EXHIBIT 10.1
Contact: | Customer Services — CTSLink | |
Wells Fargo Bank Minnesota, N.A. | ||
Securities Administration Services | ||
7485 New Horizon Way | ||
Frederick, MD 21703 | ||
www.ctslink.com | ||
Telephone: (301) 815-6600 | ||
Fax: (301) 315-6660 |
SMT SERIES 2004-12
Record Date: January 31, 2006
Distribution Date: February 21, 2006
Record Date: January 31, 2006
Distribution Date: February 21, 2006
Certificateholder Distribution Summary
Certificate | Certificate | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Class | Pass-Through | Beginning | Interest | Principal | Current | Ending Certificate | Total | Cumulative | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Class | CUSIP | Description | Rate | Certificate Balance | Distribution | Distribution | Realized Loss | Balance | Distribution | Realized Loss | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-1 | 81744FFY8 | SEN | 4.76000 | % | 217,334,699.45 | 862,094.31 | 11,705,742.69 | 0.00 | 205,628,956.76 | 12,567,837.00 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-2 | 81744FFZ5 | SEN | 4.95688 | % | 117,231,699.44 | 484,252.89 | 8,003,564.95 | 0.00 | 109,228,134.49 | 8,487,817.84 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-3 | 81744FGA9 | SEN | 4.98688 | % | 103,138,848.65 | 428,617.55 | 7,093,500.69 | 0.00 | 96,045,347.96 | 7,522,118.24 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-A1 | 81744FGB7 | IO | 0.66177 | % | 0.00 | 184,505.21 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 184,505.21 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-A2 | 81744FGC5 | IO | 0.91410 | % | 0.00 | 78,565.71 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 78,565.71 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-B | 81744FGD3 | IO | 0.28413 | % | 0.00 | 3,593.46 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 3,593.46 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-1 | 81744FGF8 | SUB | 4.99000 | % | 8,588,000.00 | 35,711.77 | 0.00 | 0.00 | 8,588,000.00 | 35,711.77 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-2 | 81744FGG6 | SUB | 5.34000 | % | 6,134,000.00 | 27,296.30 | 0.00 | 0.00 | 6,134,000.00 | 27,296.30 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-3 | 81744FGH4 | SUB | 5.74000 | % | 3,680,000.00 | 17,602.67 | 0.00 | 0.00 | 3,680,000.00 | 17,602.67 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-4 | 81744FGJ0 | SUB | 5.49098 | % | 2,453,000.00 | 11,224.48 | 0.00 | 0.00 | 2,453,000.00 | 11,224.48 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-5 | 81744FGK7 | SUB | 5.49098 | % | 920,000.00 | 4,209.75 | 0.00 | 0.00 | 920,000.00 | 4,209.75 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-6 | 81744FGL5 | SUB | 5.49098 | % | 2,762,778.00 | 12,641.97 | 0.00 | 0.00 | 2,762,778.00 | 12,641.97 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-R | 81744FGE1 | RES | 4.95124 | % | 0.00 | 0.26 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.26 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Totals | 462,243,025.54 | 2,150,316.33 | 26,802,808.33 | 0.00 | 435,440,217.21 | 28,953,124.66 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
All distributions required by the Pooling and Servicing Agreement have been calculated by the Certificate Administrator on behalf of the Trustee.
