 11.07% | 12/2021 | 12/2028 | 147 | 150 | 145 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
7,294 | 7,244 | 7,196 | 0.84 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Maverick Bidco Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien (3) | SOFR(Q) | 6.75% | 12.27% | 04/2021 | 05/2029 | 6,800 | 6,785 | 6,633 | 0.77 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Coyote Buyer, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Specialty Chemicals & Materials | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 6.00% | 11.52% | 03/2020 | 02/2026 | 5,333 | 5,320 | 5,333 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 8.00% | 13.57% | 10/2020 | 08/2026 | 960 | 954 | 960 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 6.00% | 11.50% | 03/2020 | 02/2025 | 276 | 276 | 276 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6,569 | 6,550 | 6,569 | 0.76 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CommerceHub, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | SOFR(Q) | 6.25% | 11.77% | 06/2023 | 12/2027 | 6,069 | 5,701 | 6,069 | 0.71 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Trinity Air Consultants Holdings Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | L(S) | 5.25% | 10.62% | 06/2021 | 06/2027 | 4,966 | 4,932 | 4,966 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(S) | 5.75% | 11.27% | 06/2021 | 06/2027 | 999 | 992 | 999 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,965 | 5,924 | 5,965 | 0.69 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Kele Holdco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.25% | 10.68% | 02/2020 | 02/2026 | 5,780 | 5,767 | 5,780 | 0.67 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CG Group Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Specialty Chemicals & Materials | First lien (2)(3) | SOFR(Q)* | 6.75% + 2.00%/PIK | 14.14% | 07/2021 | 07/2027 | 5,448 | 5,407 | 5,160 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(M)* | 6.75% + 2.00%/PIK | 14.07% | 07/2021 | 07/2026 | 605 | 602 | 573 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6,053 | 6,009 | 5,733 | 0.67 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Therapy Brands Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien (2)(3) | SOFR(M) | 6.75% | 12.18% | 05/2021 | 05/2029 | 6,000 | 5,970 | 5,716 | 0.66 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KPSKY Acquisition Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.25% | 10.72% | 10/2021 | 10/2028 | 4,349 | 4,315 | 4,349 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q) | 5.25% | 10.63% | 10/2021 | 10/2028 | 498 | 495 | 498 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 5.25% | 10.71% | 06/2022 | 10/2028 | 530 | 525 | 529 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,377 | 5,335 | 5,376 | 0.63 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Calabrio, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | 10.67% (L + 7.00%/Q) | 4/16/2021 | 4/16/2027 | $ | 3,986 | $ | 3,962 | $ | 3,986 | 0.52 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
STATS Intermediate Holdings, LLC** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2) | 8.19% (L + 5.25%/Q) | 8/9/2021 | 7/10/2026 | 3,942 | 3,942 | 3,686 | 0.48 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Quartz Holding Company | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien (2)(3) | 11.12% (L + 8.00%/M) | 10/16/2020 | 4/2/2027 | 3,000 | 2,989 | 2,941 | 0.38 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IMO Investor Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (2)(3) | 7.65% (SOFR + 6.00%/S) | 5/11/2022 | 5/11/2029 | 2,886 | 2,859 | 2,858 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 8.72% (SOFR + 6.00%/Q) | 5/11/2022 | 5/11/2028 | 41 | 41 | 41 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,927 | 2,900 | 2,899 | 0.38 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Geo Parent Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | 8.37% (L + 5.25%/M) | 5/29/2020 | 12/19/2025 | 2,924 | 2,852 | 2,874 | 0.38 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Barracuda Networks, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2) | 7.53% (SOFR + 4.50%/M) | 5/17/2022 | 8/15/2029 | 3,000 | 2,955 | 2,829 | 0.37 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
SpecialtyCare, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 8.03% (L + 5.75%/Q) | 6/18/2021 | 6/19/2028 | 2,868 | 2,831 | 2,783 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 8.23% (L + 5.75%/Q) | 6/18/2021 | 6/19/2028 | 22 | 22 | 22 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,890 | 2,853 | 2,805 | 0.37 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bluefin Holding, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien (2)(3) | 9.83% (L + 7.75%/S) | 6/9/2020 | 9/3/2027 | 2,500 | 2,399 | 2,431 | 0.32 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Spring Education Group, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Education | First lien (2) | 7.92% (L + 4.25%/Q) | 3/23/2020 | 7/30/2025 | 2,435 | 2,022 | 2,322 | 0.29 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TMK Hawk Parent, Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | First lien (3) | 6.57% (L + 3.50%/M) | 9/1/2022 | 8/28/2024 | 2,494 | 1,471 | 1,627 | 0.21 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Vectra Co. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Products | First lien (2) | 6.37% (L + 3.25%/M) | 3/26/2020 | 3/8/2025 | 1,369 | 1,239 | 1,164 | 0.15 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Virtusa Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Subordinated | 7.13%/S | 9/27/2022 | 12/15/2028 | 1,370 | 1,035 | 1,012 | 0.13 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
YLG Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Drawn | 7.81% (L + 5.00%/Q) | 10/22/2021 | 10/31/2025 | 744 | 736 | 730 | 0.10 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Debt Investments - United States | $ | 1,154,515 | $ | 1,142,417 | $ | 1,132,595 | 147.92 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Funded Debt Investments - Netherlands | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Tahoe Finco, LLC** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Information Technology | First lien (2)(3) | 8.68% (L + 6.00%/M) | 10/1/2021 | 9/29/2028 | $ | 23,010 | $ | 22,806 | $ | 22,780 | 2.98 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Debt Investments - Netherlands | $ | 23,010 | $ | 22,806 | $ | 22,780 | 2.98 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Funded Debt Investments - United Kingdom | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Trident Bidco Limited | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | 7.54% (SOFR + 5.25%/Q) | 6/7/2022 | 6/7/2029 | $ | 10,669 | $ | 10,566 | $ | 10,543 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 7.52% (SOFR + 5.25%/Q) | 9/20/2022 | 6/7/2029 | 1,907 | 1,888 | 1,885 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
12,576 | 12,454 | 12,428 | 1.62 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Debt Investments - United Kingdom | $ | 12,576 | $ | 12,454 | $ | 12,428 | 1.62 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Debt Investments | $ | 1,190,101 | $ | 1,177,677 | $ | 1,167,803 | 152.52 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DS Admiral Bidco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | SOFR(Q) | 7.00% | 12.39% | 12/2022 | 03/2028 | $ | 4,869 | $ | 4,802 | $ | 4,869 | 0.57 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
eResearchTechnology, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2) | SOFR(M) | 4.50% | 9.93% | 01/2021 | 02/2027 | 4,874 | 4,874 | 4,787 | 0.56 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Safety Borrower Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | L(S) | 5.25% | 10.95% | 09/2021 | 09/2027 | 3,678 | 3,665 | 3,678 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(S) | 5.25% | 10.95% | 09/2021 | 09/2027 | 821 | 819 | 821 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | P(Q) | 4.25% | 12.75% | 09/2021 | 09/2027 | 166 | 166 | 166 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,665 | 4,650 | 4,665 | 0.54 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Community Brands ParentCo, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.50% | 11.02% | 02/2022 | 02/2028 | 4,621 | 4,585 | 4,507 | 0.52 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
USRP Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.75% | 11.29% | 07/2021 | 07/2027 | 3,624 | 3,599 | 3,624 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q) | 5.75% | 11.29% | 07/2021 | 07/2027 | 472 | 469 | 472 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 5.75% | 11.29% | 07/2023 | 07/2027 | 218 | 237 | 218 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,314 | 4,305 | 4,314 | 0.50 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TigerConnect, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(Q)* | 3.38% + 3.38%/PIK | 12.27% | 02/2022 | 02/2028 | 4,223 | 4,190 | 4,158 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3)(4) - Drawn | SOFR(Q)* | 3.38% + 3.38%/PIK | 12.27% | 02/2022 | 02/2028 | 154 | 154 | 151 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,377 | 4,344 | 4,309 | 0.50 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Sun Acquirer Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.75% | 11.18% | 09/2021 | 09/2028 | 2,571 | 2,553 | 2,514 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(M) | 5.75% | 11.18% | 09/2021 | 09/2028 | 1,816 | 1,798 | 1,776 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,387 | 4,351 | 4,290 | 0.50 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Calabrio, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | SOFR(M) | 7.13% | 12.44% | 04/2021 | 04/2027 | 3,986 | 3,967 | 3,887 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(M) | 7.13% | 12.45% | 04/2021 | 04/2027 | 274 | 274 | 267 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,260 | 4,241 | 4,154 | 0.48 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bluefin Holding, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2) | SOFR(S) | 7.25% | 12.72% | 09/2023 | 09/2029 | 4,128 | 4,077 | 4,076 | 0.47 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Affinipay Midco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | SOFR(S) | 5.50% | 10.39% | 07/2022 | 06/2028 | 4,056 | 4,022 | 4,056 | 0.47 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Appriss Health, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3) | SOFR(Q) | 6.75% | 12.23% | 05/2021 | 05/2027 | 4,032 | 4,005 | 4,032 | 0.47 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Convey Health Solutions, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.25% | 10.74% | 02/2022 | 09/2026 | 4,499 | 4,453 | 3,969 | 0.46 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Radwell Parent, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | First lien (3) | SOFR(Q) | 6.75% | 12.14% | 11/2022 | 04/2029 | 3,727 | 3,676 | 3,727 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 6.75% | 12.14% | 11/2022 | 04/2028 | 56 | 56 | 56 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3,783 | 3,732 | 3,783 | 0.44 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
STATS Intermediate Holdings, LLC** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2) | SOFR(Q) | 5.25% | 10.89% | 08/2021 | 07/2026 | 3,901 | 3,901 | 3,706 | 0.43 | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Equity - United States | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Topco I, L.P.(6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Ordinary Shares (3) | — | 11/1/2021 | — | 10 | $ | — | $ | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Shares - United States | $ | — | $ | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Shares | — | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Investments | $ | 1,177,677 | $ | 1,167,803 | 152.52 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Unfunded Debt Investments - United States | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Associations, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 7/2/2021 | 7/2/2027 | $ | 1,476 | $ | (6) | $ | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Coyote Buyer, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Specialty Chemicals & Materials | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 3/13/2020 | 2/6/2025 | 395 | (1) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Appriss Health, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 5/6/2021 | 5/6/2027 | 271 | (2) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bullhorn, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/11/2020 | 9/30/2026 | 374 | (3) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Calabrio, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 4/16/2021 | 4/16/2027 | 480 | (3) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DCA Investment Holding, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 3/12/2021 | 3/10/2023 | 262 | — | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Diligent Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/4/2020 | 8/4/2025 | 1,184 | (15) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IG Investments Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/22/2021 | 9/22/2027 | 1,825 | (15) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Relativity ODA LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 5/12/2021 | 5/12/2027 | 1,061 | (10) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Wealth Enhancement Group, LLC (fka TA/WEG Holdings, LLC) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 5/2/2022 | 5/2/2024 | 2,481 | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/13/2021 | 10/4/2027 | 516 | (1) | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,997 | (1) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Granicus, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 4/23/2021 | 4/21/2023 | 911 | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 1/27/2021 | 1/29/2027 | 1,207 | (7) | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,118 | (7) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Kele Holdco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 2/20/2020 | 2/20/2026 | 701 | (2) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Safety Borrower Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Information Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/1/2021 | 9/1/2027 | 249 | (1) | (4) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
NMC Crimson Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 3/1/2021 | 3/1/2023 | 3,265 | — | (5) | (0.00) | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
YLG Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 5.00% | 10.48% | 10/2021 | 10/2025 | $ | 3,723 | $ | 3,707 | $ | 3,688 | 0.43 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IMO Investor Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 6.00% | 11.36% | 05/2022 | 05/2029 | 2,858 | 2,833 | 2,794 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(S) | 6.00% | 11.04% | 05/2022 | 05/2029 | 185 | 188 | 181 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(S) | 6.00% | 11.42% | 05/2022 | 05/2028 | 55 | 55 | 54 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3,098 | 3,076 | 3,029 | 0.35 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Quartz Holding Company | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien (2)(3) | SOFR(M) | 8.00% | 13.42% | 10/2020 | 04/2027 | 3,000 | 2,991 | 3,000 | 0.35 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Geo Parent Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(S) | 5.25% | 10.80% | 05/2020 | 12/2028 | 2,894 | 2,842 | 2,894 | 0.34 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
SpecialtyCare, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | L(Q) | 5.75% | 11.28% | 06/2021 | 06/2028 | 2,839 | 2,808 | 2,744 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q) | 5.75% | 11.32% | 06/2021 | 06/2028 | 22 | 22 | 21 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,861 | 2,830 | 2,765 | 0.32 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Cloudera, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien | SOFR(M) | 6.00% | 11.42% | 10/2022 | 10/2029 | 2,500 | 2,100 | 2,384 | 0.28 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Project Power Buyer, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | SOFR(Q) | 7.00% | 12.39% | 01/2023 | 05/2026 | 2,315 | 2,287 | 2,315 | 0.27 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
More cowbell II LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(S) | 6.25% | 11.73% | 08/2023 | 09/2030 | 2,131 | 2,116 | 2,115 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 6.25% | 11.68% | 08/2023 | 09/2029 | 59 | 59 | 59 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,190 | 2,175 | 2,174 | 0.25 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TMK Hawk Parent, Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | First lien (3) | SOFR(Q) | 3.50% | 9.17% | 09/2022 | 08/2024 | 2,468 | 1,913 | 1,787 | 0.21 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
AWP Group Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.50% | 10.99% | 08/2023 | 12/2029 | 1,300 | 1,288 | 1,287 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 5.50% | 10.99% | 08/2023 | 12/2029 | 108 | 107 | 107 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 5.50% | 10.99% | 08/2023 | 12/2029 | 33 | 33 | 33 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,441 | 1,428 | 1,427 | 0.17 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Vectra Co. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Products | First lien (2) | SOFR(M) | 3.25% | 8.68% | 03/2020 | 03/2025 | 1,355 | 1,276 | 1,355 | 0.16 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KENG Acquisition, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 6.25% | 11.64% | 08/2023 | 08/2029 | 1,207 | 1,192 | 1,192 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 6.25% | 11.64% | 08/2023 | 08/2029 | 150 | 150 | 148 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 6.25% | 11.64% | 08/2023 | 08/2029 | 37 | 36 | 36 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,394 | 1,378 | 1,376 | 0.16 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
AI Altius US Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3) | SOFR(S) | 5.08% | 10.57% | 07/2023 | 12/2028 | 1,134 | 1,123 | 1,126 | 0.13 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Recorded Future, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/3/2020 | 7/3/2025 | $ | 1,202 | $ | (9) | $ | (6) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TigerConnect, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3)(4) - Undrawn | — | 2/16/2022 | 2/16/2023 | 174 | — | (2) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 2/16/2022 | 2/16/2028 | 603 | (5) | (6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
777 | (5) | (8) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Sun Acquirer Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/8/2021 | 9/8/2027 | 320 | (3) | (3) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/8/2021 | 9/8/2023 | 529 | — | (5) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
849 | (3) | (8) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KPSKY Acquisition Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Industrial Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 6/17/2022 | 6/17/2024 | 655 | — | (8) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bottomline Technologies, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 5/12/2022 | 5/15/2028 | 844 | (8) | (8) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Affinipay Midco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 7/14/2022 | 6/10/2024 | 273 | (3) | (3) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 7/14/2022 | 7/14/2024 | 574 | — | (6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
847 | (3) | (9) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pye-Barker Fire & Safety, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 11/26/2021 | 11/26/2024 | 514 | (5) | (9) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
USRP Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Federal Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 7/22/2021 | 7/23/2027 | 288 | (2) | (9) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CG Group Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Specialty Chemicals & Materials | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 7/19/2021 | 7/19/2026 | 147 | (2) | (10) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IMO Investor Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 5/11/2022 | 5/11/2028 | 302 | (3) | (3) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 5/11/2022 | 5/13/2024 | 687 | — | (7) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
989 | (3) | (10) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Infogain Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 7/30/2021 | 7/30/2026 | 1,017 | (8) | (10) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Trinity Air Consultants Holdings Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 6/30/2021 | 6/29/2027 | 484 | (4) | (4) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 6/30/2021 | 6/29/2023 | 763 | — | (6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,247 | (4) | (10) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GS Acquisitionco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 2/6/2020 | 5/22/2026 | 576 | (4) | (5) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 10/7/2021 | 11/2/2022 | 800 | (2) | (7) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,376 | (6) | (12) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Virtusa Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Subordinated | FIXED(S) | 7.13% | 7.13% | 09/2022 | 12/2028 | $ | 1,370 | $ | 1,073 | $ | 1,108 | 0.13 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Debt Investments - United States | $ | 1,212,656 | $ | 1,200,114 | $ | 1,193,494 | 138.76 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Funded Debt Investments - Netherlands | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Tahoe Finco, LLC** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Information Technology | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 6.00% | 11.42% | 10/2021 | 09/2028 | $ | 23,010 | $ | 22,832 | $ | 23,010 | 2.68 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Debt Investments - Netherlands | $ | 23,010 | $ | 22,832 | $ | 23,010 | 2.68 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Funded Debt Investments - United Kingdom | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Trident Bidco Limited** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.00% | 10.31% | 06/2022 | 06/2029 | $ | 10,669 | $ | 10,578 | $ | 10,669 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.00% | 10.31% | 09/2022 | 06/2029 | 1,907 | 1,890 | 1,907 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
12,576 | 12,468 | 12,576 | 1.46 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Debt Investments - United Kingdom | $ | 12,576 | $ | 12,468 | $ | 12,576 | 1.46 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Funded Debt Investments - Australia | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Atlas AU Bidco Pty Ltd** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3) | SOFR(M) | 7.25% | 12.58% | 12/2022 | 12/2029 | $ | 2,245 | $ | 2,214 | $ | 2,245 | 0.26 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Funded Debt Investments - Australia | $ | 2,245 | $ | 2,214 | $ | 2,245 | 0.26 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Debt Investments | $ | 1,250,487 | $ | 1,237,628 | $ | 1,231,325 | 143.16 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Equity - United States | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Topco I, L.P. (6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Ordinary Shares(3) | — | — | — | 11/2021 | — | 10 | $ | — | $ | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Shares - United States | $ | — | $ | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Shares | — | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Investments | $ | 1,237,628 | $ | 1,231,325 | 143.16 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Unfunded Debt Investments - United States | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Affinipay Midco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 07/2022 | 06/2028 | $ | 273 | $ | (2) | $ | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 07/2022 | 06/2024 | 574 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
847 | (2) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KWOR Acquisition, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 12/2027 | 1,300 | (10) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Coyote Buyer, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Specialty Chemicals & Materials | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 03/2020 | 02/2025 | 118 | (1) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Appriss Health, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 05/2021 | 05/2027 | 271 | (2) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Associations, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 07/2021 | 07/2027 | 1,476 | (5) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Community Brands ParentCo, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 2/24/2022 | 2/24/2028 | 276 | (2) | (4) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 2/24/2022 | 2/26/2024 | 552 | — | (9) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
828 | (2) | (13) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Kaseya Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 6/23/2022 | 6/24/2024 | 895 | — | (7) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 6/23/2022 | 6/25/2029 | 895 | (6) | (7) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,790 | (6) | (14) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
SpecialtyCare, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 6/18/2021 | 6/18/2026 | 224 | (3) | (7) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 6/18/2021 | 6/18/2023 | 246 | — | (7) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
470 | (3) | (14) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DOCS, MSO, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 6/1/2022 | 6/3/2024 | 4,044 | — | (12) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 6/1/2022 | 6/1/2028 | 1,078 | — | (3) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,122 | — | (15) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
iCIMS, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3)(4) - Undrawn | — | 8/17/2022 | 8/17/2024 | 5,216 | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/17/2022 | 8/18/2028 | 1,870 | (16) | (16) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
7,086 | (16) | (16) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OB Hospitalist Group, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/21/2021 | 9/27/2027 | 1,187 | (12) | (19) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KWOR Acquisition, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 12/22/2021 | 12/22/2027 | 2,048 | (15) | (20) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Ocala Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 12/27/2021 | 5/24/2024 | 1,630 | — | (20) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Notorious Topco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Products | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 11/23/2021 | 5/24/2027 | 1,844 | (12) | (14) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 11/23/2021 | 11/23/2023 | 1,229 | — | (9) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3,073 | (12) | (23) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GC Waves Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 4/11/2022 | 4/11/2024 | 1,920 | — | (23) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Beacon Pointe Harmony, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 12/29/2021 | 12/29/2027 | 539 | (5) | (6) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 12/29/2021 | 6/29/2023 | 1,918 | — | (21) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,457 | (5) | (27) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Avalara, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 10/2022 | 10/2028 | $ | 2,001 | $ | (21) | $ | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KPSKY Acquisition Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2022 | 06/2024 | 216 | — | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Legal Spend Holdings, LLC (fka Bottomline Technologies, Inc.) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 05/2022 | 05/2028 | 844 | (6) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bullhorn, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2020 | 09/2026 | 693 | (3) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Businessolver.com, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 12/2023 | 3,089 | — | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CoreTrust Purchasing Group LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2022 | 09/2024 | 1,339 | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2022 | 10/2029 | 1,339 | (17) | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,678 | (17) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Coupa Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 02/2023 | 08/2024 | 1,193 | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 02/2023 | 02/2029 | 914 | (10) | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,107 | (10) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Foreside Financial Group, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 05/2022 | 05/2024 | 2,157 | (7) | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 05/2022 | 09/2027 | 723 | (7) | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,880 | (14) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Granicus, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 01/2021 | 01/2027 | 652 | (5) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Infogain Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 07/2021 | 07/2026 | 1,236 | (5) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GS Acquisitionco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 02/2020 | 05/2026 | 1,918 | (6) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Kaseya Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2022 | 06/2024 | 840 | (6) | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2022 | 06/2029 | 671 | (5) | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,511 | (11) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Kele Holdco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 02/2020 | 02/2026 | 701 | (1) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
FS WhiteWater Borrower, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 7/1/2022 | 7/1/2024 | $ | 1,948 | $ | — | $ | (19) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 12/20/2021 | 12/21/2027 | 973 | (10) | (10) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,921 | (10) | (29) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OA Buyer, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 12/20/2021 | 12/20/2028 | 3,041 | (27) | (30) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Project Essential Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 4/20/2021 | 4/20/2027 | 2,241 | (15) | (31) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Daxko Acquisition Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 10/15/2021 | 10/16/2023 | 416 | (2) | (12) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 10/15/2021 | 10/15/2027 | 783 | (7) | (20) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,199 | (9) | (32) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CoreTrust Purchasing Group LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (4) - Undrawn | — | 9/30/2022 | 9/30/2024 | 1,339 | — | (20) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (4) - Undrawn | — | 9/30/2022 | 10/1/2029 | 1,339 | (20) | (20) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,678 | (20) | (40) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Foreside Financial Group, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 5/26/2022 | 9/30/2027 | 977 | (9) | (10) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 5/26/2022 | 5/26/2024 | 3,109 | (1) | (31) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,086 | (10) | (41) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Businessolver.com, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 12/1/2021 | 12/1/2023 | 3,378 | — | (47) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Zone Climate Services, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 3/9/2022 | 3/9/2028 | 2,931 | (29) | (47) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Topco I, L.P.(6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Buyer I, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 11/1/2021 | 11/1/2027 | 2,045 | (17) | (52) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
PDQ.com Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Information Technology | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/1/2021 | 8/27/2027 | 2,206 | (9) | (52) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fortis Solutions Group, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Packaging | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 10/15/2021 | 10/13/2023 | 577 | (4) | (6) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 10/15/2021 | 10/15/2027 | 1,608 | (16) | (17) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 6/24/2022 | 6/24/2024 | 2,942 | — | (31) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,127 | (20) | (54) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CCBlue Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 12/20/2021 | 12/21/2023 | 2,973 | — | (59) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
MRI Software LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (4) - Undrawn | — | 1/31/2020 | 2/10/2026 | 780 | (2) | (18) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (4) - Undrawn | — | 2/11/2022 | 8/16/2023 | 1,968 | (2) | (44) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,748 | (4) | (62) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Oranje Holdco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Education | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 01/2023 | 02/2029 | $ | 1,807 | $ | (20) | $ | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GC Waves Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2021 | 12/2024 | 14 | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 07/2023 | 12/2024 | 5,000 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,014 | — | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OA Buyer, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 12/2028 | 3,041 | (23) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Radwell Parent, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 11/2022 | 04/2028 | 225 | (3) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Recorded Future, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2020 | 07/2025 | 1,202 | (6) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Relativity ODA LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 05/2021 | 05/2027 | 1,061 | (8) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Safety Borrower Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2021 | 09/2027 | 166 | (1) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Trinity Air Consultants Holdings Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2021 | 06/2024 | 696 | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2021 | 06/2027 | 485 | (3) | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,181 | (3) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
USRP Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 07/2023 | 07/2025 | 1,293 | (23) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 07/2021 | 07/2027 | 288 | (2) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,581 | (25) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Project Power Buyer, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 01/2023 | 05/2025 | 120 | (1) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
VetCor Professional Practices LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (4) - Undrawn | — | — | — | 09/2023 | 09/2025 | 5,964 | — | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Wealth Enhancement Group, LLC (fka TA/WEG Holdings, LLC) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 05/2022 | 05/2024 | 788 | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2021 | 10/2027 | 516 | (1) | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,304 | (1) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Xactly Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2020 | 07/2025 | 551 | (10) | ��� | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DCA Investment Holding, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2022 | 12/2023 | 11 | — | — | — | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Therapy Brands Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | Second Lien (2)(3)(4) - Undrawn | — | 5/12/2021 | 5/18/2023 | $ | 1,778 | $ | — | $ | (64) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
ACI Group Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/2/2021 | 8/2/2027 | 787 | (6) | (20) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/2/2021 | 8/2/2023 | 2,103 | — | (54) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,890 | (6) | (74) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DECA Dental Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/26/2021 | 8/26/2027 | 719 | (7) | (14) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/26/2021 | 8/28/2023 | 4,044 | — | (78) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,763 | (7) | (92) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Diamondback Acquisition, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/13/2021 | 9/13/2023 | 4,237 | — | (97) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
AAH Topco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 12/22/2021 | 12/22/2027 | 1,413 | (12) | (14) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 12/22/2021 | 12/22/2023 | 8,651 | — | (87) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
10,064 | (12) | (101) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Thermostat Purchaser III, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/24/2021 | 8/31/2023 | 3,145 | (2) | (107) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GraphPAD Software, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 4/28/2021 | 4/27/2027 | 1,000 | (4) | (18) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 12/1/2021 | 11/29/2023 | 5,068 | (22) | (90) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6,068 | (26) | (108) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
YLG Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 10/22/2021 | 10/22/2023 | 5,689 | — | (105) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Allworth Financial Group, L.P. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 1/20/2022 | 1/20/2024 | 1,971 | — | (54) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 12/21/2020 | 12/23/2026 | 3,507 | (26) | (96) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,478 | (26) | (150) | (0.02) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Unfunded Debt Investments - United States | $ | 136,707 | $ | (444) | $ | (1,804) | (0.24) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Unfunded Debt Investments - Netherlands | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Tahoe Finco, LLC** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Information Technology | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 10/1/2021 | 10/1/2027 | $ | 1,726 | $ | (14) | $ | (17) | 0.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Unfunded Debt Investments - Netherlands | $ | 1,726 | $ | (14) | $ | (17) | 0.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Unfunded Debt Investments | $ | 138,433 | $ | (458) | $ | (1,821) | (0.24) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Non-Controlled/Non-Affiliated Investments | $ | 1,177,219 | $ | 1,165,982 | 152.28 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Investments | $ | 1,177,219 | $ | 1,165,982 | 152.28 | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
More cowbell II LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2023 | 09/2025 | $ | 232 | $ | — | $ | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2023 | 09/2029 | 242 | (2) | (2) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
474 | (2) | (2) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Zone Climate Services, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 03/2022 | 03/2028 | 846 | (8) | (2) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Ocala Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 05/2024 | 1,630 | — | (2) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
NMC Crimson Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 03/2021 | 12/2023 | 272 | — | (5) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bluefin Holding, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (4) - Undrawn | — | — | — | 09/2023 | 09/2029 | 407 | (5) | (5) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Calabrio, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 04/2021 | 04/2027 | 206 | (1) | (5) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
PDQ.com Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2021 | 08/2027 | 2,206 | (7) | (7) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
SpecialtyCare, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2021 | 06/2026 | 224 | (2) | (7) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
MRI Software LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 01/2020 | 02/2026 | 780 | (2) | (7) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CG Group Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Specialty Chemicals & Materials | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 07/2021 | 07/2026 | 147 | (2) | (8) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Sun Acquirer Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2021 | 09/2027 | 363 | (2) | (8) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
AWP Group Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2023 | 12/2029 | 159 | (2) | (2) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2023 | 08/2025 | 667 | — | (7) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
826 | (2) | (9) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pye-Barker Fire & Safety, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 11/2021 | 11/2026 | 2,276 | (36) | (11) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TigerConnect, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3)(4) - Undrawn | — | — | — | 02/2022 | 02/2024 | 163 | — | (2) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 02/2022 | 02/2028 | 603 | (4) | (9) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
766 | (4) | (11) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KENG Acquisition, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2023 | 08/2029 | $ | 293 | $ | (4) | $ | (4) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2023 | 08/2025 | 764 | (2) | (10) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,057 | (6) | (14) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DECA Dental Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2021 | 08/2027 | 449 | (4) | (14) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Beacon Pointe Harmony, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 12/2027 | 539 | (4) | (7) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 09/2024 | 517 | (5) | (7) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,056 | (9) | (14) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
iCIMS, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2022 | 08/2024 | 4,625 | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (4) - Undrawn | — | — | — | 08/2022 | 08/2028 | 1,558 | (14) | (16) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6,183 | (14) | (16) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Daxko Acquisition Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 10/2021 | 04/2024 | 416 | (2) | (7) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 10/2021 | 10/2027 | 685 | (7) | (10) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,101 | (9) | (17) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IMO Investor Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 05/2022 | 05/2028 | 289 | (3) | (6) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 05/2022 | 05/2024 | 502 | (5) | (11) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
791 | (8) | (17) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Community Brands ParentCo, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 02/2022 | 02/2028 | 276 | (2) | (7) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 02/2022 | 02/2024 | 552 | — | (14) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
828 | (2) | (21) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
FS WhiteWater Borrower, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 07/2022 | 07/2024 | 542 | — | (4) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 12/2027 | 1,095 | (11) | (18) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,637 | (11) | (22) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IG Investments Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2021 | 09/2027 | 1,825 | (12) | (24) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OB Hospitalist Group, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2021 | 09/2027 | 811 | (8) | (26) | (0.00) | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
YLG Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 10/2021 | 10/2023 | $ | 13 | $ | — | $ | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 10/2021 | 12/2024 | 2,678 | (9) | (26) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,691 | (9) | (26) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Allworth Financial Group, L.P. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 01/2022 | 01/2024 | 561 | — | (4) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2020 | 12/2026 | 3,507 | (20) | (24) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,068 | (20) | (28) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Diligent Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2020 | 08/2025 | 1,398 | (17) | (35) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Topco I, L.P. (6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Buyer I, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 11/2021 | 11/2027 | 2,045 | (14) | (40) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
ACI Group Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2021 | 08/2027 | 787 | (5) | (17) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2021 | 08/2024 | 1,146 | — | (25) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,933 | (5) | (42) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