Principal Distribution Statement
Beginning | Scheduled | Unscheduled | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Original Face | Certificate | Principal | Principal | Realized | Total Principal | Ending Certificate | Ending Certificate | Total Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Class | Amount | Balance | Distribution | Distribution | Accretion | Loss | Reduction | Balance | Percentage | Distribution | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-1 | 380,510,000.00 | 217,334,699.45 | 1,366.34 | 11,704,376.35 | 0.00 | 0.00 | 11,705,742.69 | 205,628,956.76 | 0.54040356 | 11,705,742.69 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-2 | 208,392,000.00 | 117,231,699.44 | 441.14 | 8,003,123.81 | 0.00 | 0.00 | 8,003,564.95 | 109,228,134.49 | 0.52414745 | 8,003,564.95 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-3 | 218,330,615.00 | 103,138,848.65 | 0.00 | 7,093,500.69 | 0.00 | 0.00 | 7,093,500.69 | 96,045,347.96 | 0.43990783 | 7,093,500.69 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-A1 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-A2 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-B | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-1 | 8,588,000.00 | 8,588,000.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 8,588,000.00 | 1.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-2 | 6,134,000.00 | 6,134,000.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 6,134,000.00 | 1.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-3 | 3,680,000.00 | 3,680,000.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 3,680,000.00 | 1.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-4 | 2,453,000.00 | 2,453,000.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 2,453,000.00 | 1.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-5 | 920,000.00 | 920,000.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 920,000.00 | 1.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-6 | 2,762,778.00 | 2,762,778.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 2,762,778.00 | 1.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-R | 100.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00000000 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Totals | 831,770,493.00 | 462,243,025.54 | 1,807.48 | 26,801,000.85 | 0.00 | 0.00 | 26,802,808.33 | 435,440,217.21 | 0.52351006 | 26,802,808.33 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Principal Distribution Factors Statement
Beginning | Scheduled | Unscheduled | Ending | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Original Face | Certificate | Principal | Principal | Realized | Total Principal | Ending Certificate | Certificate | Total Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Class | Amount | Balance | Distribution | Distribution | Accretion | Loss | Reduction | Balance | Percentage | Distribution | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-1 | 380,510,000.00 | 571.16685356 | 0.00359081 | 30.75970763 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 30.76329844 | 0.54040356 | 30.76329844 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-2 | 208,392,000.00 | 562.55374218 | 0.00211688 | 38.40417967 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 38.40629655 | 0.52414745 | 38.40629655 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-3 | 218,330,615.00 | 472.39755474 | 0.00000000 | 32.48972065 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 32.48972065 | 0.43990783 | 32.48972065 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-A1 | 0.00 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-A2 | 0.00 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-B | 0.00 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-1 | 8,588,000.00 | 1000.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 1000.00000000 | 1.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-2 | 6,134,000.00 | 1000.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 1000.00000000 | 1.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-3 | 3,680,000.00 | 1000.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 1000.00000000 | 1.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-4 | 2,453,000.00 | 1000.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 1000.00000000 | 1.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-5 | 920,000.00 | 1000.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 1000.00000000 | 1.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-6 | 2,762,778.00 | 1000.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 1000.00000000 | 1.00000000 | 0.00000000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-R | 100.00 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 |
Interest Distribution- Statement
Payment | Non- | Remaining | Ending | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Current | Beginning | Current | of | Current | Supported | Unpaid | Certificate/ | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Accrual | Certificate | Certificate/ | Accrued | Unpaid | Interest | Interest | Total Interest | Interest | Notational | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Class | Accural Dates | Days | Rate | Notional Balance | Interest | Interest Shortfall | Shortfall | Shortfall(1) | Distribution | Shortfall(2) | Balance | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-1 | 01/20/06 – 02/19/06 | 30 | 4.76000 | % | 217,334,699.45 | 862,094.31 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 862,094.31 | 0.00 | 205,628,956.76 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-2 | 01/20/06 – 02/19/06 | 30 | 4.95688 | % | 117,231,699.44 | 484,252.89 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 484,252.89 | 0.00 | 109,228,134.49 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-3 | 01/20/06 – 02/19/06 | 30 | 4.98688 | % | 103,138,848.65 | 428,617.55 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 428,617.55 | 0.00 | 96,045,347.96 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-A1 | 01/01/06 – 01/30/06 | 30 | 0.66177 | % | 334,566,398.89 | 184,505.21 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 184,505.21 | 0.00 | 314,857,091.25 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-A2 | 01/01/06 – 01/30/06 | 30 | 0.91410 | % | 103,138,848.65 | 78,565.71 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 78,565.71 | 0.00 | 96,045,347.96 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-B | 01/01/06 – 01/30/06 | 30 | 0.28413 | % | 18,402,000.00 | 4,357.12 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 3,593.46 | 0.00 | 18,402,000.