AAH Topco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 12/2027 | 1,414 | (10) | (17) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 12/2023 | 2,262 | — | (27) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3,676 | (10) | (44) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DOCS, MSO, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2022 | 06/2028 | 1,078 | — | (17) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2022 | 06/2024 | 1,887 | — | (30) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,965 | — | (47) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fortis Solutions Group, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Packaging | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 10/2021 | 10/2027 | 1,722 | (12) | (19) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2022 | 06/2024 | 2,754 | — | (30) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,476 | (12) | (49) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Project Essential Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 04/2021 | 04/2027 | 2,241 | (12) | (67) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GraphPAD Software, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 04/2021 | 04/2027 | 500 | (2) | (7) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 11/2023 | 5,068 | (17) | (69) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,568 | (19) | (76) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Notorious Topco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Products | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 11/2021 | 11/2023 | $ | 1,229 | $ | — | $ | (96) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 11/2021 | 05/2027 | 1,721 | (13) | (135) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,950 | (13) | (231) | (0.03) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Unfunded Debt Investments - United States | $ | 108,938 | $ | (507) | $ | (959) | (0.11) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Unfunded Debt Investments - Netherlands | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Tahoe Finco, LLC** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Information Technology | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 10/2021 | 10/2027 | $ | 1,726 | $ | (12) | $ | — | 0.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Unfunded Debt Investments - Netherlands | $ | 1,726 | $ | (12) | $ | — | 0.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Unfunded Debt Investments - Australia | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Atlas AU Bidco Pty Ltd** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2022 | 12/2028 | $ | 208 | $ | (3) | $ | — | 0.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Unfunded Debt Investments - Australia | $ | 208 | $ | (3) | $ | — | 0.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Unfunded Debt Investments | $ | 110,872 | $ | (522) | $ | (959) | (0.11) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Non-Controlled/Non-Affiliated Investments | $ | 1,237,106 | $ | 1,230,366 | 143.04 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Investments | $ | 1,237,106 | $ | 1,230,366 | 143.04 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
September 30, | |||||||||||
Investment Type | Percent of Total Investments at Fair Value | ||||||||||
First lien | % | ||||||||||
Second lien | % | ||||||||||
Subordinated | 0.09 | % | |||||||||
Equity and other | — | % | (1) | ||||||||
Total investments | 100.00 | % |
September 30, | |||||||||
Industry Type | Percent of Total Investments at Fair Value | ||||||||
Software | % | ||||||||
Business Services | % | ||||||||
Healthcare | % | ||||||||
Financial Services | % | ||||||||
Consumer Services | % | ||||||||
% | |||||||||
Information Technology | % | ||||||||
Distribution & Logistics | % | ||||||||
% | |||||||||
Packaging | % | ||||||||
Specialty Chemicals & Materials | % | ||||||||
% | |||||||||
% | |||||||||
Total investments | 100.00 | % |
September 30, | ||||||||
Interest Rate Type | Percent of Total Investments at Fair Value | |||||||
Floating rates | 99.91 | % | ||||||
Fixed rates | 0.09 | % | ||||||
Total investments | 100.00 | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Non-Controlled/Non-Affiliated Investments | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Funded Debt Investments - United States | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Frontline Technologies Group Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 6.25% (L + 5.25%/Q) | 4/20/2020 | 9/18/2023 | $ | 17,036 | $ | 16,530 | $ | 17,036 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 6.25% (L + 5.25%/Q) | 12/30/2020 | 9/18/2023 | 9,900 | 9,900 | 9,900 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 6.25% (L + 5.25%/Q) | 4/20/2020 | 9/18/2023 | 7,523 | 7,300 | 7,523 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 6.25% (L + 5.25%/Q) | 6/15/2021 | 9/18/2023 | 3,270 | 3,270 | 3,270 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
37,729 | 37,000 | 37,729 | 5.24 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Higginbotham Insurance Agency, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Insurance Services | First lien (2)(3) | 6.25% (L + 5.50%/M) | 11/19/2020 | 11/25/2026 | 23,906 | 23,754 | 24,086 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 6.25% (L + 5.50%/M) | 11/19/2020 | 11/25/2026 | 6,749 | 6,701 | 6,800 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30,655 | 30,455 | 30,886 | 4.29 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GS Acquisitionco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 6.75% (L + 5.75%/S) | 2/6/2020 | 5/22/2026 | 24,604 | 24,492 | 24,604 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 6.75% (L + 5.75%/S) | 2/6/2020 | 5/22/2026 | 4,616 | 4,586 | 4,616 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 6.75% (L + 5.75%/Q) | 2/6/2020 | 5/22/2026 | 911 | 908 | 911 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30,131 | 29,986 | 30,131 | 4.18 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Wealth Enhancement Group, LLC (fka TA/WEG Holdings, LLC)** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (3) | 6.75% (L + 5.75%/Q) | 12/11/2020 | 10/4/2027 | 18,679 | 18,558 | 18,679 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 6.75% (L + 5.75%/Q) | 6/3/2021 | 10/4/2027 | 5,000 | 4,977 | 5,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 6.75% (L + 5.75%/Q) | 8/13/2021 | 10/4/2027 | 3,155 | 3,147 | 3,155 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 6.75% (L + 5.75%/Q) | 8/13/2021 | 10/4/2027 | 143 | 142 | 143 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
26,977 | 26,824 | 26,977 | 3.75 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Diamondback Acquisition, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 6.25% (L + 5.50%/M) | 9/13/2021 | 9/13/2028 | 25,329 | 25,085 | 25,076 | 3.49 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Apptio, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | 8.25% (L + 7.25%/S) | 4/20/2020 | 1/10/2025 | 25,000 | 24,049 | 25,000 | 3.47 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pye-Barker Fire & Safety, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3) | 6.25% (L + 5.50%/Q) | 10/15/2020 | 11/26/2027 | 19,833 | 19,597 | 19,833 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 6.25% (L + 5.50%/Q) | 11/26/2021 | 11/26/2027 | 4,847 | 4,799 | 4,847 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
24,680 | 24,396 | 24,680 | 3.43 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Diligent Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 7.25% (L + 6.25%/Q) | 8/4/2020 | 8/4/2025 | 14,899 | 14,758 | 15,046 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 6.75% (L + 5.75%/Q) | 3/30/2021 | 8/4/2025 | 5,639 | 5,615 | 5,611 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 6.75% (L + 5.75%/Q) | 3/4/2021 | 8/4/2025 | 3,144 | 3,131 | 3,129 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 7.25% (L + 6.25%/Q) | 8/4/2020 | 8/4/2025 | 786 | 778 | 793 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
24,468 | 24,282 | 24,579 | 3.42 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Foundational Education Group, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Education | First lien (2) | 4.75% (L + 4.25%/S) | 8/19/2021 | 8/31/2028 | 18,000 | 17,913 | 18,045 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Second Lien (2) | 7.00% (L + 6.50%/S) | 8/19/2021 | 8/31/2029 | 6,488 | 6,457 | 6,488 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
24,488 | 24,370 | 24,533 | 3.41 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IG Investments Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | 6.75% (L + 6.00%/Q) | 9/22/2021 | 9/22/2028 | $ | 23,375 | $ | 23,149 | $ | 23,142 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 6.75% (L + 6.00%/M) | 9/22/2021 | 9/22/2027 | 913 | 904 | 903 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
24,288 | 24,053 | 24,045 | 3.35 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
iCIMS, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 7.50% (L + 6.50%/S) | 4/20/2020 | 9/12/2024 | 20,025 | 19,300 | 20,025 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 7.50% (L + 6.50%/S) | 4/20/2020 | 9/12/2024 | 3,905 | 3,763 | 3,905 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
23,930 | 23,063 | 23,930 | 3.32 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Syndigo LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2) | 5.25% (L + 4.50%/S) | 12/14/2020 | 12/15/2027 | 19,850 | 19,719 | 19,900 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Second Lien | 8.75% (L + 8.00%/S) | 12/14/2020 | 12/15/2028 | 4,000 | 3,975 | 4,005 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
23,850 | 23,694 | 23,905 | 3.32 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OA Buyer, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (2) | 6.75% (L + 6.00%/Q) | 12/20/2021 | 12/20/2028 | 23,816 | 23,580 | 23,579 | 3.27 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Associations, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (2)(3) | 7.50% (L + 4.00% + 2.50% PIK/Q)* | 7/2/2021 | 7/2/2027 | 12,582 | 12,523 | 12,519 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 7.50% (L + 4.00% + 2.50% PIK/Q)* | 7/2/2021 | 7/2/2027 | 3,579 | 3,563 | 3,561 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 7.50% (L + 4.00% + 2.50% PIK/Q)* | 7/2/2021 | 7/2/2027 | 3,579 | 3,563 | 3,561 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 7.50% (L + 4.00% + 2.50% PIK/Q)* | 7/2/2021 | 7/2/2027 | 2,161 | 2,151 | 2,151 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 7.50% (L + 4.00% + 2.50% PIK/Q)* | 7/2/2021 | 7/2/2027 | 1,720 | 1,712 | 1,711 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
23,621 | 23,512 | 23,503 | 3.26 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
PDQ.com Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Information Technology | First lien (3) | 6.00% (L + 5.00%/Q) | 9/1/2021 | 8/27/2027 | 13,496 | 13,431 | 13,428 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 6.00% (L + 5.00%/Q) | 9/1/2021 | 8/27/2027 | 9,245 | 9,201 | 9,198 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
22,741 | 22,632 | 22,626 | 3.14 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Notorious Topco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Products | First lien (2)(3) | 7.50% (L + 6.50%/Q) | 11/23/2021 | 11/23/2027 | 21,266 | 21,109 | 21,106 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 7.50% (L + 6.50%/Q) | 11/23/2021 | 5/24/2027 | 307 | 305 | 305 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
21,573 | 21,414 | 21,411 | 2.97 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KWOR Acquisition, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2) | 6.00% (L + 5.25%/M) | 12/22/2021 | 12/22/2028 | 20,764 | 20,609 | 20,609 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (4) - Drawn | 7.50% (P + 4.25%/Q) | 12/22/2021 | 12/22/2027 | 288 | 286 | 286 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
21,052 | 20,895 | 20,895 | 2.90 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Galway Borrower LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Insurance Services | First lien (2)(3) | 6.00% (L + 5.25%/Q) | 9/30/2021 | 9/29/2028 | 19,285 | 19,098 | 19,091 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 6.00% (L + 5.25%/Q) | 9/30/2021 | 9/29/2028 | 1,330 | 1,317 | 1,317 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
20,615 | 20,415 | 20,408 | 2.83 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CCBlue Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2) | 7.00% (L + 3.50% + 2.75% PIK/Q)* | 12/20/2021 | 12/21/2028 | 20,540 | 20,336 | 20,335 | 2.82 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Thermostat Purchaser III, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2) | 5.25% (L + 4.50%/M) | 8/24/2021 | 8/31/2028 | 19,046 | 19,000 | 19,046 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien | 5.25% (L + 4.50%/M) | 8/24/2021 | 8/31/2028 | 938 | 933 | 938 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
19,984 | 19,933 | 19,984 | 2.78 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Allworth Financial Group, L.P.** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (2) | 6.00% (L + 5.00%/M) | 12/21/2020 | 12/23/2026 | $ | 15,303 | $ | 15,172 | $ | 15,150 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (4) - Drawn | 6.00% (L + 5.00%/M) | 12/21/2020 | 12/23/2026 | 3,855 | 3,822 | 3,816 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
19,158 | 18,994 | 18,966 | 2.63 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Stamps.com Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 6.50% (L + 5.75%/Q) | 10/5/2021 | 10/5/2028 | 11,721 | 11,608 | 11,604 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2) | 6.50% (L + 5.75%/Q) | 12/13/2021 | 10/5/2028 | 7,367 | 7,293 | 7,293 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
19,088 | 18,901 | 18,897 | 2.62 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DECA Dental Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 6.50% (L + 5.75%/Q) | 8/26/2021 | 8/28/2028 | 17,033 | 16,870 | 16,863 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 6.50% (L + 5.75%/Q) | 8/26/2021 | 8/28/2028 | 1,792 | 1,776 | 1,775 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
18,825 | 18,646 | 18,638 | 2.59 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Eisner Advisory Group LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (2) | 6.00% (L + 5.25%/Q) | 8/16/2021 | 7/28/2028 | 16,793 | 16,712 | 16,835 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien | 6.00% (L + 5.25%/Q) | 8/16/2021 | 7/28/2028 | 1,679 | 1,671 | 1,683 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
18,472 | 18,383 | 18,518 | 2.57 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Kaseya Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 7.50% (L + 5.50% + 1.00% PIK/Q)* | 6/29/2020 | 5/2/2025 | 10,305 | 10,085 | 10,305 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 7.50% (L + 5.50% + 1.00% PIK/Q)* | 9/8/2021 | 5/2/2025 | 3,277 | 3,251 | 3,277 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 7.50% (L + 5.50% + 1.00% PIK/Q)* | 8/3/2020 | 5/2/2025 | 2,626 | 2,587 | 2,626 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 7.50% (L + 5.50% + 1.00% PIK/Q)* | 6/29/2020 | 5/2/2025 | 1,010 | 984 | 1,010 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 7.50% (L + 5.50% + 1.00% PIK/Q)* | 9/8/2021 | 5/2/2025 | 648 | 643 | 648 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
17,866 | 17,550 | 17,866 | 2.48 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GraphPAD Software, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (2)(3) | 6.50% (L + 5.50%/A) | 12/1/2021 | 4/27/2027 | 9,291 | 9,245 | 9,244 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 6.50% (L + 5.50%/A) | 4/28/2021 | 4/27/2027 | 6,965 | 6,933 | 6,930 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 6.50% (L + 5.50%/A) | 10/14/2021 | 4/27/2027 | 1,071 | 1,066 | 1,065 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
17,327 | 17,244 | 17,239 | 2.39 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Project Essential Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 6.75% (L + 5.75%/S) | 4/20/2021 | 4/20/2028 | 17,383 | 17,243 | 17,231 | 2.39 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Vehlo Purchaser, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | 5.75% (L + 5.00%/M) | 8/27/2021 | 8/27/2027 | 11,494 | 11,384 | 11,379 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 5.75% (L + 5.00%/M) | 8/27/2021 | 8/27/2027 | 3,333 | 3,301 | 3,300 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 5.75% (L + 5.00%/M) | 8/27/2021 | 8/27/2027 | 494 | 490 | 489 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
15,321 | 15,175 | 15,168 | 2.11 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Ocala Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (2) | 6.50% (L + 5.75%/Q) | 12/27/2021 | 11/24/2028 | 15,262 | 15,071 | 15,071 | 2.09 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Granicus, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 7.50% (L + 6.50%/Q) | 1/27/2021 | 1/29/2027 | 10,722 | 10,651 | 10,642 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 7.50% (L + 6.50%/Q) | 1/27/2021 | 1/29/2027 | 3,002 | 2,982 | 2,980 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 7.00% (L + 6.00%/Q) | 4/23/2021 | 1/29/2027 | 1,389 | 1,376 | 1,375 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
15,113 | 15,009 | 14,997 | 2.08 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
RealPage, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Second Lien | 7.25% (L + 6.50%/M) | 2/18/2021 | 4/23/2029 | 14,250 | 14,150 | 14,535 | 2.02 | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Non-Controlled/Non-Affiliated Investments | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Funded Debt Investments - United States | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Wealth Enhancement Group, LLC (fka TA/WEG Holdings, LLC) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (3) | SOFR(S) | 6.00% | 9.41% | 12/2020 | 10/2027 | $ | 18,491 | $ | 18,390 | $ | 18,373 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(S) | 6.00% | 10.46% | 06/2021 | 10/2027 | 4,960 | 4,941 | 4,928 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(S) | 6.00% | 10.00% | 08/2021 | 10/2027 | 5,894 | 5,882 | 5,857 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(S) | 6.00% | 10.41% | 05/2022 | 10/2027 | 1,275 | 1,272 | 1,267 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30,620 | 30,485 | 30,425 | 4.01 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Higginbotham Insurance Agency, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | L(M) | 5.25% | 9.63% | 11/2020 | 11/2026 | 23,667 | 23,543 | 23,388 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(M) | 5.25% | 9.63% | 11/2020 | 11/2026 | 6,682 | 6,642 | 6,603 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30,349 | 30,185 | 29,991 | 3.96 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GS Acquisitionco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.75% | 9.92% | 02/2020 | 05/2026 | 24,354 | 24,265 | 24,137 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q) | 5.75% | 9.92% | 02/2020 | 05/2026 | 5,761 | 5,737 | 5,710 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30,115 | 30,002 | 29,847 | 3.94 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pye-Barker Fire & Safety, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3) | L(Q) | 5.50% | 10.23% | 10/2020 | 11/2027 | 19,634 | 19,416 | 19,074 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(Q) | 5.50% | 10.23% | 11/2021 | 11/2027 | 10,450 | 10,358 | 10,152 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(Q) | 5.50% | 10.23% | 11/2021 | 11/2024 | 449 | 448 | 437 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30,533 | 30,222 | 29,663 | 3.91 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Zone Climate Services, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(S) | 4.75% | 8.62% | 03/2022 | 03/2028 | 27,963 | 27,709 | 27,516 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(M) | 4.75% | 9.47% | 03/2022 | 03/2028 | 1,795 | 1,784 | 1,767 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
29,758 | 29,493 | 29,283 | 3.86 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Associations, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(Q)* | 4.00% + 2.50%/PIK | 10.36% | 07/2021 | 07/2027 | 14,921 | 14,868 | 14,921 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q)* | 4.00% + 2.50%/PIK | 11.28% | 07/2021 | 07/2027 | 3,671 | 3,657 | 3,671 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q)* | 4.00% + 2.50%/PIK | 11.26% | 07/2021 | 07/2027 | 3,671 | 3,657 | 3,671 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q)* | 4.00% + 2.50%/PIK | 10.97% | 07/2021 | 07/2027 | 2,217 | 2,209 | 2,217 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q)* | 4.00% + 2.50%/PIK | 10.48% | 07/2021 | 07/2027 | 1,764 | 1,757 | 1,764 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
26,244 | 26,148 | 26,244 | 3.46 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CentralSquare Technologies, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2) | 3.97% (L + 3.75%/Q) | 4/1/2020 | 8/29/2025 | $ | 13,512 | $ | 11,804 | $ | 12,779 | 1.78 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Businessolver.com, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2) | 6.50% (L + 5.75%/S) | 12/1/2021 | 12/1/2027 | 12,548 | 12,486 | 12,486 | 1.73 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fortis Solutions Group, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Packaging | First lien (2)(3) | 6.25% (L + 5.50%/Q) | 10/15/2021 | 10/13/2028 | 12,402 | 12,281 | 12,278 | 1.71 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
AAH Topco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (2) | 6.25% (L + 5.50%/Q) | 12/22/2021 | 12/22/2027 | 11,873 | 11,755 | 11,755 | 1.63 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Recorded Future, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2) | 7.00% (L + 6.00%/Q) | 12/30/2021 | 7/3/2025 | 7,500 | 7,463 | 7,463 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien | 7.00% (L + 6.00%/Q) | 8/3/2020 | 7/3/2025 | 4,146 | 4,091 | 4,125 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
11,646 | 11,554 | 11,588 | 1.61 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OB Hospitalist Group, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 6.25% (L + 5.50%/Q) | 9/21/2021 | 9/27/2027 | 11,450 | 11,339 | 11,335 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 6.25% (L + 5.50%/M) | 9/21/2021 | 9/27/2027 | 158 | 157 | 157 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
11,608 | 11,496 | 11,492 | 1.60 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
MRI Software LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 6.50% (L + 5.50%/S) | 1/31/2020 | 2/10/2026 | 11,029 | 10,989 | 11,029 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | 6.50% (L + 5.50%/S) | 1/31/2020 | 2/10/2026 | 319 | 317 | 319 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 6.50% (L + 5.50%/Q) | 3/24/2021 | 2/10/2026 | 103 | 103 | 103 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
11,451 | 11,409 | 11,451 | 1.59 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
FS WhiteWater Borrower, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (2) | 6.50% (L + 5.75%/Q) | 12/20/2021 | 12/21/2027 | 9,122 | 9,031 | 9,030 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (4) - Drawn | 6.50% (L + 5.75%/Q) | 12/20/2021 | 12/21/2027 | 2,274 | 2,251 | 2,251 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
11,396 | 11,282 | 11,281 | 1.57 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Topco I, L.P.(6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Buyer I, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | 7.75% (L + 7.00% PIK/Q)* | 11/1/2021 | 11/1/2028 | 11,394 | 11,284 | 11,280 | 1.57 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Snap One Holdings Corp.** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | First lien (2) | 5.00% (L + 4.50%/M) | 11/23/2021 | 12/8/2028 | 11,178 | 11,122 | 11,164 | 1.55 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Relativity ODA LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | 8.50% (L + 7.50% PIK/M)* | 5/12/2021 | 5/12/2027 | 11,175 | 11,053 | 11,035 | 1.53 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
LSCS Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2) | 5.00% (L + 4.50%/Q) | 11/23/2021 | 12/18/2028 | 10,460 | 10,434 | 10,485 | 1.46 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CFS Management, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 6.50% (L + 5.50%/S) | 9/1/2021 | 7/1/2024 | 8,878 | 8,828 | 8,878 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 6.50% (L + 5.50%/Q) | 9/1/2021 | 7/1/2024 | 1,601 | 1,593 | 1,601 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
10,479 | 10,421 | 10,479 | 1.46 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Daxko Acquisition Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 6.25% (L + 5.50%/Q) | 10/15/2021 | 10/16/2028 | 10,546 | 10,444 | 10,440 | 1.45 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
RXB Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2) | 5.25% (L + 4.50%/S) | 7/28/2021 | 12/20/2027 | 9,950 | 9,927 | 9,981 | 1.39 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Energize Holdco LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Second Lien (2) | 7.25% (L + 6.75%/Q) | 11/19/2021 | 12/7/2029 | 10,000 | 9,950 | 9,950 | 1.38 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bullhorn, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 6.75% (L + 5.75%/Q) | 9/11/2020 | 9/30/2026 | 9,748 | 9,690 | 9,748 | 1.35 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bracket Intermediate Holding Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2) | 4.38% (L + 4.25%/Q) | 3/30/2020 | 9/5/2025 | 9,572 | 8,487 | 9,562 | 1.33 | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Diligent Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | L(M) | 6.25% | 10.63% | 08/2020 | 08/2025 | $ | 14,748 | $ | 14,644 | $ | 14,748 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | L(M) | 5.75% | 10.13% | 03/2021 | 08/2025 | 5,582 | 5,564 | 5,514 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | L(M) | 5.75% | 10.13% | 03/2021 | 08/2025 | 3,113 | 3,103 | 3,076 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(M) | 6.25% | 10.63% | 08/2020 | 08/2025 | 1,234 | 1,225 | 1,219 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(M) | 6.25% | 10.63% | 08/2020 | 08/2025 | 778 | 772 | 778 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(M) | 6.25% | 10.63% | 08/2020 | 08/2025 | 711 | 720 | 711 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
26,166 | 26,028 | 26,046 | 3.44 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Apptio, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | L(Q) | 6.00% | 9.94% | 04/2020 | 01/2025 | 25,000 | 24,337 | 25,000 | 3.30 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OA Buyer, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | L(M) | 5.75% | 10.13% | 12/2021 | 12/2028 | 23,639 | 23,430 | 23,447 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | L(M) | 5.75% | 10.13% | 05/2022 | 12/2028 | 1,496 | 1,483 | 1,484 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
25,135 | 24,913 | 24,931 | 3.29 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
iCIMS, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | SOFR(Q)* | 3.38% +3.88%/PIK | 11.52% | 08/2022 | 08/2028 | 19,638 | 19,474 | 19,467 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q) | 7.25% | 11.52% | 10/2022 | 08/2028 | 5,126 | 5,082 | 5,087 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
24,764 | 24,556 | 24,554 | 3.24 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Diamondback Acquisition, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | L(M) | 5.50% | 9.88% | 09/2021 | 09/2028 | 25,075 | 24,863 | 24,498 | 3.23 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IG Investments Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | L(M) | 6.00% | 10.38% | 09/2021 | 09/2028 | 23,141 | 22,944 | 22,822 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(M) | 6.00% | 10.39% | 09/2021 | 09/2027 | 730 | 726 | 720 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
23,871 | 23,670 | 23,542 | 3.10 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Allworth Financial Group, L.P. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 4.75% | 9.17% | 12/2020 | 12/2026 | 17,749 | 17,620 | 17,260 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(M) | 4.75% | 9.17% | 12/2020 | 12/2026 | 5,372 | 5,331 | 5,224 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(M) | 4.75% | 9.17% | 01/2022 | 12/2026 | 637 | 631 | 619 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
23,758 | 23,582 | 23,103 | 3.04 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Syndigo LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | L(M) | 4.50% | 8.84% | 12/2020 | 12/2027 | 19,650 | 19,539 | 19,119 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Second Lien (3) | L(S) | 8.00% | 13.21% | 12/2020 | 12/2028 | 4,000 | 3,981 | 3,745 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
23,650 | 23,520 | 22,864 | 3.01 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Notorious Topco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Products | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 6.75% | 10.99% | 11/2021 | 11/2027 | 21,053 | 20,919 | 20,700 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 6.75% | 10.99% | 11/2021 | 11/2027 | 1,835 | 1,815 | 1,804 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 6.75% | 10.99% | 11/2021 | 05/2027 | 307 | 308 | 302 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
23,195 | 23,042 | 22,806 | 3.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Anaplan, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 6.50% | 10.82% | 06/2022 | 06/2029 | 22,941 | 22,725 | 22,712 | 2.99 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
PDQ.com Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | SOFR(Q) | 4.75% | 9.43% | 09/2021 | 08/2027 | 13,360 | 13,306 | 13,046 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q) | 4.75% | 9.43% | 09/2021 | 08/2027 | 9,152 | 9,115 | 8,937 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
22,512 | 22,421 | 21,983 | 2.90 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Xactly Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | 8.25% (L + 7.25%/S) | 6/5/2020 | 7/31/2023 | $ | 9,449 | $ | 9,191 | $ | 9,449 | 1.31 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
ACI Group Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 6.25% (L + 5.50%/Q) | 8/2/2021 | 8/2/2028 | 7,461 | 7,390 | 7,386 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 6.25% (L + 5.50%/Q) | 8/2/2021 | 8/2/2028 | 20 | 19 | 19 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
7,481 | 7,409 | 7,405 | 1.03 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
NMC Crimson Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 6.75% (L + 6.00%/S) | 3/1/2021 | 3/1/2028 | 7,401 | 7,300 | 7,290 | 1.01 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OEConnection LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Second Lien (2) | 7.50% (L + 7.00%/M) | 12/17/2021 | 9/25/2027 | 7,360 | 7,287 | 7,287 | 1.01 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Cano Health, LLC** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2) | 5.25% (L + 4.50%/S) | 12/15/2020 | 11/23/2027 | 4,699 | 4,658 | 4,708 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien | 5.25% (L + 4.50%/S) | 12/15/2020 | 11/23/2027 | 2,375 | 2,354 | 2,379 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
7,074 | 7,012 | 7,087 | 0.98 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DCA Investment Holding, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2) | 7.00% (L + 6.25%/Q) | 3/12/2021 | 3/12/2027 | 6,417 | 6,374 | 6,393 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (4) - Drawn | 7.00% (L + 6.25%/Q) | 3/12/2021 | 3/12/2027 | 620 | 615 | 617 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
7,037 | 6,989 | 7,010 | 0.97 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Kele Holdco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | First lien (2) | 7.00% (L + 6.00%/M) | 2/20/2020 | 2/20/2026 | 6,213 | 6,190 | 6,182 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (4) - Drawn | 7.00% (L + 6.00%/M) | 2/20/2020 | 2/20/2026 | 245 | 245 | 244 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6,458 | 6,435 | 6,426 | 0.89 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Coyote Buyer, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Specialty Chemicals & Materials | First lien (2)(3) | 7.00% (L + 6.00%/S) | 3/13/2020 | 2/6/2026 | 5,429 | 5,409 | 5,429 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | 9.00% (L + 8.00%/S) | 10/15/2020 | 8/6/2026 | 977 | 969 | 977 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6,406 | 6,378 | 6,406 | 0.89 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Infogain Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 6.75% (L + 5.75%/S) | 7/30/2021 | 7/28/2028 | 6,163 | 6,119 | 6,117 | 0.85 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Maverick Bidco Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien (3) | 7.50% (L + 6.75%/Q) | 4/29/2021 | 5/18/2029 | 6,000 | 5,986 | 5,985 | 0.83 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CG Group Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Specialty Chemicals & Materials | First lien (2)(3) | 6.25% (L + 5.25%/Q) | 7/19/2021 | 7/19/2027 | 5,396 | 5,339 | 5,336 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 6.25% (L + 5.25%/M) | 7/19/2021 | 7/19/2026 | 589 | 583 | 582 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,985 | 5,922 | 5,918 | 0.82 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Sovos Compliance, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2) | 5.00% (L + 4.50%/M) | 7/29/2021 | 8/11/2028 | 5,543 | 5,536 | 5,567 | 0.77 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Trinity Air Consultants Holdings Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | 6.00% (L + 5.25%/S) | 6/30/2021 | 6/29/2027 | 4,966 | 4,919 | 4,916 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 6.00% (L + 5.25%/M) | 6/30/2021 | 6/29/2027 | 388 | 384 | 384 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,354 | 5,303 | 5,300 | 0.74 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Beacon Pointe Harmony, LLC** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (2) | 6.00% (L + 5.25%/Q) | 12/29/2021 | 12/29/2028 | 5,212 | 5,160 | 5,160 | 0.72 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
eResearchTechnology, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2) | 5.50% (L + 4.50%/M) | 1/8/2021 | 2/4/2027 | 4,962 | 4,962 | 4,991 | 0.69 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
EyeCare Partners, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2) | 3.97% (L + 3.75%/Q) | 4/16/2020 | 2/18/2027 | 4,920 | 4,165 | 4,893 | 0.68 | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CCBlue Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | L(Q)* | 3.50% + 2.75%/PIK | 10.98% | 12/2021 | 12/2028 | $ | 20,979 | $ | 20,800 | $ | 20,559 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(Q)* | 3.50% + 2.75%/PIK | 10.98% | 12/2021 | 12/2028 | 1,090 | 1,081 | 1,069 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
22,069 | 21,881 | 21,628 | 2.85 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KWOR Acquisition, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | L(M) | 5.25% | 9.64% | 12/2021 | 12/2028 | 20,712 | 20,576 | 20,514 | 2.70 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Eisner Advisory Group LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.25% | 9.69% | 08/2021 | 07/2028 | 19,654 | 19,542 | 18,780 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(M) | 5.25% | 9.69% | 08/2021 | 07/2028 | 1,662 | 1,655 | 1,589 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
21,316 | 21,197 | 20,369 | 2.68 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Avalara, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | SOFR(Q) | 7.25% | 11.83% | 10/2022 | 10/2028 | 20,012 | 19,768 | 19,840 | 2.61 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Recorded Future, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | L(Q) | 5.25% | 9.98% | 12/2021 | 07/2025 | 7,425 | 7,398 | 7,363 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | L(Q) | 5.25% | 9.98% | 08/2020 | 07/2025 | 5,758 | 5,726 | 5,710 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(Q) | 5.25% | 9.98% | 08/2020 | 07/2025 | 4,104 | 4,064 | 4,070 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | L(Q) | 5.25% | 9.98% | 01/2022 | 07/2025 | 2,492 | 2,478 | 2,471 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
19,779 | 19,666 | 19,614 | 2.58 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Thermostat Purchaser III, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | L(Q) | 4.50% | 9.23% | 08/2021 | 08/2028 | 18,856 | 18,816 | 18,216 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(Q) | 4.50% | 9.23% | 08/2021 | 08/2028 | 1,297 | 1,292 | 1,253 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
20,153 | 20,108 | 19,469 | 2.56 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DECA Dental Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | L(Q) | 5.75% | 10.48% | 08/2021 | 08/2028 | 16,862 | 16,720 | 16,138 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(Q) | 5.75% | 10.48% | 08/2021 | 08/2028 | 1,775 | 1,760 | 1,699 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(Q) | 5.75% | 10.48% | 08/2021 | 08/2027 | 1,168 | 1,160 | 1,118 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
19,805 | 19,640 | 18,955 | 2.50 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Auctane Inc. (fka Stamps.com Inc.) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | L(M) | 5.75% | 10.13% | 10/2021 | 10/2028 | 11,633 | 11,533 | 11,435 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | L(M) | 5.75% | 10.13% | 12/2021 | 10/2028 | 7,311 | 7,247 | 7,187 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
18,944 | 18,780 | 18,622 | 2.45 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
AAH Topco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (2)(3) | L(M) | 5.50% | 9.89% | 12/2021 | 12/2027 | 11,755 | 11,655 | 11,609 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(M) | 5.50% | 9.82% | 12/2021 | 12/2027 | 6,322 | 6,269 | 6,243 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
18,077 | 17,924 | 17,852 | 2.35 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bearcat Buyer, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 5.75% (L + 4.75%/Q) | 11/18/2020 | 7/9/2026 | $ | 2,488 | $ | 2,467 | $ | 2,488 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3)(4) - Drawn | 5.75% (L + 4.75%/Q) | 11/18/2020 | 7/9/2026 | 2,277 | 2,258 | 2,277 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,765 | 4,725 | 4,765 | 0.66 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KPSKY Acquisition Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Industrial Services | First lien (2)(3) | 6.25% (L + 5.50%/M) | 10/19/2021 | 10/19/2028 | 4,427 | 4,384 | 4,383 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 7.75% (P + 4.50%/Q) | 10/19/2021 | 10/19/2028 | 253 | 250 | 250 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,680 | 4,634 | 4,633 | 0.64 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Therapy Brands Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | Second Lien (2)(3) | 7.50% (L + 6.75%/Q) | 5/12/2021 | 5/18/2029 | 4,222 | 4,202 | 4,201 | 0.58 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
USRP Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Federal Services | First lien (2) | 6.25% (L + 5.50%/Q) | 7/22/2021 | 7/23/2027 | 3,689 | 3,654 | 3,652 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien | 6.25% (L + 5.50%/Q) | 7/22/2021 | 7/23/2027 | 480 | 476 | 475 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (4) - Drawn | 6.25% (L + 5.50%/Q) | 7/22/2021 | 7/23/2027 | 5 | 5 | 5 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,174 | 4,135 | 4,132 | 0.57 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Appriss Health, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (3) | 8.25% (L + 7.25%/Q) | 5/6/2021 | 5/6/2027 | 4,063 | 4,025 | 4,022 | 0.56 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Community Brands ParentCo, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | 5.00% (L + 4.00%/M) | 7/30/2021 | 12/2/2022 | 3,980 | 3,968 | 3,980 | 0.55 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
STATS Intermediate Holdings, LLC** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2) | 5.41% (L + 5.25%/Q) | 8/9/2021 | 7/10/2026 | 3,972 | 3,972 | 3,972 | 0.55 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Calabrio, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | 8.00% (L + 7.00%/Q) | 4/16/2021 | 4/16/2027 | 3,986 | 3,959 | 3,962 | 0.55 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GC Waves Holdings, Inc.** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (2)(3)(4) - Drawn | 6.25% (L + 5.50%/Q) | 8/12/2021 | 8/13/2026 | 3,847 | 3,813 | 3,847 | 0.54 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Safety Borrower Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Information Services | First lien (2)(3) | 6.75% (L + 5.75%/S) | 9/1/2021 | 9/1/2027 | 3,742 | 3,724 | 3,723 | 0.52 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Sun Acquirer Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (2)(3) | 6.50% (L + 5.75%/Q) | 9/8/2021 | 9/8/2028 | 2,616 | 2,594 | 2,590 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | 6.50% (L + 5.75%/Q) | 9/8/2021 | 9/8/2028 | 1,030 | 1,021 | 1,020 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3,646 | 3,615 | 3,610 | 0.50 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Quartz Holding Company | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien (2)(3) | 8.10% (L + 8.00%/M) | 10/16/2020 | 4/2/2027 | 3,000 | 2,987 | 3,000 | 0.42 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
MED ParentCo, LP | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2) | 4.35% (L + 4.25%/M) | 4/30/2020 | 8/31/2026 | 2,357 | 2,093 | 2,359 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien | 4.35% (L + 4.25%/M) | 4/30/2020 | 8/31/2026 | 591 | 526 | 592 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,948 | 2,619 | 2,951 | 0.41 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Geo Parent Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2) | 5.35% (L + 5.25%/M) | 5/29/2020 | 12/19/2025 | 2,947 | 2,859 | 2,932 | 0.41 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
SpecialtyCare, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3) | 6.75% (L + 5.75%/Q) | 6/18/2021 | 6/18/2028 | 2,890 | 2,849 | 2,846 | 0.40 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bluefin Holding, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien (2)(3) | 7.93% (L + 7.75%/Q) | 6/9/2020 | 9/3/2027 | 2,500 | 2,387 | 2,500 | 0.35 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Spring Education Group, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Education | First lien (2) | 4.47% (L + 4.25%/Q) | 3/23/2020 | 7/30/2025 | 2,454 | 1,948 | 2,375 | 0.33 | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fortis Solutions Group, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Packaging | First lien (2)(3) | L(Q) | 5.50% | 10.23% | 10/2021 | 10/2028 | $ | 12,278 | $ | 12,172 | $ | 11,990 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(Q) | 5.50% | 10.23% | 10/2021 | 10/2028 | 4,943 | 4,902 | 4,828 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(S) | 5.00% | 10.83% | 10/2021 | 10/2027 | 230 | 231 | 224 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
17,451 | 17,305 | 17,042 | 2.25 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GraphPAD Software, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | L(Q) | 5.50% | 10.23% | 12/2021 | 04/2027 | 9,198 | 9,160 | 9,035 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | L(Q) | 5.50% | 10.23% | 04/2021 | 04/2027 | 6,895 | 6,869 | 6,773 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | L(Q) | 5.50% | 10.23% | 10/2021 | 04/2027 | 1,060 | 1,056 | 1,041 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
17,153 | 17,085 | 16,849 | 2.22 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Project Essential Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | L(Q) | 5.75% | 9.99% | 04/2021 | 04/2028 | 17,208 | 17,088 | 16,678 | 2.20 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Granicus, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | L(M)* | 5.50% + 1.50%/PIK | 11.14% | 01/2021 | 01/2027 | 10,641 | 10,583 | 10,640 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(M)* | 5.50% + 1.50%/PIK | 11.14% | 01/2021 | 01/2027 | 2,980 | 2,963 | 2,980 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(M) | 6.00% | 10.14% | 04/2021 | 01/2027 | 2,290 | 2,272 | 2,290 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(M) | 6.50% | 10.69% | 01/2021 | 01/2027 | 405 | 405 | 405 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
16,316 | 16,223 | 16,315 | 2.15 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Foreside Financial Group, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | L(M) | 5.50% | 9.88% | 05/2022 | 09/2027 | 14,902 | 14,767 | 14,753 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(M) | 5.50% | 9.88% | 05/2022 | 09/2027 | 966 | 957 | 956 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
15,868 | 15,724 | 15,709 | 2.07 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Ocala Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | L(Q)* | 3.50% + 2.75%/PIK | 10.95% | 12/2021 | 11/2028 | 15,635 | 15,466 | 15,455 | 2.04 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
MRI Software LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | L(Q) | 5.50% | 10.23% | 01/2020 | 02/2026 | 10,917 | 10,885 | 10,669 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | L(Q) | 5.50% | 10.23% | 03/2021 | 02/2026 | 3,096 | 3,091 | 3,026 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(Q) | 5.50% | 10.23% | 03/2021 | 02/2026 | 1,370 | 1,367 | 1,338 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(Q) | 5.50% | 10.23% | 01/2020 | 02/2026 | 315 | 314 | 308 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
15,698 | 15,657 | 15,341 | 2.02 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
FS WhiteWater Borrower, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (2)(3) | L(Q) | 5.75% | 10.48% | 12/2021 | 12/2027 | 9,030 | 8,953 | 8,783 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(Q) | 5.75% | 10.48% | 12/2021 | 12/2027 | 3,012 | 2,986 | 2,930 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(Q) | 5.75% | 10.48% | 12/2021 | 12/2027 | 3,031 | 3,005 | 2,948 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(Q) | 5.75% | 10.50% | 12/2021 | 12/2027 | 426 | 423 | 414 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(Q) | 6.00% | 10.54% | 07/2022 | 12/2027 | 200 | 198 | 198 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