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-1 | 01/20/06 – 02/19/06 | 30 | 4.99000 | % | 8,588,000.00 | 35,711.77 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 35,711.77 | 0.00 | 8,588,000.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-2 | 01/20/06 – 02/19/06 | 30 | 5.34000 | % | 6,134,000.00 | 27,296.30 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 27,296.30 | 0.00 | 6,134,000.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-3 | 01/20/06 – 02/19/06 | 30 | 5.74000 | % | 3,680,000.00 | 17,602.67 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 17,602.67 | 0.00 | 3,680,000.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-4 | 01/01/06 – 01/30/06 | 30 | 5.49098 | % | 2,453,000.00 | 11,224.48 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 11,224.48 | 0.00 | 2,453,000.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-5 | 01/01/06 – 01/30/06 | 30 | 5.49098 | % | 920,000.00 | 4,209.75 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 4,209.75 | 0.00 | 920,000.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-6 | 01/01/06 – 01/30/06 | 30 | 5.49098 | % | 2,762,778.00 | 12,641.97 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 12,641.97 | 0.00 | 2,762,778.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-R | N/A | N/A | 4.95124 | % | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.26 | 0.00 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Totals | 2,151,079.73 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 2,150,316.33 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
(1, 2) Amount also includes coupon cap or basis risk shortfalls, if applicable.
Interest Distribution Factors Statement
Beginning | Payment of | Non- | Remaining | Ending | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Current | Certificate/ | Current | Unpaid | Current | Supported | Unpaid | Certificate/ | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Original Face | Certificate | Notional | Accrued | Interest | Interest | Interest | Total Interest | Interest | Notational | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Class | Accural Dates | Amount | Rate | Balance | Interest | Shortfall | Shortfall(1) | Shortfall | Distribution | Shortfall(2) | Balance | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-1 | 01/20/06 – 02/19/06 | 380,510,000.00 | 4.76000 | % | 571.16685356 | 2.26562852 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 2.26562852 | 0.00000000 | 540.40355512 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-2 | 01/20/06 – 02/19/06 | 208,392,000.00 | 4.95688 | % | 562,55374218 | 2.32375950 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 2.32375950 | 0.00000000 | 524.14744563 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-3 | 01/20/06 – 02/19/06 | 218,330,615.00 | 4.98688 | % | 472,39755474 | 1.96315826 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 1.96315826 | 0.00000000 | 439.90783409 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-A1 | 01/01/06 – 01/30/06 | 0.00 | 0.66177 | % | 568,11897207 | 0.31330376 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.31330376 | 0.00000000 | 534.65108159 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-A2 | 01/01/06 – 01/30/06 | 0.00 | 0.91410 | % | 472.39755474 | 0.35984743 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.35984743 | 0.00000000 | 439.90783409 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
X-B | 01/01/06 – 01/30/06 | 0.00 | 0.28413 | % | 1000.00000000 | 0.23677426 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.19527551 | 0.00000000 | 1000.00000000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-1 | 01/20/06 – 02/19/06 | 8,588,000.00 | 4.99000 | % | 1000.00000000 | 4.45000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 4.15833372 | 0.00000000 | 1000.00000000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-2 | 01/20/06 – 02/19/06 | 6,134,000.00 | 5.34000 | % | 1000.00000000 | 4.78333424 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 4.45000000 | 0.00000000 | 1000.00000000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-3 | 01/20/06 – 02/19/06 | 3,680,000.00 | 5.74000 | % | 1000.00000000 | 4.57581737 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 4.78333424 | 0.00000000 | 1000.00000000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-4 | 01/01/06 – 01/30/06 | 2,453,000.00 | 5.49098 | % | 1000.00000000 | 4.57581737 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 4.57581737 | 0.00000000 | 1000.00000000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-5 | 01/01/06 – 01/30/06 | 920,000.00 | 5.49098 | % | 1000.00000000 | 4.57581522 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 4.57581522 | 0.00000000 | 1000.00000000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
B-6 | 01/01/06 – 01/30/06 | 2,762,778.00 | 5.49098 | % | 1000.00000000 | 0.57581825 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 4.57581825 | 0.00000000 | 1000.00000000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
A-R | N/A | 100.00 | 4.95124 | % | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | 2.60000000 | 0.00000000 | 0.00000000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
(1, 2) Amount also includes coupon cap or basis risk shortfalls, if applicable.