15,699 | 15,565 | 15,273 | 2.01 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Foundational Education Group, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Education | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 3.75% | 8.59% | 08/2021 | 08/2028 | 9,380 | 9,341 | 8,816 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Second Lien (2)(3) | SOFR(Q) | 6.50% | 11.34% | 08/2021 | 08/2029 | 6,488 | 6,460 | 6,001 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
15,868 | 15,801 | 14,817 | 1.95 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
MH Sub I, LLC (Micro Holding Corp.) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2) | 3.60% (L + 3.50%/M) | 3/23/2020 | 9/13/2024 | $ | 1,471 | $ | 1,262 | $ | 1,465 | 0.21 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
VetCor Professional Practices LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (4) - Drawn | 5.00% (L + 4.25%/Q) | 12/3/2021 | 7/2/2025 | 1,405 | 1,398 | 1,398 | 0.19 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Vectra Co. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Products | First lien (2) | 3.35% (L + 3.25%/M) | 3/26/2020 | 3/8/2025 | 1,380 | 1,213 | 1,331 | 0.18 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Debt Investments - United States | $ | 1,053,347 | $ | 1,038,667 | $ | 1,048,508 | 145.61 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Funded Debt Investments - Netherlands | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Tahoe Finco, LLC** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Information Technology | First lien (2)(3) | 6.75% (L + 6.00%/Q) | 10/1/2021 | 9/29/2028 | $ | 23,010 | $ | 22,786 | $ | 22,780 | 3.16 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Debt Investments - Netherlands | $ | 23,010 | $ | 22,786 | $ | 22,780 | 3.16 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Debt Investments | $ | 1,076,357 | $ | 1,061,453 | $ | 1,071,288 | 148.77 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Equity - United States | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Topco I, L.P.(6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Ordinary Shares(3) | — | 11/1/2021 | — | 10 | $ | — | $ | — | 0.00 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Shares - United States | $ | — | $ | — | 0.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Shares | $ | 1,061,453 | $ | 1,071,288 | 148.77 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Investments | $ | 1,061,453 | $ | 1,071,288 | 148.77 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Unfunded Debt Investments - United States | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Diligent Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/4/2020 | 2/4/2022 | $ | 2,866 | $ | (26) | $ | 27 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/4/2020 | 8/4/2025 | 2,369 | (16) | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,235 | (42) | 27 | 0.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Sovos Compliance, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(4) - Undrawn | — | 7/29/2021 | 8/12/2023 | 957 | — | 4 | 0.00 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GC Waves Holdings, Inc.** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (2)(3)(4) - Undrawn | — | 8/12/2021 | 8/11/2023 | 3,403 | — | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Thermostat Purchaser III, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (4) - Undrawn | — | 8/24/2021 | 8/31/2023 | 3,516 | — | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
YLG Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 10/22/2021 | 10/22/2023 | 6,432 | — | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Wealth Enhancement Group, LLC (fka TA/WEG Holdings, LLC)** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/13/2021 | 6/3/2022 | 2,774 | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/13/2021 | 10/4/2027 | 228 | (1) | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3,002 | (1) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Coyote Buyer, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Specialty Chemicals & Materials | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 3/13/2020 | 2/6/2025 | 395 | (1) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bearcat Buyer, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (2)(3)(4) - Undrawn | — | 11/18/2020 | 11/23/2022 | 186 | (2) | — | — | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Kaseya Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.75% | 10.33% | 06/2022 | 06/2029 | $ | 14,662 | $ | 14,559 | $ | 14,448 | 1.90 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Topco I, L.P.(6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Buyer I, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | L(Q)* | 7.00%/PIK | 11.73% | 11/2021 | 11/2028 | 12,457 | 12,359 | 12,295 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(Q)* | 7.00%/PIK | 11.73% | 03/2022 | 11/2028 | 1,707 | 1,693 | 1,685 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
14,164 | 14,052 | 13,980 | 1.84 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
RealPage, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien | L(M) | 6.50% | 10.88% | 02/2021 | 04/2029 | 13,612 | 13,526 | 13,153 | 1.73 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Businessolver.com, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | L(S) | 5.50% | 9.67% | 12/2021 | 12/2027 | 12,454 | 12,401 | 12,280 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(S) | 5.50% | 9.88% | 12/2021 | 12/2027 | 289 | 288 | 285 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
12,743 | 12,689 | 12,565 | 1.66 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Relativity ODA LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | L(M)* | 7.50%/PIK | 11.89% | 05/2021 | 05/2027 | 12,146 | 12,044 | 12,146 | 1.60 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CentralSquare Technologies, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2) | L(Q) | 3.75% | 8.48% | 04/2020 | 08/2025 | 13,373 | 12,092 | 11,597 | 1.53 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OB Hospitalist Group, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | L(Q) | 5.50% | 10.23% | 09/2021 | 09/2027 | 11,364 | 11,270 | 11,006 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(Q) | 5.50% | 10.17% | 09/2021 | 09/2027 | 515 | 512 | 498 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
11,879 | 11,782 | 11,504 | 1.52 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CFS Management, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(Q)* | 6.25% + 0.75%/PIK | 11.84% | 09/2021 | 07/2024 | 8,796 | 8,766 | 8,214 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(Q)* | 6.25% + 0.75%/PIK | 11.84% | 09/2021 | 07/2024 | 3,350 | 3,339 | 3,128 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
12,146 | 12,105 | 11,342 | 1.49 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DOCS, MSO, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(S) | 5.75% | 10.54% | 06/2022 | 06/2028 | 11,564 | 11,564 | 11,248 | 1.48 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bullhorn, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | L(Q) | 5.75% | 10.48% | 09/2020 | 09/2026 | 9,654 | 9,607 | 9,654 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(Q) | 5.75% | 10.48% | 09/2020 | 09/2026 | 1,231 | 1,229 | 1,231 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(Q) | 5.75% | 10.48% | 09/2020 | 09/2026 | 319 | 318 | 319 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
11,204 | 11,154 | 11,204 | 1.48 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Daxko Acquisition Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | L(M) | 5.50% | 9.88% | 10/2021 | 10/2028 | 10,440 | 10,351 | 10,148 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(M) | 5.50% | 9.88% | 10/2021 | 10/2028 | 880 | 872 | 855 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | P(Q) | 4.50% | 12.00% | 10/2021 | 10/2027 | 26 | 27 | 25 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
11,346 | 11,250 | 11,028 | 1.45 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Snap One Holdings Corp.** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | First lien (2) | L(M) | 4.50% | 8.88% | 11/2021 | 12/2028 | 11,094 | 11,046 | 10,206 | 1.34 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bottomline Technologies, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.50% | 9.82% | 05/2022 | 05/2029 | 10,102 | 10,008 | 10,002 | 1.32 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
MRI Software LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3)(4) - Undrawn | — | 3/24/2021 | 3/24/2022 | $ | 3,023 | $ | — | $ | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 1/31/2020 | 2/10/2026 | 780 | (3) | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3,803 | (3) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GS AcquisitionCo, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 10/7/2021 | 11/2/2022 | 1,864 | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 2/6/2020 | 5/22/2026 | 1,007 | (6) | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,871 | (6) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bullhorn, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 10/5/2021 | 11/8/2022 | 1,240 | (3) | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/11/2020 | 9/30/2026 | 693 | (4) | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,933 | (7) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pye-Barker Fire & Safety, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 11/26/2021 | 11/26/2023 | 5,691 | — | —�� | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 11/26/2021 | 11/26/2024 | 963 | (9) | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6,654 | (9) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CFS Management, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/1/2021 | 9/1/2023 | 1,766 | (11) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Xactly Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 6/5/2020 | 7/31/2023 | 551 | (14) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Kaseya Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/8/2021 | 9/8/2023 | 895 | (8) | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 6/29/2020 | 5/2/2025 | 686 | (16) | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,581 | (24) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Maverick Bidco Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien (3)(4) - Undrawn | — | 4/29/2021 | 11/18/2022 | 800 | — | (2) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CG Group Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Specialty Chemicals & Materials | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 7/19/2021 | 7/19/2026 | 147 | (2) | (2) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Kele Holdco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | First lien (4) - Undrawn | — | 2/20/2020 | 2/20/2026 | 456 | (2) | (2) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KPSKY Acquisition Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Industrial Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 10/19/2021 | 10/19/2023 | 254 | — | (3) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Appriss Health, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 5/6/2021 | 5/6/2027 | 271 | (2) | (3) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
USRP Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Federal Services | First lien (4) - Undrawn | — | 7/22/2021 | 7/23/2027 | 283 | (3) | (3) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Calabrio, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 4/16/2021 | 4/16/2027 | 480 | (3) | (3) | (0.00) | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Xactly Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | L(Q) | 7.25% | 11.99% | 06/2020 | 07/2023 | $ | 9,449 | $ | 9,351 | $ | 9,449 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(M) | 7.25% | 11.70% | 06/2020 | 07/2023 | 551 | 545 | 551 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
10,000 | 9,896 | 10,000 | 1.32 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
LSCS Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2) | L(M) | 4.50% | 8.88% | 11/2021 | 12/2028 | 10,355 | 10,332 | 9,902 | 1.30 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IG Intermediateco LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Infogain Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.75% | 10.17% | 07/2021 | 07/2028 | 6,101 | 6,063 | 5,987 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.75% | 10.17% | 07/2022 | 07/2028 | 3,585 | 3,551 | 3,518 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(M) | 5.75% | 10.17% | 07/2021 | 07/2026 | 345 | 345 | 338 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Subordinated (3) | SOFR(Q) | 8.25% | 12.93% | 07/2022 | 07/2029 | 1 | 1 | 1 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
10,032 | 9,960 | 9,844 | 1.30 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GC Waves Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (2)(3) | L(M) | 5.50% | 9.88% | 08/2021 | 08/2026 | 7,194 | 7,140 | 7,107 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(M) | 5.50% | 9.88% | 04/2022 | 08/2026 | 2,468 | 2,447 | 2,438 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
9,662 | 9,587 | 9,545 | 1.26 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TRC Companies L.L.C. (fka Energize Holdco LLC) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | Second Lien (2)(3) | L(M) | 6.75% | 11.13% | 11/2021 | 12/2029 | 10,000 | 9,955 | 9,419 | 1.24 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
RXB Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | L(M) | 4.50% | 8.72% | 07/2021 | 12/2027 | 9,850 | 9,830 | 9,358 | 1.23 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CoreTrust Purchasing Group LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3) | SOFR(Q) | 6.75% | 10.84% | 09/2022 | 10/2029 | 9,196 | 9,062 | 9,058 | 1.19 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
ACI Group Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | L(M)* | 4.50% + 1.25%/PIK | 10.13% | 08/2021 | 08/2028 | 7,385 | 7,325 | 7,137 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(M) | 4.50% + 1.25%/PIK | 10.13% | 08/2021 | 08/2028 | 950 | 942 | 918 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(M) | 5.50% | 9.88% | 08/2021 | 08/2027 | 87 | 88 | 84 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
8,422 | 8,355 | 8,139 | 1.07 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
NMC Crimson Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | L(Q) | 6.00% | 9.74% | 03/2021 | 03/2028 | 7,401 | 7,313 | 7,350 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(M) | 6.00% | 10.39% | 03/2021 | 03/2028 | 501 | 495 | 497 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
7,902 | 7,808 | 7,847 | 1.03 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DCA Investment Holding, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 6.41% | 10.39% | 03/2021 | 04/2028 | 6,347 | 6,309 | 6,224 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | SOFR(M) | 6.41% | 10.73% | 03/2021 | 04/2028 | 1,057 | 1,052 | 1,036 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(S) | 6.41% | 10.14% | 03/2021 | 04/2028 | 453 | 449 | 444 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
7,857 | 7,810 | 7,704 | 1.01 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OEConnection LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien (2)(3) | SOFR(M) | 7.00% | 11.42% | 12/2021 | 09/2027 | 7,360 | 7,297 | 7,134 | 0.94 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Maverick Bidco Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien (3) | L(Q) | 6.75% | 11.16% | 04/2021 | 05/2029 | 6,800 | 6,783 | 6,548 | 0.86 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Recorded Future, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (4) - Undrawn | — | 8/3/2020 | 7/3/2025 | $ | 500 | $ | (6) | $ | (3) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DCA Investment Holding, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (4) - Undrawn | — | 3/12/2021 | 3/10/2023 | 970 | — | (4) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Safety Borrower Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Information Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/1/2021 | 9/1/2027 | 333 | (2) | (2) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/1/2021 | 9/1/2022 | 831 | — | (4) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,164 | (2) | (6) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
SpecialtyCare, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 6/18/2021 | 6/18/2026 | 224 | (3) | (3) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 6/18/2021 | 6/18/2023 | 268 | — | (4) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
492 | (3) | (7) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Associations, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 7/2/2021 | 7/2/2027 | 1,476 | (7) | (7) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Therapy Brands Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | Second Lien (2)(3)(4) - Undrawn | — | 5/12/2021 | 5/18/2023 | 1,778 | — | (9) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IG Investments Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/22/2021 | 9/22/2027 | 913 | (9) | (9) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Infogain Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 7/30/2021 | 7/30/2026 | 1,236 | (8) | (9) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
PDQ.com Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Information Technology | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/1/2021 | 8/27/2027 | 2,206 | (10) | (11) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Sun Acquirer Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/8/2021 | 9/8/2027 | 363 | (3) | (4) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/8/2021 | 9/8/2023 | 896 | (7) | (9) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,259 | (10) | (13) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Relativity ODA LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 5/12/2021 | 5/12/2027 | 1,061 | (12) | (13) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OB Hospitalist Group, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/21/2021 | 9/27/2027 | 1,326 | (13) | (13) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Businessolver.com, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (4) - Undrawn | — | 12/1/2021 | 12/1/2023 | 3,378 | — | (17) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Trinity Air Consultants Holdings Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 6/30/2021 | 6/29/2027 | 97 | (1) | (1) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 6/30/2021 | 6/29/2023 | 1,696 | — | (17) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,793 | (1) | (18) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Coyote Buyer, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Specialty Chemicals & Materials | First lien (2)(3) | L(Q) | 6.00% | 10.41% | 03/2020 | 02/2026 | $ | 5,374 | $ | 5,359 | $ | 5,374 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | L(Q) | 8.00% | 12.73% | 10/2020 | 08/2026 | 967 | 960 | 967 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6,341 | 6,319 | 6,341 | 0.84 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Beacon Pointe Harmony, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.25% | 9.38% | 12/2021 | 12/2028 | 5,173 | 5,127 | 5,028 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(Q) | 5.25% | 9.44% | 12/2021 | 12/2028 | 1,251 | 1,240 | 1,216 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6,424 | 6,367 | 6,244 | 0.82 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Kele Holdco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | First lien (2)(3) | L(M) | 5.25% | 9.42% | 02/2020 | 02/2026 | 6,150 | 6,132 | 6,150 | 0.81 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Trinity Air Consultants Holdings Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | L(S) | 5.25% | 10.18% | 06/2021 | 06/2027 | 4,966 | 4,926 | 4,926 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(S) | 5.25% | 9.40% | 06/2021 | 06/2027 | 933 | 925 | 925 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,899 | 5,851 | 5,851 | 0.77 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Therapy Brands Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien (2)(3) | L(M) | 6.75% | 11.10% | 05/2021 | 05/2029 | 6,000 | 5,967 | 5,784 | 0.76 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CG Group Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Specialty Chemicals & Materials | First lien (2)(3) | L(Q)* | 5.25% + 2.00%/PIK | 11.98% | 07/2021 | 07/2027 | 5,406 | 5,359 | 4,817 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(M)* | 5.25% + 2.00%/PIK | 11.63% | 07/2021 | 07/2026 | 596 | 591 | 531 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6,002 | 5,950 | 5,348 | 0.70 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DS Admiral Bidco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien | SOFR(M) | 7.00% | 11.51% | 12/2022 | 12/2029 | 4,906 | 4,832 | 4,832 | 0.64 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KPSKY Acquisition Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | L(M) | 5.50% | 9.89% | 10/2021 | 10/2028 | 4,382 | 4,345 | 4,190 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | P(Q) | 4.50% | 12.00% | 10/2021 | 10/2028 | 504 | 500 | 482 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | P(Q) | 4.50% | 12.00% | 06/2022 | 10/2028 | 93 | 92 | 89 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,979 | 4,937 | 4,761 | 0.63 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Community Brands ParentCo, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | SOFR(M) | 5.75% | 10.17% | 02/2022 | 02/2028 | 4,656 | 4,615 | 4,503 | 0.59 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Safety Borrower Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | L(S) | 5.25% | 10.41% | 09/2021 | 09/2027 | 3,706 | 3,691 | 3,645 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(S) | 5.25% | 10.41% | 09/2021 | 09/2027 | 828 | 824 | 814 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,534 | 4,515 | 4,459 | 0.59 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Convey Health Solutions, Inc.** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.25% | 9.93% | 02/2022 | 09/2026 | 4,533 | 4,477 | 4,398 | 0.58 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
eResearchTechnology, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2) | L(M) | 4.50% | 8.88% | 01/2021 | 02/2027 | 4,912 | 4,912 | 4,363 | 0.57 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Granicus, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 1/27/2021 | 1/29/2027 | $ | 1,207 | $ | (8) | $ | (9) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 4/23/2021 | 4/21/2023 | 911 | — | (9) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,118 | (8) | (18) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KWOR Acquisition, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (4) - Undrawn | — | 12/22/2021 | 12/22/2027 | 2,596 | (19) | (19) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Project Essential Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 4/20/2021 | 4/20/2027 | 2,241 | (17) | (19) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Ocala Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (4) - Undrawn | — | 12/27/2021 | 5/24/2024 | 1,630 | — | (20) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Topco I, L.P.(6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Buyer I, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 11/1/2021 | 11/1/2027 | 2,045 | (20) | (20) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Daxko Acquisition Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 10/15/2021 | 10/15/2027 | 783 | (8) | (8) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 10/15/2021 | 10/16/2023 | 1,301 | — | (13) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,084 | (8) | (21) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GraphPAD Software, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 4/28/2021 | 4/27/2027 | 1,000 | (4) | (5) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 12/1/2021 | 11/29/2023 | 5,068 | (25) | (25) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6,068 | (29) | (30) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OA Buyer, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | First lien (4) - Undrawn | — | 12/20/2021 | 12/20/2028 | 3,040 | (30) | (30) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Beacon Pointe Harmony, LLC** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (4) - Undrawn | — | 12/29/2021 | 12/29/2027 | 539 | (5) | (5) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (4) - Undrawn | — | 12/29/2021 | 6/29/2023 | 2,696 | — | (27) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3,235 | (5) | (32) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Notorious Topco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Products | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 11/23/2021 | 5/24/2027 | 1,537 | (12) | (12) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 11/23/2021 | 11/23/2023 | 3,073 | — | (23) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,610 | (12) | (35) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Allworth Financial Group, L.P.** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (4) - Undrawn | — | 12/21/2020 | 12/23/2022 | 773 | — | (8) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (4) - Undrawn | — | 12/21/2020 | 12/23/2026 | 2,705 | (23) | (27) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3,478 | (23) | (35) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
ACI Group Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/2/2021 | 8/2/2027 | 787 | (7) | (8) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/2/2021 | 8/2/2023 | 2,736 | — | (27) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3,523 | (7) | (35) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Sun Acquirer Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (2)(3) | L(M) | 5.75% | 10.13% | 09/2021 | 09/2028 | $ | 2,590 | $ | 2,571 | $ | 2,547 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(M) | 5.75% | 10.13% | 09/2021 | 09/2028 | 1,814 | 1,794 | 1,784 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,404 | 4,365 | 4,331 | 0.57 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Calabrio, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3) | L(Q) | 7.00% | 11.73% | 04/2021 | 04/2027 | 3,986 | 3,963 | 3,986 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(Q) | 7.00% | 11.75% | 04/2021 | 04/2027 | 274 | 273 | 274 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,260 | 4,236 | 4,260 | 0.56 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TigerConnect, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(Q)* | 3.63% + 3.63%/PIK | 11.49% | 02/2022 | 02/2028 | 4,223 | 4,185 | 4,121 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3)(4) - Drawn | SOFR(Q)* | 3.63% + 3.63%/PIK | 11.49% | 02/2022 | 02/2028 | 39 | 39 | 38 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,262 | 4,224 | 4,159 | 0.55 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Appriss Health, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3) | L(M) | 7.25% | 11.54% | 05/2021 | 05/2027 | 4,052 | 4,021 | 4,052 | 0.53 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Affinipay Midco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3) | SOFR(S) | 5.75% | 10.64% | 07/2022 | 06/2028 | 4,086 | 4,048 | 4,046 | 0.53 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
USRP Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | L(Q) | 5.50% | 10.23% | 07/2021 | 07/2027 | 3,652 | 3,623 | 3,533 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3) | L(Q) | 5.50% | 10.23% | 07/2021 | 07/2027 | 475 | 472 | 460 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,127 | 4,095 | 3,993 | 0.53 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Radwell Parent, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | First lien (3) | SOFR(Q) | 6.75% | 11.33% | 11/2022 | 04/2029 | 3,755 | 3,699 | 3,699 | 0.49 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
STATS Intermediate Holdings, LLC** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2) | L(Q) | 5.25% | 9.90% | 08/2021 | 07/2026 | 3,932 | 3,932 | 3,632 | 0.48 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Quartz Holding Company | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien (2)(3) | L(M) | 8.00% | 12.38% | 10/2020 | 04/2027 | 3,000 | 2,989 | 2,941 | 0.39 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IMO Investor Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | SOFR(S) | 6.00% | 10.62% | 05/2022 | 05/2029 | 2,879 | 2,853 | 2,850 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | SOFR(S) | 6.00% | 10.61% | 05/2022 | 05/2028 | 65 | 65 | 65 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,944 | 2,918 | 2,915 | 0.38 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Barracuda Parent, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2) | SOFR(Q) | 4.50% | 8.59% | 05/2022 | 08/2029 | 3,000 | 2,957 | 2,893 | 0.38 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Geo Parent Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.25% | 9.44% | 05/2020 | 12/2025 | 2,917 | 2,849 | 2,845 | 0.37 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
SpecialtyCare, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3) | L(Q) | 5.75% | 9.49% | 06/2021 | 06/2028 | 2,861 | 2,825 | 2,740 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(M) | 4.00% | 8.29% | 06/2021 | 06/2026 | 85 | 85 | 81 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Drawn | L(Q) | 5.75% | 9.76% | 06/2021 | 06/2028 | 22 | 22 | 21 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,968 | 2,932 | 2,842 | 0.37 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bluefin Holding, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second Lien (2)(3) | L(Q) | 7.75% | 12.48% | 06/2020 | 09/2027 | 2,500 | 2,403 | 2,408 | 0.32 | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CCBlue Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (4) - Undrawn | — | 12/20/2021 | 12/21/2023 | $ | 4,054 | $ | — | $ | (41) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Diamondback Acquisition, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/13/2021 | 9/13/2023 | 4,237 | — | (43) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Galway Borrower LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Insurance Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/30/2021 | 9/30/2027 | 1,481 | (14) | (15) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 9/30/2021 | 9/29/2023 | 3,111 | — | (31) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,592 | (14) | (46) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
NMC Crimson Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 3/1/2021 | 3/1/2023 | 3,265 | — | (49) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
FS WhiteWater Borrower, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (4) - Undrawn | — | 12/20/2021 | 12/21/2022 | 766 | — | (8) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (4) - Undrawn | — | 12/20/2021 | 12/21/2027 | 1,216 | (12) | (12) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (4) - Undrawn | — | 12/20/2021 | 12/21/2023 | 3,041 | — | (30) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,023 | (12) | (50) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DECA Dental Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/26/2021 | 8/26/2027 | 1,348 | (13) | (13) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/26/2021 | 8/28/2023 | 4,045 | — | (40) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,393 | (13) | (53) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fortis Solutions Group, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Packaging | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 10/15/2021 | 10/15/2027 | 1,722 | (17) | (17) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 10/15/2021 | 10/13/2023 | 5,024 | — | (50) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6,746 | (17) | (67) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Vehlo Purchaser, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/27/2021 | 8/27/2027 | 1,975 | (20) | (20) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | 8/27/2021 | 8/28/2023 | 4,897 | — | (49) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6,872 | (20) | (69) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
AAH Topco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (4) - Undrawn | — | 12/22/2021 | 12/22/2027 | 1,413 | (14) | (14) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (4) - Undrawn | — | 12/22/2021 | 12/22/2023 | 13,004 | — | (130) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
14,417 | (14) | (144) | (0.03) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
VetCor Professional Practices LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (4) - Undrawn | — | 12/3/2021 | 7/2/2024 | 1,600 | (8) | (8) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (4) - Undrawn | — | 12/3/2021 | 12/4/2023 | 12,994 | — | (65) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Second Lien (4) - Undrawn | — | 12/3/2021 | 12/4/2023 | 14,403 | — | (108) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
28,997 | (8) | (181) | (0.03) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Unfunded Debt Investments - United States | $ | 184,792 | $ | (489) | $ | (1,183) | (0.17) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Spring Education Group, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Education | First lien (2) | L(Q) | 4.00% | 8.73% | 03/2020 | 07/2025 | $ | 2,429 | $ | 2,046 | $ | 2,380 | 0.31 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Cloudera, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Second lien | L(M) | 6.00% | 10.38% | 10/2022 | 10/2029 | 2,500 | 2,069 | 2,097 | 0.28 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TMK Hawk Parent, Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | First lien (3) | L(Q) | 3.50% | 8.26% | 09/2022 | 08/2024 | 2,487 | 1,566 | 1,617 | 0.21 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
YLG Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Drawn | L(S) | 5.00% | 9.90% | 10/2021 | 10/2025 | 1,531 | 1,517 | 1,491 | 0.20 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Vectra Co. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Products | First lien (2) | L(M) | 3.25% | 7.63% | 03/2020 | 03/2025 | 1,366 | 1,248 | 1,087 | 0.14 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Virtusa Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Subordinated | Fixed(S) | 7.13% | 7.13% | 09/2022 | 12/2028 | 1,370 | 1,044 | 1,046 | 0.14 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Debt Investments - United States | $ | 1,166,146 | $ | 1,154,224 | $ | 1,138,523 | 149.99 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Funded Debt Investments - Netherlands | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Tahoe Finco, LLC** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Information Technology | First lien (2)(3) | L(M) | 6.00% | 10.29% | 10/2021 | 09/2028 | $ | 23,010 | $ | 22,813 | $ | 22,639 | 2.98 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Debt Investments - Netherlands | $ | 23,010 | $ | 22,813 | $ | 22,639 | 2.98 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Funded Debt Investments - United Kingdom | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Trident Bidco Limited ** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.25% | 9.07% | 06/2022 | 06/2029 | $ | 10,668 | $ | 10,569 | $ | 10,437 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (2)(3) | SOFR(Q) | 5.25% | 9.07% | 09/2022 | 06/2029 | 1,906 | 1,889 | 1,866 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
12,574 | 12,458 | 12,303 | 1.63 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Debt Investments - United Kingdom | $ | 12,574 | $ | 12,458 | $ | 12,303 | 1.63 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Funded Debt Investments - Australia | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Atlas AU Bidco Pty Ltd ** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien | SOFR(M) | 7.25% | 11.48% | 12/2022 | 12/2029 | $ | 2,245 | $ | 2,211 | $ | 2,211 | 0.29 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Funded Debt Investments - Australia | $ | 2,245 | $ | 2,211 | $ | 2,211 | 0.29 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Debt Investments | $ | 1,203,975 | $ | 1,191,706 | $ | 1,175,676 | 154.89 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Equity - United States | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Topco I, L.P.(6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | Ordinary Shares(3)(6) | — | — | — | 11/2021 | — | 10 | $ | — | $ | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Shares - United States | $ | — | $ | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Shares | — | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Funded Investments | $ | 1,191,706 | $ | 1,175,676 | 154.89 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Unfunded Debt Investments - United States | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Associations, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 07/2021 | 07/2027 | $ | 1,476 | $ | (6) | $ | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Unfunded Debt Investments - Netherlands | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Tahoe Finco, LLC** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Information Technology | First lien (3)(4) - Undrawn | — | 10/1/2021 | 10/1/2027 | $ | 1,726 | $ | (17) | $ | (17) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Unfunded Debt Investments - Netherlands | $ | 1,726 | $ | (17) | $ | (17) | 0.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Unfunded Debt Investments | $ | 186,518 | $ | (506) | $ | (1,200) | (0.17) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Non-Controlled/Non-Affiliated Investments | $ | 1,060,947 | $ | 1,070,088 | 148.60 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Investments | $ | 1,060,947 | $ | 1,070,088 | 148.60 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Coyote Buyer, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Specialty Chemicals & Materials | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 03/2020 | 02/2025 | $ | 395 | $ | (1) | $ | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Appriss Health, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 05/2021 | 05/2027 | 271 | (2) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bullhorn, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2020 | 09/2026 | 374 | (3) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Calabrio, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 04/2021 | 04/2027 | 206 | (2) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Diligent Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2020 | 08/2025 | 1,658 | (21) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Relativity ODA LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 05/2021 | 05/2027 | 1,061 | (10) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Granicus, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 01/2021 | 01/2027 | 802 | (6) | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Kele Holdco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 02/2020 | 02/2026 | 701 | (2) | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GC Waves Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 04/2022 | 04/2024 | 113 | — | (1) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Radwell Parent, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 11/2022 | 04/2028 | 282 | (4) | (2) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Safety Borrower Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2021 | 09/2027 | 333 | (1) | (5) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Bottomline Technologies, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 05/2022 | 05/2028 | 844 | (8) | (8) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Sun Acquirer Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2021 | 09/2027 | 363 | (3) | (6) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2021 | 09/2023 | 98 | — | (2) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
461 | (3) | (8) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Affinipay Midco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 07/2022 | 06/2028 | 273 | (2) | (3) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 07/2022 | 06/2024 | 574 | — | (6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
847 | (2) | (9) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
USRP Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 07/2021 | 07/2027 | 288 | (2) | (9) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IMO Investor Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 05/2022 | 05/2028 | 278 | (3) | (3) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 05/2022 | 05/2024 | 687 | — | (7) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
965 | (3) | (10) | (0.00) | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Recorded Future, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2020 | 07/2025 | $ | 1,202 | $ | (8) | $ | (10) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Trinity Air Consultants Holdings Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2021 | 06/2027 | 484 | (4) | (4) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2021 | 06/2023 | 763 | — | (6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,247 | (4) | (10) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Wealth Enhancement Group, LLC (fka TA/WEG Holdings, LLC) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 05/2022 | 05/2024 | 1,420 | — | (9) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2021 | 10/2027 | 516 | (1) | (3) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,936 | (1) | (12) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IG Investments Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2021 | 09/2027 | 1,095 | (11) | (15) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pye-Barker Fire & Safety, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 11/2021 | 11/2024 | 514 | (5) | (15) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DCA Investment Holding, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 03/2021 | 03/2023 | 72 | — | (1) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (4) - Undrawn | — | — | — | 12/2022 | 12/2024 | 938 | — | (14) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,010 | — | (15) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CG Group Holdings, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Specialty Chemicals & Materials | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 07/2021 | 07/2026 | 147 | (2) | (16) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
iCIMS, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (2)(3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2022 | 08/2024 | 5,216 | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2022 | 08/2028 | 1,870 | (15) | (16) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
7,086 | (15) | (16) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
SpecialtyCare, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2021 | 06/2026 | 139 | (2) | (6) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2021 | 06/2023 | 246 | — | (10) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
385 | (2) | (16) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Avalara, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 10/2022 | 10/2028 | 2,001 | (24) | (17) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GS Acquisitionco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 02/2020 | 05/2026 | 1,918 | (7) | (17) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Infogain Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 07/2021 | 07/2026 | 891 | (7) | (17) | (0.00) | % |
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TigerConnect, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (2)(3)(4) - Undrawn | — | — | — | 02/2022 | 02/2023 | $ | 135 | $ | — | $ | (3) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 02/2022 | 02/2028 | 603 | (5) | (14) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
738 | (5) | (17) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Ocala Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 05/2024 | 1,630 | — | (19) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
NMC Crimson Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 03/2021 | 03/2023 | 2,764 | — | (19) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OA Buyer, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 12/2028 | 3,041 | (26) | (25) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Kaseya Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2022 | 06/2024 | 895 | — | (13) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2022 | 06/2029 | 895 | (6) | (13) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,790 | (6) | (26) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Community Brands ParentCo, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 02/2022 | 02/2028 | 276 | (2) | (9) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 02/2022 | 02/2024 | 552 | — | (18) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
828 | (2) | (27) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Topco I, L.P.(6) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Pioneer Buyer I, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 11/2021 | 11/2027 | 2,045 | (17) | (27) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KWOR Acquisition, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 12/2027 | 2,883 | (18) | (28) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
KPSKY Acquisition Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2022 | 06/2024 | 655 | — | (29) | (0.00) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
OB Hospitalist Group, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2021 | 09/2027 | 970 | (10) | (31) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Daxko Acquisition Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 10/2021 | 10/2023 | 416 | — | (12) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 10/2021 | 10/2027 | 757 | (8) | (21) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,173 | (8) | (33) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Foreside Financial Group, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 05/2022 | 09/2027 | 977 | (9) | (10) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 05/2022 | 05/2024 | 2,287 | — | (23) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3,264 | (9) | (33) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