Per $1 denomination
Per $1 denomination
Certificateholder Account Statement
Certificate Account
Beginning Balance | 0.00 | |||
Deposits | ||||
Payments of Interest and Principal | 29,075,329.69 | |||
Reserve Funds and Credit Enhancements | 0.00 | |||
Proceeds from Repurchased Loans | 0.00 | |||
Servicer Advances | 48,644.10 | |||
Realized Loss (Gains, Subsequent Expenses & Recoveries) | 0.00 | |||
Prepayment Penalties | 0.00 | |||
Swap/Cap Payments | 0.00 | |||
Total Deposits | 29,123,973.79 | |||
Withdrawals | ||||
Swap Payments | 0.00 | |||
Reserve Funds and Credit Enhancements | 0.00 | |||
Reimbursement for Servicer Advances | 55,603.86 | |||
Total Administration Fees | 115,245.27 | |||
Payment of Interest and Principal | 28,953,124.66 | |||
Total Withdrawals (Pool Distribution Amount) | 29,123,973.79 | |||
Ending Balance | 0.00 | |||
Prepayment/Curtailment Interest Shortfall | ||||
Total Prepayment/Curtailment Interest Shortfall | 0.00 | |||
Servicing Fee Support | 0.00 | |||
Non-Supported Prepayment Curtailment Interest Shortfall | 0.00 | |||
Administration Fees | ||||
Gross Servicing Fee* | 112,252.73 | |||
Master Servicing Fee | 2,992.54 | |||
Supported Prepayment/Curtailment Interest Shortfall | 0.00 | |||
Total Administration Fees | 115,245.27 | |||
*Servicer Payees include: BANK OF AMERICA (NY); GMAC MTG | ||
CORP; MORGAN STANLEY DEAN WITTER; PHH US MTG CORP |
Reserve Accounts
Beginning | Current | Current | Ending | |||||||||||||
Account Type | Balance | Withdrawals | Deposits | Balance | ||||||||||||
Class X-A1 Pool 1 Comp. Sub Amount | 3,000.00 | 0.00 | 0.00 | 3,000.00 | ||||||||||||
Class X-A1 Pool 2 Comp. Sub Amount | 3,000.00 | 0.00 | 0.00 | 3,000.00 | ||||||||||||
Class X-A2 Sub Amount | 3,000.00 | 0.00 | 0.00 | 3,000.00 | ||||||||||||
Class X-B Sub Amount | 1,000.00 | 763.66 | 763.66 | 1,000.00 |
Collateral Statement
Collateral Description | Fixed & Mixed Arm | |||
Weighted Average Gross Coupon | 5.875882 | % | ||
Weighted Average Net Coupon | 5.500773 | % | ||
Weighted Average Pass-Through Rate | 4.754126 | % | ||
Weighted Average Remaining Term | 326 | |||
Beginning Scheduled Collateral Loan Count | 1,121 | |||
Number of Loans Paid in Full | 42 | |||
Ending Scheduled Collateral Loan Count | 1,079 | |||
Beginning Scheduled Collateral Balance | 359,104,177.80 | |||
Ending Scheduled Collateral Balance | 339,394,870.16 | |||
Ending Actual Collateral Balance at 31-Jan-2006 | 339,396,498.64 | |||
Monthly P&I Constant | 1,760,185.70 | |||
Special Servicing Fee | 0.00 | |||
Prepayment Penalty Waived Amount | 0.00 | |||
Prepayment Penalty Waived Count | 0 | |||
Prepayment Penalty Paid Amount | 0.00 | |||
Prepayment Penalty Paid Count | 0 | |||
Realized Loss Amount | 0.00 | |||
Cumulative Realized Loss | 0.00 | |||
Scheduled Principal | 1,807.48 | |||
Unscheduled Principal | 19,707,500.16 |
Group | Group One | Group Two | Total | |||||||||
Collateral Description | Mixed ARM | 6 Month LIBOR ARM | Mixed ARM | |||||||||
Weighted Average Coupon Rate | 5.853148 | 5.917985 | 5.875882 | |||||||||
Weighted Average Net Rate | 5.478114 | 5.542736 | 5.500773 | |||||||||
Weighted Average Remaining Term | 325 | 330 | 326 | |||||||||
Record Date | 01/31/2006 | 01/31/2006 | 01/31/2006 | |||||||||
Principal and Interest Constant | 1,138,776.55 | 621,409.15 | 1,760,185.70 | |||||||||
Beginning Loan Count | 702 | 419 | 1,121 | |||||||||
Loans Paid in Full | 25 | 17 | 42 | |||||||||
Ending Loan Count | 677 | 402 | 1,079 | |||||||||
Beginning Scheduled Balance | 233,189,418.30 | 125,914,759.50 | 359,104,177.80 | |||||||||
Ending Scheduled Balance | 221,483,675.61 | 117,911,194.55 | 339,394,870.16 | |||||||||
Scheduled Principal | 1,366.34 | 441.14 | 1,807.48 | |||||||||
Unscheduled Principal | 11,704,376.35 | 8,003,123.81 | 19,707,500.16 | |||||||||
Scheduled Interest | 1,137,410.21 | 620,968.01 | 1,758,378.22 | |||||||||
Servicing Fee | 72,878.33 | 39,374.40 | 112,252.73 | |||||||||
Master Servicing Fee | 1,943.25 | 1,049.29 | 2,992.54 | |||||||||
Trustee Fee | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||
FRY Amount | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||
Special Hazard Fee | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||
Other Fee | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||
Pool Insurance Fee | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||
Spread 1 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||