FS WhiteWater Borrower, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 07/2022 | 07/2024 | $ | 1,753 | $ | — | $ | (18) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 12/2027 | 791 | (8) | (22) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,544 | (8) | (40) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CoreTrust Purchasing Group LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2022 | 09/2024 | 1,339 | — | (20) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2022 | 10/2029 | 1,339 | (19) | (20) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,678 | (19) | (40) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Zone Climate Services, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 03/2022 | 03/2028 | 2,601 | (27) | (42) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Businessolver.com, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 12/2023 | 3,089 | — | (43) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Notorious Topco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Products | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 11/2021 | 05/2027 | 1,537 | (12) | (26) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 11/2021 | 11/2023 | 1,230 | — | (21) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,767 | (12) | (47) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
PDQ.com Corporation | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2021 | 08/2027 | 2,206 | (9) | (52) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
MRI Software LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 01/2020 | 02/2026 | 780 | (2) | (18) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 02/2022 | 08/2023 | 1,523 | — | (35) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,303 | (2) | (53) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Beacon Pointe Harmony, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 12/2027 | 539 | (4) | (15) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 06/2023 | 1,440 | — | (40) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1,979 | (4) | (55) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
CCBlue Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 12/2023 | 2,974 | — | (59) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Project Essential Bidco, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 04/2021 | 04/2027 | 2,241 | (14) | (69) | (0.01) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
ACI Group Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2021 | 08/2027 | 701 | (7) | (24) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2021 | 08/2023 | 1,801 | — | (61) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2,502 | (7) | (85) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Diamondback Acquisition, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Software | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 09/2021 | 09/2023 | $ | 4,237 | $ | — | $ | (97) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
AAH Topco, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Consumer Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 12/2027 | 1,413 | (12) | (18) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 12/2023 | 6,672 | — | (83) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
8,085 | (12) | (101) | (0.01) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fortis Solutions Group, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Packaging | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 10/2021 | 10/2023 | 49 | — | (1) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 10/2021 | 10/2027 | 1,493 | (15) | (35) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2022 | 06/2024 | 2,942 | — | (69) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,484 | (15) | (105) | (0.02) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Thermostat Purchaser III, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2021 | 08/2023 | 3,145 | — | (107) | (0.02) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GraphPAD Software, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 04/2021 | 04/2027 | 1,000 | (4) | (18) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2021 | 11/2023 | 5,068 | (20) | (90) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6,068 | (24) | (108) | (0.02) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
YLG Holdings, Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 10/2021 | 10/2023 | 4,901 | — | (128) | (0.02) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DOCS, MSO, LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2022 | 06/2024 | 4,044 | — | (111) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 06/2022 | 06/2028 | 1,078 | — | (30) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,122 | — | (141) | (0.02) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Allworth Financial Group, L.P. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Financial Services | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 01/2022 | 01/2024 | 1,971 | — | (54) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 12/2020 | 12/2026 | 3,507 | (25) | (96) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5,478 | (25) | (150) | (0.02) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DECA Dental Holdings LLC | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Healthcare | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2021 | 08/2027 | 180 | (2) | (8) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 08/2021 | 08/2023 | 4,044 | — | (174) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,224 | (2) | (182) | (0.02) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Unfunded Debt Investments - United States | $ | 125,918 | $ | (443) | $ | (2,246) | (0.30) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Portfolio Company, Location and Industry(1) | Type of Investment | Reference (5) | Spread (5) | Interest Rate (5) | Acquisition Date | Maturity/Expiration Date | Principal Amount, Par Value or Shares | Cost | Fair Value | Percent of Net Assets | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Unfunded Debt Investments - Netherlands | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Tahoe Finco, LLC** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Information Technology | First lien (3)(4) - Undrawn | — | — | — | 10/2021 | 10/2027 | $ | 1,726 | $ | (14) | $ | (28) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Unfunded Debt Investments - Netherlands | $ | 1,726 | $ | (14) | $ | (28) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Unfunded Debt Investments - Australia | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Atlas AU Bidco Pty Ltd ** | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Business Services | First lien (4) - Undrawn | — | — | — | 12/2022 | 12/2028 | $ | 208 | $ | (3) | $ | (3) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Unfunded Debt Investments - Australia | $ | 208 | $ | (3) | $ | (3) | (0.00) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Unfunded Debt Investments | $ | 127,852 | $ | (460) | $ | (2,277) | (0.30) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Non-Controlled/Non-Affiliated Investments | $ | 1,191,246 | $ | 1,173,399 | 154.59 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total Investments | $ | 1,191,246 | $ | 1,173,399 | 154.59 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
December 31, | |||||||||||
Investment Type | Percent of Total Investments at Fair Value | ||||||||||
First lien | % | ||||||||||
Second lien | % | ||||||||||
Subordinated | 0.09 | % | |||||||||
Equity and other | — | % | (1) | ||||||||
Total investments | 100.00 | % | |||||||||
December 31, | ||||||||
Industry Type | Percent of Total Investments at Fair Value | |||||||
Software | % | |||||||
% | ||||||||
% | ||||||||
Financial Services | % | |||||||
% | ||||||||
% | ||||||||
% | ||||||||
Distribution & Logistics | % | |||||||
Education | 1.47 | % | ||||||
Packaging | 1.44 | % | ||||||
Specialty Chemicals & Materials | % | |||||||
% | ||||||||
% | ||||||||
December 31, | ||||||||
Interest Rate Type | Percent of Total Investments at Fair Value | |||||||
Floating rates | % | |||||||
Fixed rates | % | |||||||
Total investments | 100.00 | % |
Cost | Fair Value | Cost | Fair Value | |||||||||||||||||||
First lien | First lien | $ | 1,118,598 | $ | 1,109,072 | First lien | $ | 1,176,950 | $ | 1,170,647 | ||||||||||||
Second lien | Second lien | 57,585 | 55,897 | Second lien | 59,082 | 58,610 | ||||||||||||||||
Subordinated | Subordinated | 1,036 | 1,013 | Subordinated | 1,074 | 1,109 | ||||||||||||||||
Equity and other(1) | Equity and other(1) | — | — | Equity and other(1) | — | — | ||||||||||||||||
Total investments | Total investments | $ | 1,177,219 | $ | 1,165,982 | Total investments | $ | 1,237,106 | $ | 1,230,366 |
Cost | Fair Value | ||||||||||
Software | $ | 481,718 | $ | 479,989 | |||||||
Business Services | 287,753 | 288,872 | |||||||||
Healthcare | 194,370 | 190,194 | |||||||||
Financial Services | 93,677 | 93,833 | |||||||||
Consumer Services | 42,861 | 42,507 | |||||||||
Education | 30,003 | 29,632 | |||||||||
Information Technology | 22,820 | 23,010 | |||||||||
Distribution & Logistics | 22,375 | 22,048 | |||||||||
Consumer Products | 22,693 | 20,813 | |||||||||
Packaging | 17,183 | 17,088 | |||||||||
Specialty Chemicals & Materials | 12,556 | 12,294 | |||||||||
Food & Beverage | 7,821 | 8,731 | |||||||||
Business Products | 1,276 | 1,355 | |||||||||
Total investments | $ | 1,237,106 | $ | 1,230,366 |
Cost | Fair Value | ||||||||||
First lien | $ | 1,130,840 | $ | 1,115,219 | |||||||
Second lien | 59,361 | 57,133 | |||||||||
Subordinated | 1,045 | 1,047 | |||||||||
Equity and other(1) | — | — | |||||||||
Total investments | $ | 1,191,246 | $ | 1,173,399 |
Cost | Fair Value | ||||||||||
Software | $ | 427,649 | $ | 426,289 | |||||||
Business Services | 178,334 | 175,676 | |||||||||
Healthcare Services | 135,718 | 133,141 | |||||||||
Financial Services | 98,064 | 96,542 | |||||||||
Consumer Services | 90,283 | 90,019 | |||||||||
Healthcare Information Technology | 68,513 | 67,962 | |||||||||
Information Technology | 45,257 | 44,750 | |||||||||
Insurance Services | 30,253 | 30,067 | |||||||||
Consumer Products | 22,774 | 22,750 | |||||||||
Distribution & Logistics | 18,688 | 17,942 | |||||||||
Education | 17,843 | 17,667 | |||||||||
Packaging | 16,689 | 16,620 | |||||||||
Specialty Chemicals & Materials | 12,260 | 11,929 | |||||||||
Industrial Services | 4,946 | 4,921 | |||||||||
Information Services | 4,608 | 4,549 | |||||||||
Federal Services | 4,101 | 3,994 | |||||||||
Business Products | 1,239 | 1,164 | |||||||||
Total investments | $ | 1,177,219 | $ | 1,165,982 |
Cost | Fair Value | ||||||||||
First lien | $ | 1,003,566 | $ | 1,012,256 | |||||||
Second lien | 57,381 | 57,832 | |||||||||
Equity and other(1) | — | — | |||||||||
Total investments | $ | 1,060,947 | $ | 1,070,088 |
Cost | Fair Value | Cost | Fair Value | |||||||||||||||||||
Software | Software | $ | 401,958 | $ | 407,135 | Software | $ | 480,494 | $ | 476,479 | ||||||||||||
Healthcare Services | 137,728 | 140,008 | ||||||||||||||||||||
Business Services | Business Services | 132,760 | 133,534 | Business Services | 262,842 | 259,347 | ||||||||||||||||
Healthcare | Healthcare | 201,974 | 196,864 | |||||||||||||||||||
Financial Services | Financial Services | 73,145 | 73,401 | Financial Services | 91,188 | 89,468 | ||||||||||||||||
Healthcare Information Technology | 64,061 | 64,020 | ||||||||||||||||||||
Insurance Services | 50,856 | 51,248 | ||||||||||||||||||||
Consumer Services | Consumer Services | 51,511 | 51,152 | Consumer Services | 37,831 | 37,307 | ||||||||||||||||
Consumer Products | Consumer Products | 23,030 | 22,759 | |||||||||||||||||||
Information Technology | Information Technology | 45,391 | 45,378 | Information Technology | 22,799 | 22,611 | ||||||||||||||||
Distribution & Logistics | Distribution & Logistics | 22,437 | 21,670 | |||||||||||||||||||
Education | Education | 26,318 | 26,908 | Education | 17,847 | 17,197 | ||||||||||||||||
Consumer Products | 21,402 | 21,376 | ||||||||||||||||||||
Distribution & Logistics | 17,555 | 17,588 | ||||||||||||||||||||
Packaging | Packaging | 17,290 | 16,937 | |||||||||||||||||||
Specialty Chemicals & Materials | Specialty Chemicals & Materials | 12,297 | 12,322 | Specialty Chemicals & Materials | 12,266 | 11,673 | ||||||||||||||||
Packaging | 12,264 | 12,211 | ||||||||||||||||||||
Industrial Services | 4,634 | 4,630 | ||||||||||||||||||||
Federal Services | 4,132 | 4,129 | ||||||||||||||||||||
Information Services | 3,722 | 3,717 | ||||||||||||||||||||
Business Products | Business Products | 1,213 | 1,331 | Business Products | 1,248 | 1,087 | ||||||||||||||||
Total investments | Total investments | $ | 1,060,947 | $ | 1,070,088 | Total investments | $ | 1,191,246 | $ | 1,173,399 |
Total | Level I | Level II | Level III | Total | Level I | Level II | Level III | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien | First lien | $ | 1,109,072 | $ | — | $ | 66,748 | $ | 1,042,324 | First lien | $ | 1,170,647 | $ | — | $ | 61,819 | $ | 1,108,828 | ||||||||||||||||||||||||||||
Second lien | Second lien | 55,897 | — | 13,204 | 42,693 | Second lien | 58,610 | — | 16,068 | 42,542 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Subordinated | Subordinated | 1,013 | — | 1,012 | 1 | Subordinated | 1,109 | — | 1,108 | 1 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Equity and other(1) | Equity and other(1) | — | — | — | — | Equity and other(1) | — | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total investments | Total investments | $ | 1,165,982 | $ | — | $ | 80,964 | $ | 1,085,018 | Total investments | $ | 1,230,366 | $ | — | $ | 78,995 | $ | 1,151,371 |
Total | Level I | Level II | Level III | Total | Level I | Level II | Level III | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien | First lien | $ | 1,012,256 | $ | — | $ | 145,154 | $ | 867,102 | First lien | $ | 1,115,219 | $ | — | $ | 48,157 | $ | 1,067,062 | ||||||||||||||||||||||||||||
Second lien | Second lien | 57,832 | — | 21,023 | 36,809 | Second lien | 57,133 | — | 13,153 | 43,980 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Subordinated | Subordinated | 1,047 | — | 1,046 | 1 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Equity and other(1) | Equity and other(1) | — | — | — | — | Equity and other(1) | — | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total investments | Total investments | $ | 1,070,088 | $ | — | $ | 166,177 | $ | 903,911 | Total investments | $ | 1,173,399 | $ | — | $ | 62,356 | $ | 1,111,043 |
Total | First Lien | Second Lien | Subordinated | Equity and other | |||||||||||||||||||||||||||||||
Fair value, June 30, 2023 (1) | $ | 1,152,962 | $ | 1,106,195 | $ | 46,766 | $ | 1 | $ | — | |||||||||||||||||||||||||
Total gains or losses included in earnings: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net realized gains on investments | 72 | 72 | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
Net change in unrealized appreciation | 4,859 | 4,308 | 551 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
Purchases, including capitalized PIK and revolver fundings | 45,591 | 45,591 | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
Proceeds from sales and paydowns of investments | (35,913) | (33,413) | (2,500) | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
Transfers into Level III (2) | 7,284 | 7,284 | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
Transfers out of Level III (2) | (23,484) | (21,209) | (2,275) | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
Fair value, September 30, 2023 (1) | $ | 1,151,371 | $ | 1,108,828 | $ | 42,542 | $ | 1 | $ | — | |||||||||||||||||||||||||
Unrealized appreciation for the period relating to those Level III assets that were still held by the Company at the end of the period: | $ | 4,539 | $ | 3,987 | 552 | — | — |
Total | First Lien | Second Lien | Subordinated | Equity and other | Total | First Lien | Second Lien | Subordinated | Equity and other | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fair value, June 30, 2022 (1) | Fair value, June 30, 2022 (1) | $ | 1,081,190 | $ | 1,037,289 | $ | 43,901 | $ | — | $ | — | Fair value, June 30, 2022 (1) | $ | 1,081,190 | $ | 1,037,289 | $ | 43,901 | $ | — | $ | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total gains or losses included in earnings: | Total gains or losses included in earnings: | Total gains or losses included in earnings: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net realized losses on investments | Net realized losses on investments | (119) | (119) | — | — | — | Net realized losses on investments | (119) | (119) | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net change in unrealized (depreciation) appreciation | (5,639) | (5,129) | (510) | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net change in unrealized depreciation | Net change in unrealized depreciation | (5,639) | (5,129) | (510) | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Purchases, including capitalized PIK and revolver fundings | Purchases, including capitalized PIK and revolver fundings | 75,252 | 70,104 | 5,147 | 1 | — | Purchases, including capitalized PIK and revolver fundings | 75,252 | 70,104 | 5,147 | 1 | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Proceeds from sales and paydowns of investments | Proceeds from sales and paydowns of investments | (66,085) | (57,315) | (8,770) | — | — | Proceeds from sales and paydowns of investments | (66,085) | (57,315) | (8,770) | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Transfers into Level III (2) | Transfers into Level III (2) | 21,522 | 18,597 | 2,925 | — | — | Transfers into Level III (2) | 21,522 | 18,597 | 2,925 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Transfers out of Level III (2) | Transfers out of Level III (2) | (21,103) | (21,103) | — | — | — | Transfers out of Level III (2) | (21,103) | (21,103) | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fair value, September 30, 2022 (1) | Fair value, September 30, 2022 (1) | $ | 1,085,018 | $ | 1,042,324 | $ | 42,693 | $ | 1 | $ | — | Fair value, September 30, 2022 (1) | $ | 1,085,018 | $ | 1,042,324 | $ | 42,693 | $ | 1 | $ | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Unrealized depreciation for the period relating to those Level III assets that were still held by the Company at the end of the period: | Unrealized depreciation for the period relating to those Level III assets that were still held by the Company at the end of the period: | $ | (5,807) | $ | (5,132) | $ | (675) | $ | — | $ | — | Unrealized depreciation for the period relating to those Level III assets that were still held by the Company at the end of the period: | $ | (5,807) | $ | (5,132) | $ | (675) | $ | — | $ | — |
Total | First Lien | Second Lien | Total | First Lien | Second Lien | Subordinated | Equity and other | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fair value, June 30, 2021 | $ | 472,305 | $ | 456,605 | $ | 15,700 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fair value, December 31, 2022 (1) | Fair value, December 31, 2022 (1) | $ | 1,111,043 | $ | 1,067,062 | $ | 43,980 | $ | 1 | $ | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total gains or losses included in earnings: | Total gains or losses included in earnings: | Total gains or losses included in earnings: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net change in unrealized depreciation | (557) | (517) | (40) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net realized gains on investments | Net realized gains on investments | 61 | 61 | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net change in unrealized appreciation | Net change in unrealized appreciation | 9,455 | 8,393 | 1,062 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Purchases, including capitalized PIK and revolver fundings | Purchases, including capitalized PIK and revolver fundings | 273,277 | 266,821 | 6,456 | Purchases, including capitalized PIK and revolver fundings | 118,739 | 118,739 | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Proceeds from sales and paydowns of investments | Proceeds from sales and paydowns of investments | (61,165) | (61,165) | — | Proceeds from sales and paydowns of investments | (59,828) | (57,328) | (2,500) | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Transfers into Level III | Transfers into Level III | 38,642 | 34,622 | 4,020 | Transfers into Level III | 1,087 | 1,087 | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Transfers out of Level III | Transfers out of Level III | (10,012) | (10,012) | — | Transfers out of Level III | (29,186) | (29,186) | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fair value, September 30, 2021 | $ | 712,490 | $ | 686,354 | $ | 26,136 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Unrealized depreciation for the period relating to those Level III assets that were still held by the Company at the end of the period: | $ | (631) | $ | (591) | $ | (40) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fair value, September 30, 2023 (1) | Fair value, September 30, 2023 (1) | $ | 1,151,371 | $ | 1,108,828 | $ | 42,542 | $ | 1 | $ | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Unrealized appreciation for the period relating to those Level III assets that were still held by the Company at the end of the period: | Unrealized appreciation for the period relating to those Level III assets that were still held by the Company at the end of the period: | $ | 9,069 | $ | 8,098 | $ | 971 | $ | — | $ | — |
Total | First Lien | Second Lien | Subordinated | Equity and other | Total | First Lien | Second Lien | Subordinated | Equity and other | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fair value, December 31, 2021 (1) | $ | 903,911 | $ | 867,102 | $ | 36,809 | $ | — | $ | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fair value, December 31, 2021(1) | Fair value, December 31, 2021(1) | $ | 903,911 | $ | 867,102 | $ | 36,809 | $ | — | $ | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Total gains or losses included in earnings: | Total gains or losses included in earnings: | Total gains or losses included in earnings: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net realized losses on investments | Net realized losses on investments | (726) | (726) | — | — | — | Net realized losses on investments | (726) | (726) | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net change in unrealized (depreciation) appreciation | (9,255) | (7,921) | (1,334) | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Net change in unrealized depreciation | Net change in unrealized depreciation | (9,255) | (7,921) | (1,334) | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Purchases, including capitalized PIK and revolver fundings | Purchases, including capitalized PIK and revolver fundings | 278,068 | 268,567 | 9,500 | 1 | — | Purchases, including capitalized PIK and revolver fundings | 278,068 | 268,567 | 9,500 | 1 | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Proceeds from sales and paydowns of investments | Proceeds from sales and paydowns of investments | (141,478) | (132,708) | (8,770) | — | — | Proceeds from sales and paydowns of investments | (141,478) | (132,708) | (8,770) | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Transfers into Level III (2) | Transfers into Level III (2) | 54,498 | 48,010 | 6,488 | — | — | Transfers into Level III (2) | 54,498 | 48,010 | 6,488 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fair value, September 30, 2022 (1) | $ | 1,085,018 | $ | 1,042,324 | $ | 42,693 | $ | 1 | $ | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Fair value, September 30, 2022(1) | Fair value, September 30, 2022(1) | $ | 1,085,018 | $ | 1,042,324 | $ | 42,693 | $ | 1 | $ | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Unrealized depreciation for the period relating to those Level III assets that were still held by the Company at the end of the period: | Unrealized depreciation for the period relating to those Level III assets that were still held by the Company at the end of the period: | $ | (9,850) | $ | (8,342) | $ | (1,508) | $ | — | $ | — | Unrealized depreciation for the period relating to those Level III assets that were still held by the Company at the end of the period: | $ | (9,850) | $ | (8,342) | $ | (1,508) | $ | — | $ | — |