Spread 2 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||
Spread 3 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||
Net Interest | 1,062,588.63 | 580,544.32 | 1,653,132.95 | |||||||||
Realized Loss Amount | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||
Cumulative Realized Loss | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||
Percentage of Cumulative Losses | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||
Prepayment Penalty Waived Amount | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||
Prepayment Penalty Waived Count | 0 | 0 | 0 | |||||||||
Prepayment Penalty Paid Amount | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |||||||||
Prepayment Penalty Paid Count | 0 | 0 | 0 | |||||||||
Special Servicing Fee | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
Additional Reporting – Deal Level
Miscellaneous Reporting
Rapid Prepay Event? | NO | |||
Underlying Certificate Balance | 96,045,347.98 | |||
Underlying Certificate Interest | 507,183.25 | |||
Underlying Certificate Principal | 7,093,500.66 |
Additional Reporting – Group Level
Miscellaneous Reporting
Group One | ||||
One Month Libor Loan Balance | 121,576,547.15 | |||
Six Month Libor Loan Balance | 99,907,128.46 | |||
Principal Transfer Amount | 0.00 | |||
Interest Transfer Amount | 0.00 | |||
Pro Rata Senior Percent | 93.200927 | % | ||
Senior Percent | 100.000000 | % | ||
Senior Prepayment Percent | 100.000000 | % | ||
Subordinate Percent | 0.000000 | % | ||
Subordinate Prepayment Percent | 0.000000 | % | ||
Group Two | ||||
Principal Transfer Amount | 0.00 | |||
Interest Transfer Amount | 0.00 | |||
Pro Rata Senior Percent | 93.104017 | % | ||
Senior Percent | 100.000000 | % | ||
Senior Prepayment Percent | 100.000000 | % | ||
Subordinate Percent | 0.000000 | % | ||
Subordinate Prepayment Percent | 0.000000 | % |
Loan Status Stratification/Credit Enhancement Statement
DELINQUENT | BANKRUPTCY | FORECLOSURE | REO | TOTAL | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30 Days | 23 | 8,832,712.98 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 23 | 8,832,712.98 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
60 Days | 4 | 1,138,139.46 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 4 | 1,138,139.46 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
150 Days | 1 | 185,466.73 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 1 | 185,466.73 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
180+ Days | 1 | 168,000.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 1 | 168,000.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
29 | 10,324,319.17 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 29 | 10,324,319.17 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
0-29 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
30 Days | 2.131603% | 2.602476 | % | 30 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 30 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 30 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 30 Days | 2.131603% | 2.602476 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
60 Days | 0.370714% | 0.335342 | % | 60 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 60 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 60 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 60 Days | 0.370714% | 0.335342 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
90 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
120 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
150 Days | 0.092678% | 0.054646 | % | 150 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 150 Days | 0.092678% | 0.054646 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
180+ Days | 0.092678% | 0.049500 | % | 180+ Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.092678% | 0.049500 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
2.687674% | 3.041964 | % | 0.000000% | 0.000000 | % | 0.000000% | 0.000000 | % | 0.000000% | 0.000000 | % | 2.687674% | 3.041964 | % |
Current Period Class A Insufficient Funds: 0.00 Principal Balance of Contaminated Properties 0.00 Periodic Advance 48,644.10
Delinquency Status by Group
DELINQUENT | BANKRUPTCY | FORECLOSURE | REO | TOTAL | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Group One | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30 Days | 13 | 6,399,160.95 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 13 | 6,399,160.95 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
60 Days | 2 | 738,304.99 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 2 | 738,304.99 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
150 Days | 1 | 185,466.73 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 1 | 185,466.73 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
180+ Days | 1 | 168,000.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 1 | 168,000.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
17 | 7,490,932.67 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 17 | 7,490,932.67 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
0-29 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30 Days | 1.920236% | 2.889209 | % | 30 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 30 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 30 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 30 Days | 1.920236% | 2.889209 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
60 Days | 0.295421% | 0.333343 | % | 60 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 60 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 60 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 60 Days | 0.295421% | 0.333343 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
90 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
120 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
150 Days | 0.147710% | 0.083738 | % | 150 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 150 Days | 0.147710% | 0.083738 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
180+ Days | 0.147710% | 0.075852 | % | 180+ Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.147710% | 0.075852 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2.511078% | 0.075852 | % | 0.000000% | 0.000000 | % | 0.000000% | 0.000000 | % | 0.000000% | 0.000000 | % | 2.511078% | 0.075852 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
DELINQUENT | BANKRUPTCY | FORECLOSURE | REO | TOTAL | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Group Two | 1.183654% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | 0-29 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30 Days | 10 | 2,433,552.03 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 0 | 0.00 | 30 Days | 10 | 2,433,552.03 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
60 Days | 2 | 399,834.47 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 0 | 0.00 | 60 Days | 2 | 399,834.47 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | 90 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | 120 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | 150 Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | 180+ Days | 0 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
12 | 2,833,386.50 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 12 | 2,833,386.50 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | No. of | Principal | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | Loans | Balance | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
0-29 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 0-29 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30 Days | 2.487562% | 2.063878 | % | 30 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 30 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 30 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 30 Days | 2.487562% | 2.063878 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
60 Days | 0.497512% | 0.339097 | % | 60 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 60 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 60 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 60 Days | 0.497512% | 0.339097 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
90 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 90 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
120 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 120 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
150 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 150 Days | 0.000000% | 0.000000 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
180+ Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000% | 0.000000 | % | 180+ Days | 0.000000% | 0.000000 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2.985075% | 2.402974 | % | 0.000000% | 0.000000 | % | 0.000000% | 0.000000 | % | 0.000000% | 0.000000 | % | 2.985075% | 2.402974 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||