Total | First Lien | Second Lien | |||||||||||||||||||||||||||
Fair value, December 31, 2020 | $ | 374,347 | $ | 364,877 | $ | 9,470 | |||||||||||||||||||||||
Total gains or losses included in earnings: | |||||||||||||||||||||||||||||
Net change in unrealized appreciation | 401 | 377 | 24 | ||||||||||||||||||||||||||
Purchases, including capitalized PIK and revolver fundings | 426,814 | 410,172 | 16,642 | ||||||||||||||||||||||||||
Proceeds from sales and paydowns of investments | (74,507) | (74,507) | — | ||||||||||||||||||||||||||
Transfers into Level III (1) | 14,400 | 14,400 | — | ||||||||||||||||||||||||||
Transfers out of Level III (1) | (28,965) | (28,965) | — | ||||||||||||||||||||||||||
Fair value, September 30, 2021 | $ | 712,490 | $ | 686,354 | $ | 26,136 | |||||||||||||||||||||||
Unrealized (depreciation) appreciation for the period relating to those Level III assets that were still held by the Company at the end of the period: | $ | (159) | $ | (183) | $ | 24 |
Range | Range | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Type | Type | Fair Value as of September 30, 2022 | Approach | Unobservable Input | Low | High | Weighted Average | Type | Fair Value as of September 30, 2023 | Approach | Unobservable Input | Low | High | Weighted Average (1) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien | First lien | $ | 971,779 | Market & income approach | EBITDA multiple | 7.0x | 70.0x | 18.5x | First lien | $ | 1,043,928 | Market & income approach | EBITDA multiple | 5.0x | 70.0x | 17.9x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Revenue multiple | 4.0x | 19.5x | 9.6x | Revenue multiple | 4.0x | 19.5x | 9.7x | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Discount rate | 9.0% | 27.9 | % | 10.8 | % | Discount rate | 8.6 | % | 25.4 | % | 11.2 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
9,381 | Market quote | Broker quote | N/A | N/A | N/A | 22,090 | Market quote | Broker quote | N/A | N/A | N/A | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
61,164 | Other | N/A (1) | N/A | N/A | N/A | 42,810 | Other | N/A (2) | N/A | N/A | N/A | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Second lien | Second lien | 42,693 | Market & income approach | EBITDA multiple | 14.5x | 33.0x | 19.1x | Second lien | 24,998 | Market & income approach | EBITDA multiple | 15.0x | 20.0x | 17.3x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Discount rate | 11.0 | % | 12.8 | % | 11.6 | % | Discount rate | 10.3 | % | 13.2 | % | 12.0 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
17,544 | Other | N/A (2) | N/A | N/A | N/A | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Subordinated | Subordinated | 1 | Market & income approach | EBITDA multiple | 19.0x | 24.5x | 21.8x | Subordinated | 1 | Market & income approach | EBITDA multiple | 19.0x | 24.5x | 21.8x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Discount rate | 14.1% | 14.1% | 14.1% | Discount rate | 13.3 | % | 13.3 | % | 13.3 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Equity and other | Equity and other | — | Market & income approach | Revenue multiple | 10.5x | 11.5x | 11.0x | Equity and other | — | Market & income approach | Revenue multiple | 20.1x | 20.1x | 20.1x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
$ | 1,085,018 | $ | 1,151,371 |
Range | Range | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Type | Type | Fair Value as of December 31, 2021 | Approach | Unobservable Input | Low | High | Weighted Average | Type | Fair Value as of December 31, 2022 | Approach | Unobservable Input | Low | High | Weighted Average (1) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
First lien | First lien | $ | 667,368 | Market & income approach | EBITDA multiple | 8.0x | 70.0x | 19.2x | First lien | $ | 1,060,036 | Market & income approach | EBITDA multiple | 8.7x | 70.0x | 18.9x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Revenue multiple | 4.0x | 19.5x | 7.9x | Revenue multiple | 5.0x | 19.5x | 9.8x | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Discount rate | 5.0 | % | 9.4 | % | 6.9 | % | Discount rate | 8.3 | % | 29.4 | % | 10.5 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
29,838 | Market quote | Broker quote | N/A | N/A | N/A | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
169,896 | Other | N/A (1) | N/A | N/A | N/A | 7,026 | Other | N/A (2) | N/A | N/A | N/A | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Second lien | Second lien | 15,675 | Market & income approach | EBITDA multiple | 28.0x | 32.0x | 30.0x | Second lien | 43,980 | Market & income approach | EBITDA multiple | 14.0x | 32.0x | 20.0x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Discount rate | 7.5 | % | 9.5 | % | 8.0 | % | Discount rate | 11.2 | % | 13.8 | % | 11.8 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4,005 | Market quote | Broker quote | N/A | N/A | N/A | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
17,129 | Other | N/A (1) | N/A | N/A | N/A | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Subordinated | Subordinated | 1 | Market & income approach | EBITDA multiple | 23.5x | 23.5x | 23.5x | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Discount Rate | 14.8 | % | 14.8 | % | 14.8 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Equity and other | Equity and other | — | (2) | Market & income approach | Revenue multiple | 9.8x | 13.5x | 11.7x | Equity and other | — | Market & income approach | Revenue multiple | 10.5x | 12.5x | 11.5x | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Discount rate | 8.0 | % | 10.0 | % | 9.0 | % | Discount rate | 15.0 | % | 17.0 | % | 16.0 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
$ | 903,911 | $ | 1,111,043 |
September 30, 2022 | |||||||||||||||||
Principal Amount | Fair Value | ||||||||||||||||
Wells Credit Facility | $ | 401,000 | $ | 395,178 |
September 30, 2023 | December 31, 2022 | ||||||||||||||||||||||||||||
Principal Amount | Fair Value | Principal Amount | Fair Value | ||||||||||||||||||||||||||
Wells Credit Facility | $ | 360,300 | $ | 356,710 | $ | 394,500 | $ | 388,181 |
Three Months Ended | Nine Months Ended | Three Months Ended | Nine Months Ended | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
(in millions) | (in millions) | September 30, 2022 | September 30, 2021 | September 30, 2022 | September 30, 2021 | (in millions) | September 30, 2023 | September 30, 2022 | September 30, 2023 | September 30, 2022 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Interest expense | Interest expense | $ | 4,650 | $ | 1,155 | $ | 9,609 | $ | 2,672 | Interest expense | $ | 6,868 | $ | 4,650 | $ | 20,241 | $ | 9,609 | ||||||||||||||||||||||||||||
Non-usage fee | Non-usage fee | $ | 56 | $ | 178 | $ | 254 | $ | 294 | Non-usage fee | $ | 106 | $ | 56 | $ | 262 | $ | 254 | ||||||||||||||||||||||||||||
Amortization of financing costs | Amortization of financing costs | $ | 223 | $ | 186 | $ | 663 | $ | 454 | Amortization of financing costs | $ | 224 | $ | 223 | $ | 665 | $ | 663 | ||||||||||||||||||||||||||||
Weighted average interest rate | Weighted average interest rate | 4.5 | % | 2.1 | % | 3.3 | % | 2.1 | % | Weighted average interest rate | 7.3 | % | 4.5 | % | 7.0 | % | 3.3 | % | ||||||||||||||||||||||||||||
Effective interest rate | Effective interest rate | 4.8 | % | 2.9 | % | 3.7 | % | 2.8 | % | Effective interest rate | 7.8 | % | 4.8 | % | 7.4 | % | 3.7 | % | ||||||||||||||||||||||||||||
Average debt outstanding | Average debt outstanding | $ | 405,120 | $ | 208,511 | $ | 381,976 | $ | 166,271 | Average debt outstanding | $ | 365,724 | $ | 405,120 | $ | 379,894 | $ | 381,976 |
Drawdown Date | Shares Issue Date | Shares Issued | Aggregate Offering Price | |||||||||||||||||
August 16, 2021 | August 30, 2021 | 14,094,707 | $ | 151,800 |
Date Declared | Record Date | Payment Date | Per Share Amount | |||||||||||||||||
March 30, 2023 | March 31, 2023 | July 20, 2023 | $ | 0.3100 | ||||||||||||||||
June 26, 2023 | June 29, 2023 | July 20, 2023 | 0.3200 | |||||||||||||||||
September 27, 2023 | September 28, 2023 | January 19, 2024 | 0.3310 | |||||||||||||||||
$ | 0.9610 |
Date Declared | Record Date | Payment Date | Per Share Amount | |||||||||||||||||
March 29, 2022 | March 30, 2022 | July 20, 2022 | $ | 0.2200 | ||||||||||||||||
June 27, 2022 | June 29, 2022 | July 20, 2022 | 0.2338 | |||||||||||||||||
September 28, 2022 | September 29, 2022 | January 20, 2023 | 0.2530 | |||||||||||||||||
$ | 0.7068 | |||||||||||||||||||
Three Months Ended | Nine Months Ended | ||||||||||||||||||||||
September 30, 2022 | September 30, 2021 | September 30, 2022 | September 30, 2021 | ||||||||||||||||||||
Earnings per share—basic & diluted | |||||||||||||||||||||||
Numerator for basic & diluted earnings per share: | $ | 10,933 | $ | 9,503 | $ | 32,197 | $ | 26,582 | |||||||||||||||
Denominator for basic & diluted weighted average share: | 73,125,855 | 42,251,397 | 71,404,519 | 38,116,661 | |||||||||||||||||||
Basic & diluted earnings per share: | $ | 0.15 | $ | 0.22 | $ | 0.45 | $ | 0.70 |
Three Months Ended | Nine Months Ended | ||||||||||||||||||||||
September 30, 2023 | September 30, 2022 | September 30, 2023 | September 30, 2022 | ||||||||||||||||||||
Earnings per share—basic & diluted | |||||||||||||||||||||||
Numerator for basic & diluted earnings per share: | $ | 33,367 | $ | 10,933 | $ | 87,831 | $ | 32,197 | |||||||||||||||
Denominator for basic & diluted weighted average share: | 81,401,276 | 73,125,855 | 78,632,968 | 71,404,519 | |||||||||||||||||||
Basic & diluted earnings per share: | $ | 0.41 | $ | 0.15 | $ | 1.12 | $ | 0.45 |
Nine Months Ended | Nine Months Ended | |||||||||||||||||||||
September 30, 2022 | September 30, 2021 | September 30, 2023 | September 30, 2022 | |||||||||||||||||||
Per share data: (1) | Per share data: (1) | Per share data: (1) | ||||||||||||||||||||
Net asset value, December 31, 2021 and December 31, 2020, respectively | $ | 10.63 | $ | 10.85 | ||||||||||||||||||
Net asset value, December 31, 2022 and December 31, 2021, respectively | Net asset value, December 31, 2022 and December 31, 2021, respectively | $ | 10.29 | $ | 10.63 | |||||||||||||||||
Net investment income | Net investment income | 0.72 | 0.90 | Net investment income | 0.97 | 0.72 | ||||||||||||||||
Net realized and unrealized losses (2) | (0.26) | (0.25) | ||||||||||||||||||||
Net realized and unrealized gains (losses) (2) | Net realized and unrealized gains (losses) (2) | 0.14 | (0.26) | |||||||||||||||||||
Net increase in net assets resulting from operations | Net increase in net assets resulting from operations | 0.46 | 0.65 | Net increase in net assets resulting from operations | 1.11 | 0.46 | ||||||||||||||||
Distributions declared to stockholders from net investment income | Distributions declared to stockholders from net investment income | (0.71) | (0.83) | Distributions declared to stockholders from net investment income | (0.96) | (0.71) | ||||||||||||||||
Net asset value, September 30, 2022 and September 30, 2021, respectively | $ | 10.38 | $ | 10.67 | ||||||||||||||||||
Net asset value, September 30, 2023 and September 30, 2022, respectively | Net asset value, September 30, 2023 and September 30, 2022, respectively | $ | 10.44 | $ | 10.38 | |||||||||||||||||
Total return (3) | Total return (3) | 4.39 | % | 6.22 | % | Total return (3) | 11.16 | % | 4.39 | % | ||||||||||||
Shares outstanding at end of period | Shares outstanding at end of period | 73,750,032 | 51,572,662 | Shares outstanding at end of period | 82,381,922 | 73,750,032 | ||||||||||||||||
Average weighted shares outstanding for the period | Average weighted shares outstanding for the period | 71,404,519 | 38,116,661 | Average weighted shares outstanding for the period | 78,632,968 | 71,404,519 | ||||||||||||||||
Average net assets for the period | Average net assets for the period | $ | 754,946 | $ | 412,490 | Average net assets for the period | $ | 812,096 | $ | 754,946 | ||||||||||||
Ratio to average net assets: | Ratio to average net assets: | Ratio to average net assets: | ||||||||||||||||||||
Net investment income (4) | Net investment income (4) | 9.09 | % | 11.08 | % | Net investment income (4) | 12.60 | % | 9.09 | % | ||||||||||||
Total expenses (4) | Total expenses (4) | 3.09 | % | 2.61 | % | Total expenses (4) | 4.76 | % | 3.09 | % | ||||||||||||
Average debt outstanding — Wells Subscription Line | N/A | $ | 5,011 | |||||||||||||||||||
Average debt outstanding — Wells Credit Facility | Average debt outstanding — Wells Credit Facility | $ | 381,976 | $ | 166,271 | Average debt outstanding — Wells Credit Facility | $ | 379,894 | $ | 381,976 | ||||||||||||
Asset coverage ratio | Asset coverage ratio | 290.94 | % | 289.80 | % | Asset coverage ratio | 338.72 | % | 290.94 | % | ||||||||||||
Portfolio turnover | Portfolio turnover | 13.98 | % | 23.08 | % | Portfolio turnover | 4.55 | % | 13.98 | % | ||||||||||||
Capital Commitments | Capital Commitments | $ | 690,000 | $ | 690,000 | Capital Commitments | $ | 690,000 | $ | 690,000 | ||||||||||||
Funded Capital Commitments | Funded Capital Commitments | $ | 690,000 | $ | 517,500 | Funded Capital Commitments | $ | 690,000 | $ | 690,000 | ||||||||||||
% of Capital Commitments funded | % of Capital Commitments funded | 100.00 | % | 75.00 | % | % of Capital Commitments funded | 100.00 | % | 100.00 | % |
Deloitte & Touche LLP 30 Rockefeller Plaza New York, NY 10112 USA Tel: 212 492 4000 Fax: 212 489 1687 www.deloitte.com |
(in millions) | (in millions) | As of September 30, 2022 | (in millions) | As of September 30, 2023 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Risk Rating | Risk Rating | Cost | Percent | Fair Value | Percent | Risk Rating | Cost | Percent | Fair Value | Percent | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Red | Red | $ | — | — | % | $ | — | — | % | Red | $ | — | — | % | $ | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
Orange | Orange | — | — | % | — | — | % | Orange | 11.9 | 1.0 | % | 10.6 | 0.9 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Yellow | Yellow | 20.7 | 1.8 | % | 20.0 | 1.7 | % | Yellow | 35.1 | 2.8 | % | 32.3 | 2.6 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Green | Green | 1,156.5 | 98.2 | % | 1,146.0 | 98.3 | % | Green | 1,190.1 | 96.2 | % | 1,187.5 | 96.5 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
$ | 1,177.2 | 100.0 | % | $ | 1,166.0 | 100.0 | % | $ | 1,237.1 | 100.0 | % | $ | 1,230.4 | 100.0 | % |
Nine Months Ended | ||||||||||||||||||||
(in millions) | September 30, 2022 | September 30, 2021 | ||||||||||||||||||
New investments in 51 and 54 portfolio companies | $ | 260.2 | $ | 470.1 | ||||||||||||||||
Debt repayments in existing portfolio companies | (101.9) | (125.0) | ||||||||||||||||||
Sales of securities in 9 and 1 companies | (53.8) | (0.6) | ||||||||||||||||||
Change in unrealized appreciation on 18 and 16 portfolio companies | 1.3 | 1.6 | ||||||||||||||||||
Change in unrealized depreciation on 84 and 68 portfolio companies | (21.7) | (9.3) |
Nine Months Ended | ||||||||||||||||||||
(in millions) | September 30, 2023 | September 30, 2022 | ||||||||||||||||||
New investments in 37 and 51 portfolio companies | $ | 90.9 | $ | 260.2 | ||||||||||||||||
Debt repayments in existing portfolio companies | (35.3) | (101.9) | ||||||||||||||||||
Sales of securities in 4 and 9 companies | (19.0) | (53.8) | ||||||||||||||||||
Change in unrealized appreciation on 76 and 18 portfolio companies | 18.0 | 1.3 | ||||||||||||||||||
Change in unrealized depreciation on 31 and 84 portfolio companies | (6.9) | (21.7) |
Three Months Ended | Three Months Ended | |||||||||||||||||||||||||||
(in thousands) | (in thousands) | September 30, 2022 | September 30, 2021 | (in thousands) | September 30, 2023 | September 30, 2022 | ||||||||||||||||||||||
Total interest income | Total interest income | $ | 25,473 | $ | 15,110 | Total interest income | $ | 36,914 | $ | 25,473 | ||||||||||||||||||
Fee income | Fee income | 942 | 2,861 | Fee income | 788 | 942 | ||||||||||||||||||||||
Total investment income | Total investment income | $ | 26,415 | $ | 17,971 | Total investment income | $ | 37,702 | $ | 26,415 |
Three Months Ended | Three Months Ended | |||||||||||||||||||||||||||
(in thousands) | (in thousands) | September 30, 2022 | September 30, 2021 | (in thousands) | September 30, 2023 | September 30, 2022 | ||||||||||||||||||||||
Management fee | Management fee | $ | 1,887 | $ | 1,272 | Management fee | $ | 1,952 | $ | 1,887 | ||||||||||||||||||
Interest and other financing expenses | Interest and other financing expenses | 4,940 | 1,608 | Interest and other financing expenses | 7,209 | 4,940 | ||||||||||||||||||||||
Administrative expenses | Administrative expenses | 280 | 263 | |||||||||||||||||||||||||
Professional fees | Professional fees | 232 | 173 | Professional fees | 224 | 232 | ||||||||||||||||||||||
Administrative expenses | 263 | 182 | ||||||||||||||||||||||||||
Other general and administrative expenses | Other general and administrative expenses | 74 | 70 | Other general and administrative expenses | 116 | 74 | ||||||||||||||||||||||
Net expenses | Net expenses | $ | 7,396 | $ | 3,305 | Net expenses | $ | 9,781 | $ | 7,396 |
Three Months Ended | ||||||||||||||
(in thousands) | September 30, 2022 | September 30, 2021 | ||||||||||||
Net realized (losses) gains on investments | $ | (138) | $ | 65 | ||||||||||
Net change in unrealized depreciation of investments | (7,948) | (5,228) | ||||||||||||
Net realized and unrealized losses | $ | (8,086) | $ | (5,163) |
Three Months Ended | ||||||||||||||
(in thousands) | September 30, 2023 | September 30, 2022 | ||||||||||||
Net realized gains (losses) on investments | $ | 72 | $ | (138) | ||||||||||
Net change in unrealized appreciation (depreciation) of investments | 5,374 | (7,948) | ||||||||||||
Net realized and unrealized gains (losses) | $ | 5,446 | $ | (8,086) |
Nine Months Ended | Nine Months Ended | |||||||||||||||||||||||||||
(in thousands) | (in thousands) | September 30, 2022 | September 30, 2021 | (in thousands) | September 30, 2023 | September 30, 2022 | ||||||||||||||||||||||
Total interest income | Total interest income | 64,964 | 37,377 | Total interest income | $ | 103,338 | $ | 64,964 | ||||||||||||||||||||
Fee income | Fee income | 3,822 | 4,860 | Fee income | 2,101 | 3,822 | ||||||||||||||||||||||
Total investment income | Total investment income | $ | 68,786 | $ | 42,237 | Total investment income | $ | 105,439 | $ | 68,786 |
Nine Months Ended | Nine Months Ended | |||||||||||||||||||||||||||
(in thousands) | (in thousands) | September 30, 2022 | September 30, 2021 | (in thousands) | September 30, 2023 | September 30, 2022 | ||||||||||||||||||||||
Management fee | Management fee | 5,137 | 3,158 | Management fee | $ | 5,794 | $ | 5,137 | ||||||||||||||||||||
Interest and other financing expenses | Interest and other financing expenses | 10,557 | 3,738 | Interest and other financing expenses | 21,198 | 10,557 | ||||||||||||||||||||||
Administrative expenses | Administrative expenses | 862 | 777 | |||||||||||||||||||||||||
Professional fees | Professional fees | 779 | 480 | Professional fees | 738 | 779 | ||||||||||||||||||||||
Administrative expenses | 777 | 446 | ||||||||||||||||||||||||||
Other general and administrative expenses | Other general and administrative expenses | 221 | 211 | Other general and administrative expenses | 314 | 221 | ||||||||||||||||||||||
Organizational expenses | — | 18 | ||||||||||||||||||||||||||
Net expenses before income taxes | 17,471 | 8,051 | ||||||||||||||||||||||||||
Income tax expense | — | 3 | ||||||||||||||||||||||||||
Net expenses | Net expenses | $ | 17,471 | $ | 8,054 | Net expenses | $ | 28,906 | $ | 17,471 |
Nine Months Ended | Nine Months Ended | |||||||||||||||||||||||||||
(in thousands) | (in thousands) | September 30, 2022 | September 30, 2021 | (in thousands) | September 30, 2023 | September 30, 2022 | ||||||||||||||||||||||
Net realized gains on investments | Net realized gains on investments | $ | 1,260 | $ | 65 | Net realized gains on investments | $ | 191 | $ | 1,260 | ||||||||||||||||||
Net change in unrealized depreciation of investments | (20,378) | (7,666) | ||||||||||||||||||||||||||
Net change in unrealized appreciation (depreciation) of investments | Net change in unrealized appreciation (depreciation) of investments | 11,107 | (20,378) | |||||||||||||||||||||||||
Net realized and unrealized losses | $ | (19,118) | $ | (7,601) | ||||||||||||||||||||||||
Net realized and unrealized gains (losses) | Net realized and unrealized gains (losses) | $ | 11,298 | $ | (19,118) |
(in millions) | (in millions) | September 30, 2022 | December 31, 2021 | (in millions) | September 30, 2023 | December 31, 2022 | ||||||||||||||||||||||
Capital Commitments | Capital Commitments | $ | 690.0 | $ | 690.0 | Capital Commitments | $ | 690.0 | $ | 690.0 | ||||||||||||||||||
Unfunded Capital Commitments | Unfunded Capital Commitments | — | — | Unfunded Capital Commitments | — | — | ||||||||||||||||||||||
% of Capital Commitments funded | % of Capital Commitments funded | 100.0 | % | 100.0 | % | % of Capital Commitments funded | 100.0 | % | 100.0 | % |
Contractual Obligations Payments Due by Period | Contractual Obligations Payments Due by Period | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
(in millions) | (in millions) | Total | Less than 1 Year | 1 - 3 Years | 3 - 5 Years | More than 5 Years | (in millions) | Total | Less than 1 Year | 1 - 3 Years | 3 - 5 Years | More than 5 Years | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Wells Credit Facility (1) | Wells Credit Facility (1) | $ | 401.0 | $ | — | $ | — | $ | 401.0 | $ | — | Wells Credit Facility (1) | $ | 360.3 | $ | — | $ | 360.3 | $ | — | $ | — |
Change in Interest Rates | Estimated Percentage Change in Interest Income Net of Interest Expense (unaudited) | ||||||||||
–25 Basis Points | % | ||||||||||
Base Interest Rate | — | % | |||||||||
+100 Basis Points | % | ||||||||||
+200 Basis Points | % | ||||||||||
+300 Basis Points | % |
Exhibit Number | Description | ||||||||||
3.1 | |||||||||||
3.2 | |||||||||||
4.1 | |||||||||||
31.2 | |||||||||||
32.1 | |||||||||||
32.2 | |||||||||||
101.INS | Inline XBRL Instance Document | ||||||||||
101.SCH | Inline XBRL Taxonomy Extension Schema Document | ||||||||||
101.CAL | Inline XBRL Taxonomy Extension Calculation Linkbase Document | ||||||||||
101.DEF | Inline XBRL Taxonomy Extension Definition Linkbase Document | ||||||||||
101.LAB | Inline XBRL Taxonomy Extension Label Linkbase Document | ||||||||||
101.PRE | Inline XBRL Taxonomy Extension Presentation Linkbase Document | ||||||||||
104.0 | Cover Page Interactive Data File (formatted as Inline XBRL and contained in Exhibit 101) |
NMF SLF I, Inc. | |||||||||||
By: | /s/ | ||||||||||
President, Chief Executive Officer | |||||||||||
By: | /s/ | ||||||||||
Chief Financial Officer (Principal Financial and Accounting Officer), and Chief Operating Officer, and Treasurer |